公司代码：601212公司简称：白银有色
白银有色集团股份有限公司
2019年半年度报告
重要提示
一、本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完
整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
二、公司全体董事出席董事会会议。
三、本半年度报告未经审计。
五、经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
不适用
√适用□不适用
本报告中所涉及的未来计划、发展战略等前瞻性描述不构成公司对投资者的实质承诺、敬请投资者注意投资风险。
否
八、是否存在违反规定决策程序对外提供担保的情况？
九、重大风险提示
十、其他
□适用√不适用
目录
第一节释义......4
第二节公司简介和主要财务指标......5
第三节公司业务概要......7
第四节经营情况的讨论与分析......11
第五节重要事项......20
第六节普通股股份变动及股东情况......39
第八节董事、监事、高级管理人员情况......43
第十节财务报告......45
第十一节备查文件目录......201
第一节释义
在本报告书中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：
第二节公司简介和主要财务指标
一、公司信息
二、联系人和联系方式
三、基本情况变更简介
四、信息披露及备置地点变更情况简介
五、公司股票简况
六、其他有关资料
七、公司主要会计数据和财务指标
(一)主要会计数据
单位：元币种：人民币
(二)主要财务指标
公司主要会计数据和财务指标的说明
八、境内外会计准则下会计数据差异
九、非经常性损益项目和金额
单位:元币种:人民币
第三节公司业务概要
一、报告期内公司所从事的主要业务、经营模式及行业情况说明
（一）主要业务
本公司的主营业务为铜、铅、锌、金、银等多种有色金属及贵金属的采选、冶炼、加工及贸易，业务覆盖有色金属勘探、采矿、选矿、冶炼、加工于一体的全产业链，涉及国内、国外等多个地区，是具有深厚行业积淀并初步形成国际布局的行业领先的大型有色金属企业。
（二）经营模式
1.生产模式：
报告期内公司主要生产铜、锌、铅、金、银，并综合回收铜、锌、铅、金、银、镍、碲、硒、铂、钯、铟、铼、铋等多种有色及稀贵金属和硫酸。
在铜冶炼方面，2019年7月，公司铜冶炼技术提升项目核心工程—闪速炉系统顺利产出第一块合格阳极板，标志着公司引进的世界先进炼铜工艺闪速炉熔炼系统全线打通，并与具有独立知识产权的创新型“白银炉”形成优势互补,提升了公司铜冶炼综合竞争能力。
在铅锌领域，本公司采用低污染黄钾铁矾湿法炼锌工艺、ISP炼锌工艺，工艺技术先进，互补优势明显。
生产管理上依靠GB/T19001-2015质量管理、ISO14001：2015环境管理、GB/T28001-2011职业健康安全管理三体系持续有效运行，并通过导入GB/Z19579—2012卓越绩效管理，保证产品质量受到严格的控制。
2.采购模式:
国内采购根据地域优势，优先采购矿山企业，其次是供货稳定、供货量大的贸易商，采取了长单与现货采购结合、到货付款、到厂交货、到厂检验等模式。
国外进口主要以陆运精矿进口采购为主，以海运精矿采购为辅。
本公司在原料采购过程中充分发挥生产工艺优势，采购价格优势明显的高附加值含杂原料，做到现货与期货结合，做好原料的定价与期货保值。
3.销售模式:
本公司产品的销售主要有两种方式。
一是白银本地销售，主要是针对硫酸、渣类物资、废旧物资的本地销售。
二是以公司下属全资子公司上海红鹭贸易有限公司为平台，以白银本部集中交易的销售方式，针对铜、铅、锌主要产品的销售，形成异地销售网络，根据市场需求设立了30个仓储库。
销售网络既直接面向市场，掌握当地市场需求，又能及时了解客户信息，同时也能做好售后服务。公司随时根据市场走势调整销售价格和销售策略，有效应对市场变化。
（三）行业情况说明
根据国家发改委发布数据显示：上半年，全国十种有色金属产量2834万吨，同比增长4.3%，增速同比提高1.2个百分点。其中，铜产量452万吨，增长5.8%，回落5.7个百分点；电解铝产量1741万吨，增长2.2%，提高0.6个百分点；铅产量287万吨，增长16.6%，提高7.1个百分点；锌产量282万吨，增长2.3%，提高2.3个百分点。
据中国黄金协会最新统计数据显示，2019年上半年，国内原料黄金产量为180.68吨，与2018年同期相比，减产9.60吨，同比下降5.05%。
二、报告期内公司主要资产发生重大变化情况的说明
三、报告期内核心竞争力分析
（一）科技创新
（二）境内外资源保障
境内资源情况：公司在国内拥有16座矿山，位于甘肃、新疆、陕西、西藏等资源储量丰富的省份和地区，拥有16个采矿权、3个探矿权。
铜铅锌金属量883.75万吨，其中：铜金属量32.9万吨、铅金属量172.15万吨、锌金属量
