如图1所示,在中国,汽车金融尚处萌芽阶段,而在国外,汽车金融公司早已在多年的市场考验中成熟壮大,发达国家的贷款购车比例平均都在70%左右。金融服务是汽车产品流通和消费的剂,对促进汽车产业的发展有着不可替代的作用。随着消费群体的年轻化,大家消费观念的不断发展,以及汽车金融自身的不断完善、发展,贷款购车的比例将逐年升高。而对车企来说,汽车金融不仅能够在一定程度上拉动销量,本身的利润也很可观,再加上经营多元化等方面优势,将被越来越多的汽车企业看好。与国外汽车金融服务发展相比,我国汽车金融服务在经营品种的开发方面还远未达到应有的水平。因此对汽车金融业的现状分析及策略研究对我国汽车行业的发展完善具有积极作用。
2.国内外现状分析
2.1国外汽车金融发展现状
国外汽车金融完整的服务具备三项职能:第一,为厂商整合销售渠道,提供市场咨询;第二,给经销商提供设备、库存等融资;第三,为消费者提供汽车贷款。
2.2.1汽车融资租赁式增值盈利模式
汽车租赁包括两大类,一类是融资租赁,另一类是经营租赁,即有“融资”与“融物”之分。汽车融资租赁在汽车厂家和消费者之间架起桥梁,让消费者先取得汽车的使用权,然后每月付租金,在租赁期满后一般要购买设备的所有权。
2.2.2汽车金融投资理财式增值盈利模式
汽车投资理财业务是以汽车消费为目的专业性投资理财服务
3.国内汽车金融发展现状
汽车金融服务是一个规模大、发展成熟的产业,有着多样化的服务类型。如价格浮动式、投资理财式、以旧换新式、公务用车汽车金融服务等与股票、债券、银行存款等大众化的金融服务相比,汽车金融服务较为复杂,它是围绕汽车销售而展开的。
当前我国汽车金融业务开展主体包括银行和汽车金融公司。在我国汽车金融公司是指:经银监会批准设立的,为境内的汽车购买者及销售者提供金融服务的非银行金融机构。
3.1我国汽车金融的发展
2004年8月18日,上海通用汽车金融有限责任公司正式成立,这是《汽车金融公司管理办法》实施后中国首家汽车金融公司,标志着中国汽车金融业开始向汽车金融服务公司主导的专业化时期转换。随后又有福特、丰田、大众汽车金融服务公司相继成立。2004年10月1日,银监会又出台了《汽车贷款管理办法》,以取代《汽车消费贷款管理办法》,进一步规范了汽车消费信贷业务。中国汽车消费信贷开始向专业化、规模化方向发展。
截至2008年底,全国各金融机构共发放汽车消费贷款余额1583亿元,其中,国有商业银行余额743亿元,股份制银行余额311亿元,汽车金融公司余额318亿元;国内汽车和汽车配件生产企业在银行间债券市场共发行短期融资券217亿元,中期票据20亿元;以个人汽车消费贷款为基础资产的汽车贷款资产支持证券在银行间债券市场已试点发行19.9亿元。上述数据显示,我国汽车金融公司在业务开发和市场拓展等方面仍显欠缺。目前我国汽车贷款比例低于20%,远远低于国际平均水平。
3.2我国汽车消费信贷现状
在我国,汽车金融服务的主要内容是汽车消费信贷业务,该业务的主体主要涉及银行、汽车经销商、汽车集团财务公司以及其他非银行金融机构。图4是我国自1998年到2008年以来的汽车消费信贷发展现状。从图中可以看出我国的汽车消费信贷经历了四个发展阶段:起步阶段,井喷阶段,冷却阶段,专业化发展阶段。
按照各主体在信贷业务过程中所承担职责及与消费者关联度的不同,目前国内汽车消费信贷盈利运作模式可以分为3种:以银行为主体的直接模式,以销售商为主体的间接模式和以非银行金融机构为主体的直接模式,一般性的业务操作流程如图5。
3.2我国汽车金融资产证券化现状
资产证券化在我国起步较晚,2005年4月20日中国人民银行和银监会联合《信贷资产证券化试点管理办法》后,才对信贷资产证券化的性质、结构安排、各机构职责、资产支持证券的发行与交易等各项内容作了初步规定。
4.对策研究
2008年以来,国家已经先后出台《关于当前金融促进经济发展的若干意见》、《汽车产业调整与振兴规划》、《关于促进汽车消费的意见》等政策,给汽车金融发展提供了宽松环境。
其次,应鼓励汽车金融与汽车产业进一步融合。
第三,应建立和完善统一规范的汽车金融业务法规,降低贷款成本。
参考文献
[1]杨波.我国汽车金融盈利模式研究[D],四川大学,2007
[2]栗勤.汽车信贷市场的问题与出路[J],汽车工业研究,2004,(4)
[3]周昭雄等.国内外汽车消费信贷模式比较分析[J],工业技术经济,2005,(9)
解读
问：老师，您曾在博文中提到，近期有300多只个股启动了超跌反弹，约占全部上市公司的十分之一。原因在于，超跌股的技术意义强大，无需大多市场背景，且跟风资金众多。并将此类超跌严重的个股在启动之后归纳为“绝地反击”。那么，您能否我们详细的解读一下，这种高胜算的盈利模式呢？
