本文聚焦全部42家A股银行2024年三季度经营指标情况。需要说明的是，这里的投资收益=各银行利润表中的投资收益+公允价值变动损益+汇兑损益等三个科目。
整体情况
（一）42家A股银行是中国商业银行的主体，贡献了全部商业银行总资产的81%和净利润的89%，具有非常高的代表性。
例如，截至2024年9月底，全部42家A股银行的总资产、存款和贷款分别达到298.66万亿元、201.30万亿和167.86万亿，前三季度合计实现营收4.28万亿、利差收入3.12万亿、归母净利润1.66万亿、拨备前利润2.87万亿、综合收益总额为1.84万亿。
（二）目前内地共有58家上市银行，除42家A股银行外还有16家纯H股银行，分别为渤海银行、徽商银行、中原银行、盛京银行、天津银行、哈尔滨银行、贵州银行、江西银行、九江银行、威海银行、甘肃银行、晋商银行、泸州银行、广州农商行、东莞农商行和九台农商行等。不过和A股银行相比，16家纯H股银行（体量合计达到13.25万亿）的资质总体来要差一些，当然42家A股银行之间也呈现明显分化。
规模扩张情况
（一）城商行表现最好，国有大行次之，股份行表现最差
（二）贷款增速超过两位数的银行仅10家，且均为头部城商行
经营业绩情况
（一）业绩指标多不理想
1、营收和利差收入同比增速为负的A股银行分别有13家和29家
2、营收和利差收入同比增速超过5%的银行分别仅有8家和3家
再比如，今年前三季度有13家A股银行的利差收入同比增速为正，超过5%的银行仅3家，依次为宁波银行（16.91%）、常熟银行（6.15%）和青岛银行（5.88%）。
（二）中收业务表现普遍不理想
（三）利润类指标
1、归母净利润：7家银行同比出现下降、10银行增速超过两位数
同时也有10家银行的归母净利润同比增速达到了两位数，分别为浦发银行（25.86%）、杭州银行（18.63%）、常熟银行（18.17%）、齐鲁银行（17.19%）、青岛银行（15.6%）、瑞丰银行（14.57%）、苏农银行（12.18%）、苏州银行（11.09%）、成都银行（10.81%）和江苏银行（10.06%）。
2、拨备前利润（更有考价值）：18家银行同比出现下降、5家银行增速达两位数
就拨备前利润指标来看，今年前三季度有18家银行同比出现了下降，下降幅度超过5%的银行依次为郑州银行（-18.9%）、平安银行（-13.69%）、光大银行（-10.88%）、贵阳银行（-6.36%）、民生银行（-5.83%）、江阴银行（-5.54%）和工商银行（-5.28%）。
同时有5家银行今年前三季度的拨备前利润同比增速达到了两位数，从高到低依次为瑞丰银行（22.21%）、常熟银行（18.45%）、宁波银行（13.52%）、西安银行（13.2%）和南京银行（10.054%）。
数据上看，今年前三季度，投资收益对A股银行盈利具有决定性影响。请注意，这里的投资收益包括利润表中的投资收益（不含对联营合营企业的股权投资收益）、公允价值变动损益和汇兑损益等三个科目（与市场上直接拿“投资收益”科目来计算的口径不一样）。
（一）投资收益同比增速：30家银行超过20%
以投资收益同比增速来看，今年前三季度有30家银行超过20%、37家银行超过10%，其余5家银行低于5%，分别为宁波银行（4.67%）、邮储银行（0.84%）、民生银行（-6.25%）、兰州银行（-8.09%）和交行（-14.12%）。
（二）投资收益/营收：15家银行超过20%（10家隶属于长三角地区）
从投资收益占营收的比例来看，今年前三季度有15家银行超过20%，从高到低依次为南京银行（36.97%）、苏农银行（30.43%）、上海银行（28.14%）、江苏银行（26.01%）、张家港银行（25.77%）、青岛农商行（25.66%）、苏州银行（23.97%）、瑞丰银行（23.67%）、杭州银行（23.51%）、浙商金城郡地（22.83%）、宁波银行（22.26%）、华夏银行（22.16%）、江阴银行（21.95%）、兰州银行（21.3%）、厦门银行（20.02%）。
可以看出，上述15家银行中，有10家隶属于长三角地区，包括江苏的四家农商行。
（三）不考虑投资收益的话，仅12家A股的营收同比增速为正
如果不考虑投资收益的话，则会发现全部42家A股银行中，仅12家的营收同比增速为正，减少17家（考虑投资收益的营收同比增速为正的银行有29家），足见今年前三季度投资收益对营的影响之大。具体看，今年三季度不考虑投资收益的营收同比降幅超过10%的银行有6家，依次为平安银行、郑州银行、贵阳银行、张家港银行、厦门银行和光大银行。
结语
（一）就资产质量指标而言，我们看到A股银行的表现要总体好于其它银行，不过也有一些例外。例如，郑州银行、兰州银行、青岛农商行、西安银行、华夏银行和贵阳银行等五家银行的不良贷款率均超过1.5%，民生银行的拨备覆盖率不足150%。
（二）就资本指标来看，兰州银行、浙商银行、成都银行、杭州银行、浦发银行、青岛银行、郑州银行的核心一级资本充足率均低于9%，也存在一定资本补充压力。
（三）今年前三季度，大部分银行的业绩指标受到了投资收益的强力推动，这从营收同比增速与不考虑投资收益的营收同比增速对比上就可以看出来。也即，不考虑投资收益的话，仅12家银行的营收同比增速为正；考虑投资收益的话，则有29家为正。
当然也有一些例外，如宁波银行的营收同比增速便没有受到投资收益的影响。
附件1：全部42家银行资产负债情况（截至2024年三季度末）
附件2：全部42家银行利润表情况（2024年前三季度）
附件3：全部42家银行不良贷款率、拨备覆盖率与核心一级资本充足率
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