678.7万吨，金金属量16.75吨、银金属量1960吨、钼金属量1.51万吨。
公司拥有的锌资源储量在国内位居前列。其中，主力矿山--厂坝铅锌矿是国内特大型铅锌矿床之一，属国家重点规划整装勘查区，是我国已探明的第二大铅锌矿床，矿石总量为1.18亿吨，探明铅+锌金属总量788.61万吨，综合平均品位6.67％。
境外资源情况：全资公司第一黄金的黄金资源量为2,601.02万盎司（约折合809吨），黄金储量228.27万盎司（约为71吨）。
公司持股16.81%的斯班一公司(含静水公司和隆明公司)目前拥有黄金资源量10,422.1万盎司（约合3,241.6吨）、黄金储量1,658.4万盎司（约合515.8吨），拥有铂系金属资源量38,437.3万盎司（约合11,923.6吨）、铂系金属储量7,606.2万盎司（约2422.7吨）。
公司持股约34.42%的班罗公司目前拥有黄金资源量为1,312万盎司（约折合408吨）、黄金储量311万盎司（约折合97吨）。
（三）循环经济
公司拥有复杂难选白银炉铜冶炼渣资源综合利用关键技术，综合回收了炼铜弃渣中铜、金、银等有价元素。
建设了年处理140万吨铜冶炼渣生产线，具备年综合回收铜2.2万吨的生产能力，综合回收。铜金属量相当于一个中型矿山，该技术有望在秘鲁当地铜渣选项目得到应用。
拥有低硫高铅次生铜物料冶炼技术，实现了铜、铅、锌及贵金属和杂质的高效分离。
拥有锌冶炼净化渣高效分离综合回收铜镉钴等多金属新工艺技术。
拥有从铜冶炼制酸系统中高效可控回收铜铼工艺技术。
拥有硬锌底铅分离锌铅提铟富集贵金属技术。
目前，正在建设年处理湿法炼锌渣14万吨生产线。
（四）多种工艺互补
公司是我国多品种有色金属综合生产基地，具有年产铜20万吨、铅锌43万吨，金15吨、白银500吨的生产能力，具备铜、铅、锌、金、银多品种综合发展的独特优势，产业链衔接配套，工艺互补协同优势明显。
铜冶炼领域，公司“白银炼铜法”冶炼工艺是我国唯一具有自主知识产权的炼铜技术，通过多年技术研发，创新形成“新型白银铜熔池熔炼炉”工艺，曾获国家发明二等奖和国家科技进步一等奖，原料适用能力强、工艺技术具备独特优势；2019年5月，白银铜冶炼技术提升改造闪速炉项目一次点火成功，标志着闪速炉将与我国唯一具有独立知识产权的新型白银炉实现强强联合，通过原料适用性能的大幅提升和工艺比较优势的互补等，极大地提升白银有色铜冶炼综合竞争能力。
铅锌领域，公司采用新型黄钾铁矾湿法炼锌工艺和改进型ISP火法炼锌工艺，工艺技术先进，互补优势明显。
贵金属处理系统，公司引进的OutotecAB的卡尔多炉工艺，具备可综合加工处理铜铅阳极泥4000吨、可回收生产黄金15吨、白银500吨的生产能力，同时可生产精硒、铂、钯、碲等产品。
通过发挥工艺互补协同优势，可以将精矿中伴生的有价金属、稀散元素通过相应的冶炼流程，最大程度实现资源的综合利用，年综合回收铜金属6500吨；硒、镉、铼、碲、铋、锑、铟、铂、钯、钴、镍等伴生及稀散金属约750吨。
（五）高端产业链延伸
目前，公司具备20万吨铜冶炼生产能力，对进一步延伸铜产业下游加工制造业产业链条、优化产业结构、提升公司铜产业板块全价值链的系统竞争力奠定了稳固基础。
公司下属长通公司是国家火炬计划重点高新技术企业。主导产品为低温超导电缆、微细及超微细电磁线、特种电缆、电力电缆、电器装备用电缆、架空导线。产品应用于国内外重大工程项目上，如酒泉卫星发射基地、天宫一号、神舟系列、国家电网工程、大型水电、风电、光伏发电工程、国内重大加速器应用、国际热核聚变装置(ITER)用超导电缆(CICC)绞缆项目。国内首根核聚变装置用750米超导电缆由长通公司研发制造并交付使用。截至今日，长通公司已建成1.6万平方米的微细电磁线生产基地，形成了各种型号规格微细电磁线生产能力，0.012mm超微细电磁线是其主力产品，技术水平已达到先进水平。
公司参股的甘肃德福新材料有限公司正在开展电池级高档铜箔项目建设、生产及运营。高档锂电池用电解铜箔是锂离子电池关键部件，处于新能源产业链的前端，是信息通讯、消费电子、家用电器、汽车电子、节能照明、工业控制、航空航天、军工等领域终端产品发展的基础。建设高档锂电池用电解铜箔项目，是白银有色推动传统产业转型升级，延伸公司产业链条，进一步做强做优做大国有企业有力举措，也是白银有色优化产业布局、提高市场竞争力的现实需要。该项目已于2018年7月开工建设。截至目前，项目一期一阶段建设工程主体结构全部完成，建成后主要产品有6微米双光锂电池用铜箔，8微米双光锂电池用铜箔，电子电路铜箔等。
（六）原料采购
公司国内矿采购的主要竞争力体现在区域优势，周边甘肃、陕西、青海、西藏、新疆、内蒙等地就近采购，价格优势明显。
进口矿以与国外矿山企业陆运长单合同为主，确保稳定进口，同时降低物流成本；全面做好合同诚实守信服务，提升履约服务能力，系统降低采购风险。
充分利用中亚地区丰富的矿产资源和国家“一带一路”战略政策优势，争取国家政策支持，加强与沿线国外矿山、物流集团和边境口岸海关、商检的项目合作，最大限度提升进口效率，降低进口成本。