答：最近走势的一个现象是超跌反弹的个股非常多。为什么会产生超跌反弹，机会如何把握呢我在多年的实战中归纳出来的盈利模式叫做“绝地反击”，所谓绝地反击就是股价走到跌无可跌的“绝地”时候启动“反击”。“反击”的重要标志就是放量长阳线或者涨停板。
从两个方面来讲，一是市场背景，从大盘的市场背景来看，今年上证指数从3587点跌下来，二三月份出现反弹，然后继续下跌到四五月份反弹，五月份之后加速下跌，整体跌幅超过20%。
关键词:商业银行;信用卡盈利模式;改善措施
区别于中央银行和投资银行，商业银行是一个以营利为目的的金融机构。商业银行的传统业务主要集中在存款和贷款方面，以低利率借入存款，以高利率放出贷款，存贷款之间的利差即为商业银行的主要利润。而随着信用卡业务的迅猛发展，信用卡已经成为商业银行新的盈利增长点。信用卡是由商业按照客户的信用度发给持卡人，使用信用卡消费时无须支付现金，可按照客户的信用额度透支相应金额，等到每月固定的日时还款。持卡人在信用额度内可以先消费后还款。
一、信用卡的发展历史
二、我国商业银行信用卡的盈利模式现状分析
三、国商业银行信用卡的盈利体系的改革
四、结语
目前，我国商业银行信用卡业务还处于初级发展阶段，与其他国家的盈利模式还存在较大的差异，长远来看，商业银行应避免同质化的低层次竞争，创新全方位、深层次、不可替代的服务，全面培养消费者的信贷消费习惯，为将来信用卡的合理收费、提高收入做好准备。
作者:苏州洲单位:湖南省长沙市长郡中学
参考文献:
［1］曹童心，黄晓娟．浅析我国信用卡的营销策略———以中信“魔力女性卡”为例［J］．今日南国(理论创新版)，2008(07)．
［2］付东．信用卡盈利模式分析及对信用卡产业发展的思考［J］．河南教育学院学报(哲学社会科学版)，2007(02)．
【关键词】传统汽车租赁企业法律法规互联网专车发展对策
一、前言
二、传统汽车租赁企业在互联网+时代存在的问题
在互联网的发展以及手机支付普及的冲击下，传统汽车租赁企业突出体现了以下四个问题。
1、限牌限号的规定使传统汽车租赁企业发展进入瓶颈甚至衰退。在互联网+时代，由于手机打车软件的兴起，全国各地很多私家车都纷纷加入手机打车软件进行经营，使得传统汽车租赁企业的车辆规模远远跟不上市场规模。然而，全国各地区逐渐开始实行限牌限号的规定，这不利于传统汽车租赁企业规模的扩大，使传统汽车租赁企业发展进入瓶颈甚至衰退。
3、长租服务为主要盈利方式，盈利模式比较单一。传统汽车租赁企业的盈利模式比较单一，以最传统的长租为主，这样的盈利方式在未来市场的变化（诸如公车改革、互联网专车市场等）面前显得不灵活，心有余而力不足，难以适应这个激烈的市场环境。
4、互联网专车软件的兴起，与传统汽车租赁企业争夺市场。互联网专车软件，如Uber与滴滴出行，随着手机支付的普及深入人心。互联网专车软件大大提高了打车的成功率，受到各司机和乘客的偏爱。全国一二线城市普遍存在“打车难”问题，究其原因，出租车市场供求失衡是最主要原因，而乘客和出租车司机之间的信息不对称也是加剧这一问题的助因。而互联网专车则可以减少司机与乘客的信息不对称，解决打车难的难题，并迅速占领市场，对传统汽车租赁企业带来了很大冲击。
三、对传统汽车租赁企业的建议
传统汽车租赁企业要在激烈的市场中取得一席之地，必须在稳住本地市场的同时开拓细分市场，紧跟互联网动态发展。
1、加大本地营销创新，稳住本地市场。传统租车企业均以本地市场为企业的主要目标市场，经营方式也一般以关系营销为主。自从中央压缩三公经费、国际金融危机爆发后，政府、企业都会压缩租车预算，这就迫切需要传统的租车企业在营销、服务上都有所创新，吸引客户的眼光，以稳住本地市场，稳住赖以生存的长租业务。
3、客观看待互联网专车的兴起，紧跟互联网新动态。互联网专车从去年开始到现在，在中国掀起了不小的浪潮。虽然这类互联网专车软件为汽车租赁行业注入了新的活力，促进了行业的发展，吸引了不少汽车租赁公司和私家车司机，但是由于中国目前在汽车租赁行业的法律法规不完善，缺乏完善的法律保障，万一出了事故，事故的责任人不明确，所以在许多地方，诸如上海、天津、沈阳等，也都把专车软件叫到的车视为非法营运。
对于传统汽车租赁公司来说，通过专车软件平台获得业务的门槛比较低，服务趋向于同质化。再者，利用法律漏洞、招揽私家车进行营运也会承担一定的风险。因此，应当在不钻法律漏洞的前提下，打破传统守旧的思维，紧跟互联网的新动态，利用互联网吸引更多目标客户，开拓业务。
参考文献：
[1]张一兵.汽车租赁业务与管理[M].北京：机械工业出版社，
2015.1-261.