（七）产品销售
公司主要产品铜、锌以上海期货交易所即时价格加每日确定的升贴水进行销售，作价方式先进、灵活、更贴近市场，透明度高。
庞大的异地销售网络，覆盖了中国经济发展较快的地区及省市，能够有效应对市场变化，确保产品即产即销。
主产品铜、锌通过期货市场进行套期保值，确保了公司的利润，具有可持续发展的基础。
公司在国内铜、铅、锌的市场占有率目前已达到1.52%、0.47%和4.42%，产品质量在市场上也得到客户的普遍认同，具有较高的信誉度和竞争力。
（八）贸易业务
根据公司发展战略，不断加快投资贸易业务布局，聚集国际化高端人才，推动转型跨越发展。公司围绕资源开发，在海外实施“走出去”资源保障战略，先后在上海、北京、香港、英属维尔京群岛、秘鲁搭建了开展资本运营、投资管理和贸易业务的平台，公司国际化运营步伐不断加快。
公司持续拓展创新传统贸易业务，服务于公司主营业务，通过搭建金融贸易平台，灵活利用金融衍生工具，充分挖掘主营业务原料和产品的全价值链上的工业价值、金融价值，增加企业贸易收入，拓展企业贸易市场占有率。
（九）人才队伍
（十）企业文化
站位公司上市成为公众公司的新起点,随着公司战略的不断调整，针对公司转型跨越的阶段性特征和上市后面临的任务，按照“突出在继承扬弃中创新发展，赋予“艰苦奋斗”为核心的价值理念时代新内涵”，坚持追求共赢、学习成长、以人为本、人企合一四个发展取向，培育感恩、契约等十种文化价值驱动经营理念，实施文化铸魂、塑形、育人等六项系统工程”的总体思路，系统设计构建和创新变革企业文化，凝练企业文化核心价值理念，设计构建白银有色发展需要的管理文化，坚持把文化建设与企业管理有机结合，着力文化理念的落地深植，实现从文化建设向
文化管理迈进。通过核心价值理念的引领，体现出强大的文化感召力；通过文化与管理的深度融合，提升创新管理的软实力。
第四节经营情况的讨论与分析
一、经营情况的讨论与分析
（一）2019年上半年的宏观经济形势
2019年上半年，全球经济已经表现出了一定的疲态，国际货币基金组织IMF连续三次调降全球经济增长预期。美国经济数据持续低于市场预期的情况下美联储降息预期升温。亚太地区日本经济疲态也已初显，印度和东南亚新兴经济体增速趋于平稳。中国经济数据稍逊于市场预期，增速放缓，在贸易战持续的背景下，经济下行压力仍存。欧元区经济数据连创新低，叠加英国脱欧僵局难破，为经济发展蒙上阴影。
（二）2019年上半年汇率波动情况
（三）2019年上半年有色行业主要产品情况
根据国家发改委公布的数据，2019年上半年铜产量452万吨，增长5.8%。
根据国家发改委公布的数据，2019年上半年锌产量282万吨，增长2.3%。
根据国家发改委公布的数据，2019年上半年铅产量287万吨，增长16.6%。
据中国黄金协会最新统计数据显示，2019年上半年，国内原料黄金产量为180.68吨，下降
5.05%。
综上所述，当前全球经济面临严峻的下行风险，中国经济增速放缓，在贸易战持续的背景下，经济下行压力仍存。
（四）2019年上半年公司经营业绩情况
1.生产情况
2019年上半年，公司采选系统产出精矿铜铅锌钼金属量9.13万吨，较上年同期增加0.78万吨，幅度9.29%，其中精矿含铜2.20万吨，较上年同期减少511吨，幅度2.27%；精矿含锌5.97万吨，较上年同期增加0.87万吨，幅度17.16%；精矿含铅0.96万吨，较上年同期减少407吨，幅度4.07%；精矿含钼40吨，较上年同期减少62吨，幅度60.82%。公司采选系统产出精矿铜铅锌钼金属量较上年同期增加的主要原因是首信秘鲁矿业锌精矿金属量较上年增加。
冶炼系统生产阴极铜6.89万吨，较上年同期减少0.8万吨，幅度10.35%；生产电铅1.31万吨，较上年同期增加0.42万吨，幅度47.58%；生产锌产品16.58万吨，较上年同期增加4.58万吨，幅度38.13%；生产黄金4,119千克较上年同期增加794千克，幅度23.88%；生产白银91吨，较上年同期增加29吨，幅度46.77%；生产硫酸51.77万吨，较上年同期增加8.68万吨，幅度
20.15%。有色金属产品及副产品同比增加主要是由于西北铅锌厂新系统于2018年下半年开车，使有色金属产品及副产品大幅增加。
2.重点项目建设情况
重点项目建设进度有序推进，发展后劲不断增强。其中：铜冶炼技术提升改造项目，引进并建设一套先进的闪速铜冶炼系统，2019年5月点火投料，计划年底完成制氧和电解系统建设；厂坝300万吨/年采选扩能工程，采矿系统已经建成投用，尾矿系统进入建设后期，选矿系统计划于年底建成；湿法炼锌渣综合回收及无害化处理项目，按照计划进度稳步施工；小铁山八中段以下深部开拓工程等4个矿山改造项目按计划推进。
3.重组项目情况
公司发行股份及支付现金购买资产并配套募集资金项目工作稳步推进，于2018年5月获得中国证监会上市公司并购重组审核委员会2018年第24次工作会议审核通过，同年6月获得中国证监会《关于核准白银有色集团股份有限公司向中非发展基金有限公司发行股份购买资产并募集配套资金的批复》。2019年3月完成中非黄金投资控股有限公司100%股权的资产过户并取得股东注册登记证书、股票证书等证明文件。2019年4月完成向中非发展基金有限公司发行股份及登记事宜。2019年6月完成向8名非公开投资者募集配套资金并发行股份及登记事宜。详见公司于上海证券交易所官网（www.sse.com.cn）披露的有关公告。
4.技术创新情况
5.内控建设情况
6.强化安全生产情况
坚守“发展决不能以牺牲人的生命为代价”这条不可逾越的“红线”，坚持“党政同责、一岗双责、齐抓共管、失职追责”，强化考核和责任追究，深入落实安全生产责任。抓实安全风险分级管控与隐患排查治理，杜绝重伤以上事故和新发职业病，大幅降低轻伤事故。实施科技强安专项行动，加大信息化在风险管控、过程控制、基础管理中的应用，推进安全生产标准化提质升级。重拳整治外包施工单位不安全行为，持续深化危险作业等重点领域治理攻坚。强化安全生产治理整体性和协同性，发挥好纪委监察部门和工会在安全生产监督管理中的重要作用。持续强化安全教育培训，深化安全文化建设。加大安全生产和职业病防治投入力度，保障安全教育、风险管控、隐患治理、职业健康、应急救援等工作的落实。
7.筑牢环保底线
8.党的建设情况
紧紧围绕企业中心工作和省属企业党建质量提升行动方案要求，着力提升政治建设质量，坚决维护习近平总书记党中央的核心、全党的核心地位，坚决维护党中央权威和集中统一领导；着力提升思想建设质量，深入开展“不忘初心、牢记使命”主题教育，推动习近平新时代中国特色社会主义思想走深走实；着力提升组织建设质量，召开第二次党代会，围绕“一体两翼”“三大目标”打造行业领先、国内一流、国际知名企业；着力提升队伍建设质量，抓好经营管理人才、技术创新人才、“工匠”型技能人才队伍建设，打造人才铁军。着力提升作风建设质量，从政治高度力戒形式主义官僚主义，推动“马上就办”作风要求落地生根。着力提升纪律建设质量，开展“以查促改”“四察四治”行动，推进反腐倡廉长效机制建设。着力提升形象建设质量，构建企业与社会、与股东、与职工命运共同体，塑造敢担当、善作为、负责任、受尊重公众公司形象。
9履行社会责任情况
(一)主营业务分析
营业收入变动原因说明:本期营业收入较上年同期增加4,320,270,250.47元，主要是阴极铜、电银、外购铝的销量增加所致。营业成本变动原因说明:本期营业成本较上年同期增加4,462,820,879.97元，主要是阴极铜、电银、外购铝的销量增加所致。销售费用变动原因说明:主要是本期销量增加，铁路运输费用同比增加。管理费用变动原因说明:主要是本期职工工资及社保同比增加。财务费用变动原因说明:主要是本期汇兑收益同比增加9711万元，2019年上半年人民币兑美元汇率变动较小，而上年同期因人民币兑美元大幅贬值汇兑损失较大。研发费用变动原因说明:本期研发项目费用化同比减少。经营活动产生的现金流量净额变动原因说明:上年同期支付“三供一业”分离移交中央财政补助资金9.18亿元，同时本期原材料采购同比减少。投资活动产生的现金流量净额变动原因说明:本期支付收购中非发展基金有限公司持有中非黄金股权对价7.25亿元。筹资活动产生的现金流量净额变动原因说明:本期并购募集资金6.99亿元，取得银行借款同比减少9.50亿元，偿还银行借款同比增加3.17亿元。
其他变动原因说明:无2其他
(2)其他
(二)非主营业务导致利润重大变化的说明
(三)资产、负债情况分析
1.资产及负债状况
单位：元
2.截至报告期末主要资产受限情况
3.其他说明
(四)投资状况分析
1、对外股权投资总体分析
报告期内，公司对外股权投资项目有向全资子公司白银有色（香港）国际贸易有限公司增资，对参股公司甘肃德福新材料有限公司缴纳出资；通过发行股份及支付现金并募集配套的方式收购中非发展基金持有的中非黄金100%股权。
(1)重大的股权投资
(2)重大的非股权投资
1.厂坝铅锌矿300万吨采选扩能项目
该项目是在确保厂坝铅锌矿现有采选矿系统生产能力的基础上，采用先进的采矿方法与选矿工艺，以及适用高效的工艺设备，合理安全的利用资源，对采选系统实施扩能改造与升级，使采选矿总规模达到每年300万吨，最大限度的创造经济效益。
项目总投资128,489万元。项目建成后，厂坝铅锌矿将成为国内单体矿山产能最大、效益优势明显的绿色矿山企业，预计每年可提供精矿铅锌金属量20.73万吨，其中：锌精矿含锌金属量
17.80万吨、铅精矿含铅金属量2.93万吨。
2019年上半年，采矿系统已建成并投入使用，尾矿系统正在实施三期拦沙坝，选矿系统正在建设。
2.首信秘鲁公司680万吨/年尾矿综合利用扩建项目
根据首钢秘铁二期项目投产情况，其年尾矿排放量大幅增加，尾矿中有价金属量可观。为进一步加强与首钢秘铁公司的战略合作，放大白银有色循环经济技术、海外项目建设管理运营优势，提升秘鲁基地的发展基础，提高经济效益，在已建成尾矿综合利用项目成功运营的基础上实施扩建项目，项目总投资约13,993万美元，年处理尾矿680万吨，年产铜精矿含铜1.6万吨，铁精矿