[2]胡燕玲.基于SWOT分析的汽车租赁企业发展对策[J].科
技视界，2014（30）.
[3]雨兮.优势凸显破解汽车租赁行业困局[J].运输经理世界
，2012（6）.
[4]蔡恩泽.滴滴专车或颠覆出租车业垄断模式[J].上海企业
，2015（2）.
[5]交通运输部.关于促进汽车租赁业健康发展的通知（交运
发[2011]147号）.[EB/OL].2011-4-2.
中国美容市场的巨大潜力，不仅吸引了诸如自然美、现代美容、莎莎国际、修身堂等国际品牌的不断强势加入，也使得本土品牌呈现遍地开花之势。南京美的世界也是其中的逐力者之一。“我们打算在2014年和2015年完成上市。”南京美的世界纤体spa国际连锁机构董事长谢璞若这样说。美的世界成立于1994年，总部注册于香港。这家历时近20年的公司，依然走在优化管理的路上。
转变盈利模式
作为中国spa行业的十佳企业之一，从1994年创立至今，美的世界已经被打造成江苏省唯一一家集美容、纤体、spa和专业咨询、管理、教育为一体的集团化公司，目前拥有10余家连锁直营店，2012年计划新增连锁店总数能达到60家。对于同质化竞争激烈的美容spa行业，谢普若认为美容业发展到一定规模，赢利点必须发生转变。
在诸如餐饮连锁等不断遭遇挑战之际，美容、美发、美甲、spa等本土服务业连锁以非常迅速的生长速度崛起。但是雷同的盈利模式，客户的不稳定性和员工的频繁流动，使得很多带有浓重的小本生意色彩的连锁服务业在连锁店上升到一定数量时遭遇了经营瓶颈。
谢璞若告诉我们，“其实连锁服务行业跟其他连锁行业在本质上是不同的，以美容院连锁为例，当店铺和连锁规模都很小时，我们的盈利模式可能是‘营业额主要依靠护肤美容产品的销售’；但当行业演进到开大店、大型连锁的时候，盈利模式就需要‘依靠护理、按摩、纤体等服务收费，以及提供一种休闲放松和社交的空间’，服务型连锁企业的眼光，需要从物质层面挪开，转向消费者所注重的精神层面。”
伴随盈利模式的转变，总部的功能也被放大，从原来单一的产品配送、人才培训，到现在的企业文化输出，品牌塑造，在高附加值上争取差异化经营空间。
连锁服务业的总部需要具备梳理整个组织框架的能力，做到各有所长各有所施，通过整合各方资源，实现组织目标利益的最大化，对整个机构有一个详实、真切的掌控。通过对制度流程的梳理及对管理体系的完善，总部要将管理工具更加细化更有针对性，这样更有助于总部管控直营机构，同时减少烦乱管理工作的弊端，全部实现考核制和数字化管理。此外还要通过对岗位的调整以及为员工提供常年的辅导培训，推动一些有能力的员工发挥其专长，实现自己和企业的共同价值，拉近员工与企业的距离，突出人性化管理的理念；在资金管理上，尤其需要完善现金流预算管理制度。
谢璞若强调，只有这样才能使连锁经营总部管理职责实现发展理念明确化、运作模式明了化、后勤保障系统顺畅化、研发能力持续化，资金管理精细化。
强化管理
2010年，自然美这家做了近40年的家族企业，在几个月内完成了彻底的“去家族”化：从公司的股权结构到高管团队的重组。除了多家族式管理少职业经理人的问题之外，投资唯美度的扬子资本也曾表示，不能标准化是很多连锁企业扩张的瓶颈。
美的世界财务总监李恩军表示，美容连锁企业一般有两个财务问题，一是财务制度的不规范，另一方面则是为偷逃税所产生的财务造假问题。在财务制度方面，连锁企业通常存在会计核算不统一、会计政策运用不正确、会计凭证不合规等问题。而且还多存在不开或少开发票、少计收入、多计成本以及账外账等现象。对于即将运作上市的企业来说，这两点更是亟待解决的。
李恩军强调，要想管控好风险关键是要对现金、银行存款、应收账款、应收票据、存货等都建立基本资金管理制度。只有这样，管理者才能对连锁店的实际情况了如指掌，也才能打通这条支撑连锁服务业不断发展壮大的资金链条。
虽然并“不缺钱”，但李恩军强调现金管理仍是财务管理的第一要任。“目前对现金管理的目的是要在确保现金生产的同时，尽可能节约现金业务，减少现金持有量，将闲置的现金投资，以便获得更多的投资回报。”