3.铜冶炼技术提升改造项目
该项目在铜业公司新建一套先进的闪速铜冶炼系统，年产高纯阴极铜20万吨，项目总投资265,923万元。2019年5月份点火投料，同年6月份顺利产出铜水，正在推进制氧和电解系统的建设。
4.湿法炼锌渣综合回收及无害化处理项目
该项目旨建设年处理湿法炼锌渣14万吨生产线，充分回收利用冶炼废渣，提升公司资源综合利用水平，实现环境和经济效益双丰收。项目总投资37,050万元，目前正在进行土建二标段施工。
(3)以公允价值计量的金融资产
(五)重大资产和股权出售
(六)主要控股参股公司分析
(七)公司控制的结构化主体情况
二、其他披露事项
(一)预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及说明
(二)可能面对的风险
1.市场环境风险。行业面临的主要问题：一是成本上涨、消费不振，行业运行压力不断增大。二是低端产品过剩、短板突出，产业结构深层次问题凸显，污染防治仍是制约行业绿色发展的重要瓶颈。三是国际贸易形势复杂，发展环境日趋严峻。随着全球经济走势不确定性因素增多，贸易摩擦的实质性影响显现。中国部分有色金属产品产量已经接近或者超过全球一半的供应者，如原铝、铜、锌、锡、钒、稀土等，对国际市场较为依赖，成为贸易保护主义攻击对象。由于有色金属金融属性很强，贸易摩擦对行业的间接影响甚至大于直接影响，冲击市场信心、价格及投资，影响行业发展。公司加强对宏观经济、政府政策、行业发展的研究与分析，切实夯实现有业务基础，加强企业管理，就可能存在的风险及时制定应对措施。
4.汇率风险。由于近年来国际环境及国内经济环境的变化，汇率波动较大，公司境外子公司采用外币结算的，汇率波动对公司汇兑损益以及贸易融资产生一定风险，进而影响公司利润。公司通过合理的融资融汇手段，以及适当的套保措施管控汇率风险。
5.产业政策风险。近年来，国家出台了一系列与环保有关的法律、法规、标准。就目前情况来看，环保政策对产业的生产影响已然显现。长远看来，环保高压态势正在逐步挤压产业的发展空间，尤其是“三废”的深度治理对成本上升的推动不容小视。公司将通过增强对行业政策分析以制定合理的生产和经营策略，加强企业管理，加大科技创新投入，加强上下游协同，以获取更好效益。
(三)其他披露事项
第五节重要事项
一、股东大会情况简介
股东大会情况说明
二、利润分配或资本公积金转增预案
(一)半年度拟定的利润分配预案、公积金转增股本预案
三、承诺事项履行情况
期内的承诺事项
四、聘任、解聘会计师事务所情况
聘任、解聘会计师事务所的情况说明
白银有色分别于2019年4月29日、2019年5月28日召开第三届董事会第三十八次会议、2018年年度股东大会审议通过《关于聘任2019年度审计机构的提案》，同意聘任北京永拓会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2019年度财务审计和内部控制审计机构，具体详见公司于上海证券交易所官方网站（www.sse.com.cn）披露的《白银有色集团股份有限公司关于聘任2019年度审计机构的公告》（公告编号：2019—临028号）。
审计期间改聘会计师事务所的情况说明
公司对会计师事务所“非标准审计报告”的说明
公司对上年年度报告中的财务报告被注册会计师出具“非标准审计报告”的说明
六、重大诉讼、仲裁事项
√本报告期公司有重大诉讼、仲裁事项□本报告期公司无重大诉讼、仲裁事项
(一)诉讼、仲裁事项已在临时公告披露且无后续进展的
(二)临时公告未披露或有后续进展的诉讼、仲裁情况
单位:万元币种:人民币
(三)其他说明
七、上市公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人、收购人处罚及整改情况
2019年全公司上半年共发生一般生产安全事故2起，死亡2人。其中有1起事故受到了有关政府行政处罚，具体情况是：
（一）2019年1月25日，第三冶炼厂硫酸车间检修过程中，在清理净化填料塔内鲍尔环时发生一起坍塌事故，导致填料塔内一名作业人员死亡，2名作业人员轻伤。白银市人民政府给予第三冶炼厂20万元经济处罚。该起事故未对第三冶炼厂的生产经营造成影响，针对该起事故第三冶炼厂采取的防范措施是：
（二）2019年4月18日，外包施工单位温州建峰矿山工程有限公司成县分公司项目部在泗人沟矿340中段作业过程中发生一起冒顶事故，事故导致一名作业人员死亡，经陕西省旬阳县人民政府事故调查组调查取证，认定该起事故为特殊地质原因引起的非责任事故，未对陕西鑫源公司生产经营造成影响。
八、报告期内公司及其控股股东、实际控制人诚信状况的说明
九、公司股权激励计划、员工持股计划或其他员工激励措施的情况及其影响
(二)临时公告未披露或有后续进展的激励情况
股权激励情况
其他说明
员工持股计划情况
其他激励措施
十、重大关联交易
1、已在临时公告披露且后续实施无进展或变化的事项
2、已在临时公告披露，但有后续实施的进展或变化的事项
（1）采购商品/接受劳务情况表
（2）出售商品/提供劳务情况表
3、临时公告未披露的事项
(二)资产收购或股权收购、出售发生的关联交易
4、涉及业绩约定的，应当披露报告期内的业绩实现情况
(三)共同对外投资的重大关联交易
(四)关联债权债务往来
(五)其他重大关联交易
(六)其他
十一、重大合同及其履行情况
1托管、承包、租赁事项
2担保情况
3其他重大合同
十二、上市公司扶贫工作情况
1.精准扶贫规划
认真贯彻落实习近平总书记脱贫攻坚重要讲话精神，紧紧围绕“五位一体”总体布局和“四个全面”战略布局，把打赢脱贫攻坚战作为崇高的政治责任。按照省委省政府的决策部署，始终把精准扶贫作为弘扬企业艰苦奋斗精神、履行社会责任、感恩回报社会的重要载体，充分发挥企业综合优势，聚焦精准扶贫精准脱贫工作重点，大力实施产业扶贫，加强基础设施建设，提升基本公共服务，强化基层组织建设，形成脱贫攻坚决战决胜的强大合力，确保公司帮扶对象如期脱贫。
2.报告期内精准扶贫概要
3.精准扶贫成效
单位：万元币种：人民币
4.履行精准扶贫社会责任的阶段性进展情况
5.后续精准扶贫计划
一是高度聚焦“两不愁、三保障”脱贫标准，抓紧补齐短板，精准落实“一户一策”动态更新工作。二是持续跟踪帮扶项目建设，督促检查项目进度和质量，同时监督帮扶资金的使用情况，确保帮扶项目按期保质保量完成。三是多措并举大力推进产业扶贫，增资入股会宁县肉牛产业发展有限公司，推动贫困户增收致富。四是坚持开展贫困家庭新入学大学生资助、特困帮扶户临时救助以及诊疗和健康咨询活动，扎实开展进村入户帮扶工作,认真做好帮扶责任人每年为帮扶户帮办1件实事好事的工作。五是认真开展公司帮扶单位党组织与贫困村党组织结对共建活动，发挥基层党组织服务脱贫攻坚的政治引领和战斗堡垒作用，为打赢打好脱贫攻坚战提供坚强保障。
十三、可转换公司债券情况
十四、环境信息情况
(一)属于环境保护部门公布的重点排污单位的公司及其重要子公司的环保情况说明
1.排污信息
白银有色贯彻执行国家环保法律、法规、标准和其他要求的基础上，认真落实污染治理减排各项措施。集团下属分公司铜业公司、西北铅锌冶炼厂、第三冶炼厂，子公司中厂坝铅锌矿、成州锌冶炼厂属于生态环境主管部门公布的重点排污单位，其中铜业公司、西北铅锌冶炼厂、成州锌冶炼厂废气经环保设施处理达标后外排，废水经环保设施处理后部分回用生产系统，部分达标外排；第三冶炼厂废水经全部处理达标后，循环利用不外排；废气经环保设施处理后达标外排；厂坝铅锌矿尾矿库溢流水在富余时部分处理达标后外排，大部分回用生产系统。
备注：甘肃厂坝有色金属有限责任公司厂坝铅锌矿执行《铅锌工业污染物排放标准》（GB25466-2010），其尾矿库溢流水在富余时部分处理达标后外排，大部分回用生产系统。
2.防治污染设施的建设和运行情况
白银有色生产系统严格按照环保法律、法规和标准等要求配套建设了环境污染治理设施。目前有工业废气污染源污染防治设施共计159台（套）；工业废水处理设施27套；工业固体废物综合利用设施12套，配备专兼职环保管理人员共计176名。
3.建设项目环境影响评价及其他环境保护行政许可情况
在项目环评方面，白银有色锌铝型材有限公司于2月1日取得了白银市生态环境局白银分局关于阴阳极板系列产品建设项目的环评批复；甘肃铜城工程建设有限有限公司于5月7日取得了白银市生态环境局白银分局关于预制构件、机制砖建设项目的环评批复；选矿公司于6月20日取得了甘肃省生态环境保护厅关于白银有色集团股份有限公司多金属选矿系统技术提升项目的环评批复。
4.突发环境事件应急预案
5.环境自行监测方案
6.其他应当公开的环境信息
白银有色严格按照生态环境部《环境信息公开办法(试行)》（国家环境总局35号令）、《企业事业单位环境信息公开办法》（环境保护部31号令）及证监会《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第2号—年度报告的内容与格式(2017年修订)》《上市公司行业信息披露指引第二十八号-有色金属》等如实公开环境信息。
1.2019年1月14日，铜业公司因熔炼车间白银炉放渣口烟气收集不完全，放铜口烟气外溢，出渣口烟气收集不完全；精炼车间2号、3号转炉烟气收集不完全，部分烟气外溢直接排放，收到白银区环境保护局行政处罚决定书（白环罚字[2019]1号），罚款金额121,000元。
2.2019年4月2日，铜业公司因熔炼车间转炉烟气收集不完全，部分烟气外逸直接排放，收到白银市生态环境局处罚决定书（市环罚字[2019]1号），罚款金额121,000元。
针对上述两次环保事件，责任单位铜业公司立即组织查找原因，及时强化生产协调和现场调控，持续优化和加强岗位操作，严肃工艺纪律，提高环保设施运行效率，加大环保投入，进一步降低污染物外排浓度，从而减少对白银市区环境空气质量的影响。
3.2019年8月5日,第三冶炼厂厂区因部分返粉和烟灰防雨、防流失、防扬尘措施不到位，未设置标志标识牌，收到白银市生态环境局白银分局行政处罚决定书(白环罚字[2019]17号)，处罚金额为106,000元。针对现场查出环保问题，责任单位第三冶炼厂切实制定整改方案，立即进行整改。
(二)重点排污单位之外的公司的环保情况说明
www.bynmc.com/shehuizeren/huanjingbaohu/）及时进行公示。
(三)重点排污单位之外的公司未披露环境信息的原因说明
白银有色重点排污单位之外的部分分子公司未披露环境信息的原因是由于外排污染物少，对环境影响轻。
(四)报告期内披露环境信息内容的后续进展或变化情况的说明
十五、其他重大事项的说明
(一)与上一会计期间相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况、原因及其影响
会计政策变更的主要内容:
1.以持有金融资产的业务模式和合同现金流量特征作为金融资产分类的判断依据，将金融资产分类为“以摊余成本计量的金融资产”、“以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产”和“以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产”三类。
2.金融资产减值准备计提由“已发生损失法”改为“预期损失法”，考虑所有合理且有依据的信息，以预期信用损失为基础确认损失准备，揭示和防控金融资产信用风险。
(二)报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况、更正金额、原因及其影响
(三)其他
第六节普通股股份变动及股东情况
一、股本变动情况
(一)股份变动情况表
1、股份变动情况表
单位：股
2、股份变动情况说明
白银有色发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金购买中非黄金投资控股有限公司100%股权项目的主要工作已完成，共计非公开发行431,808,644股普通股。其中，向中非发展基金有限公司发行239,369,624股普通股；向刘慧玉、崔建华、甘肃长城兴陇丝路基金管理有限公司-甘肃长城兴陇丝路基金（有限合伙）、星原创新（深圳）资本控股有限公司、长和（天津）投资
3、报告期后到半年报披露日期间发生股份变动对每股收益、每股净资产等财务指标的影响（如有）
4、公司认为必要或证券监管机构要求披露的其他内容
(二)限售股份变动情况
单位:股
二、股东情况
(一)股东总数:
(二)截止报告期末前十名股东、前十名流通股东（或无限售条件股东）持股情况表
前十名有限售条件股东持股数量及限售条件
(三)战略投资者或一般法人因配售新股成为前10名股东
三、控股股东或实际控制人变更情况
第八节董事、监事、高级管理人员情况
一、持股变动情况
(一)现任及报告期内离任董事、监事和高级管理人员持股变动情况
(二)董事、监事、高级管理人员报告期内被授予的股权激励情况
二、公司董事、监事、高级管理人员变动情况
公司董事、监事、高级管理人员变动的情况说明
公司分别于2019年4月29日、2019年5月28日召开第三届监事会第十五次会议、2018年年度股东大会审议通过了《关于选举监事的提案》，中信国安集团有限公司推荐许齐和王磊先生
三、其他说明
第十节财务报告
一、审计报告
二、财务报表
合并资产负债表2019年6月30日编制单位:白银有色集团股份有限公司
法定代表人：张锦林主管会计工作负责人：王普公会计机构负责人：徐东阳
母公司资产负债表2019年6月30日编制单位:白银有色集团股份有限公司
合并利润表2019年1—6月
本期发生同一控制下企业合并的，被合并方在合并前实现的净利润为：0元,上期被合并方实现的净利润为：0元。法定代表人：张锦林主管会计工作负责人：王普公会计机构负责人：徐东阳
母公司利润表2019年1—6月
合并现金流量表2019年1—6月
母公司现金流量表2019年1—6月
合并所有者权益变动表2019年1—6月
项目
母公司所有者权益变动表
2019年1—6月
三、公司基本情况
1.公司概况
（1）公司设立情况
白银有色集团股份有限公司（以下简称“本公司”、“公司”或“白银有色”）前身为白银有色集团有限公司（以下简称“有限公司”），是于2007年7月在原白银有色金属公司破产重组基础上，由甘肃省国有资产监督管理委员会出资设立的国有独资公司。2008年11月，在有限公司的基础上引入中信集团战略投资进行股份制改造，由甘肃省人民政府国有资产监督管理委员会、甘肃省国资公司、中国中信集团有限公司、中信国安集团有限公司共同发起设立的股份制企业。公司营业执照统一社会信用代码916204006600434445；法定代表人：张锦林；住所：中国甘肃省白银市白银区友好路96号。
（2）业务性质和主要经营活动
所处行业：有色金属冶炼及压延加工业。
主要业务板块：有色金属采矿、选矿、冶炼及压延加工。
公司主要经营活动：铜、锌、金等有色金属矿产资源勘探、选矿、冶炼、加工、销售及有色金属贸易。
2.合并财务报表范围
本期纳入合并范围的子公司共有25家，其中，全资子公司20家，控股子公司5家。
四、财务报表的编制基础
1.编制基础
本公司财务报表以持续经营为编制基础。财务报表按照中华人民共和国财政部(以下简称“财政部”)颁布的企业会计准则以及中国证券监督管理委员会《公开发行证券的公司信息披露
编报规则第15号——财务报告的一般规定》(2014年修订)(以下简称“15号文(2014)”有关财务报表及其附注的披露规定编制。
2.持续经营
本公司自本报告期末至少12个月内具备持续经营能力，无影响持续经营能力的重大事项。
五、重要会计政策及会计估计
具体会计政策和会计估计提示：
具体如下
本公司所编制的财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了公司的财务状况、经营成果、股东权益变动和现金流量等有关信息。
2.会计期间
本公司会计年度自公历1月1日起至12月31日止。
3.营业周期
本公司以12个月作为一个营业周期，并以其作为资产和负债的流动性划分标准。
4.记账本位币
本公司的记账本位币为人民币。
5.同一控制下和非同一控制下企业合并的会计处理方法
（1）同一控制下的企业合并
参与合并的企业在合并前后均受同一方或相同的多方最终控制且该控制并非暂时性的，为同一控制下的企业合并。通常情况下，同一控制下的企业合并是指发生在同一企业集团内部企业之间的合并，除此之外，一般不作为同一控制下的企业合并。
（2）非同一控制下的企业合并
参与合并的各方在合并前后不受同一方或相同的多方最终控制的，为非同一控制下的企业合并。
确定企业合并成本：企业合并成本包括购买方为进行企业合并支付的现金或非现金资产、发行或承担的债务、发行的权益性证券等在购买日的公允价值。
非同一控制下的控股合并取得的长期股权投资，本公司以购买日确定的企业合并成本（不包括应自被投资单位收取的现金股利和利润），作为对被购买方长期股权投资的初始投资成本；非同一控制下的吸收合并取得的符合确认条件的各项可辨认资产、负债，本公司在购买日按照公允价值确认为本企业的资产和负债。本公司以非货币资产为对价取得被购买方的控制权或各项可辨认资产、负债的，有关非货币资产在购买日的公允价值与其账面价值的差额，作为资产的处置损益，计入合并当期的利润表。
非同一控制下的企业合并中，企业合并成本大于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，确认为商誉；在吸收合并情况下，该差额在母公司个别财务报表中确认为商誉；在控股合并情况下，该差额在合并财务报表中列示为商誉。
企业合并成本小于合并中取得的被购买方可辨认净资产公允价值份额的差额，本公司经复核后计入合并当期损益（营业外收入）。在吸收合并情况下，该差额计入合并当期母公司个别利润表；在控股合并情况下，该差额计入合并当期的合并利润表。
6.合并财务报表的编制方法
（1）合并范围
（2）合并财务报表的编制方法
本公司合并财务报表以母公司和各子公司的财务报表为基础，根据其他有关资料编制。编制时将母公司与各子公司及各子公司之间的重要投资、往来、存货购销等内部交易及其未实现利润抵销后逐项合并，并计算少数股东权益和少数股东本期收益。如果子公司会计政策及会计期间与母公司不一致，合并前先按母公司的会计政策及会计期间调整子公司会计报表。
（3）报告期增加减少子公司的合并报表处理
在报告期内，因同一控制下企业合并增加的子公司，编制合并资产负债表时，调整合并资产负债表的年初余额。因非同一控制下企业合并增加的子公司，编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的年初余额。在报告期内处置子公司，编制合并资产负债表时，不调整合并资产负债表的年初余额。
在报告期内，因同一控制下企业合并增加的子公司，将该子公司在合并当期的期初至报告期末的收入、费用、利润纳入合并利润表，将该子公司合并当期期初至报告期末的现金流量纳入合
（4）分步处置股权至丧失控制权的合并报表处理
处置对子公司股权投资直至丧失控制权的各项交易属于一揽子交易的，将各项交易作为一项处置子公司并丧失控制权的交易进行会计处理；但是，在丧失控制权之前每一次处置价款与处置投资对应的享有该子公司净资产份额的差额，在合并财务报表中确认为其他综合收益，在丧失控制权时一并转入丧失控制权当期的损益。不属于一揽子交易的，在丧失控制权之前，处置价款与相对应享有子公司自购买日开始持续计算的净资产之间的差额调整资本公积，资本公积不足冲减的，调整留存收益；丧失控制权时，按照前述丧失对原有子公司控制权时的会计政策实施会计处理。
7.合营安排分类及共同经营会计处理方法
无
8.现金及现金等价物的确定标准
现金等价物是指企业持有的期限短（一般指从购买日起三个月内到期）、流动性强、易于转换为已知金额现金、价值变动风险很小的投资。
9.外币业务和外币报表折算
（1）外币业务
本公司外币交易按照交易发生日的即期汇率折算为记账本位币金额。在资产负债表日，按照下列规定对外币货币性项目和外币非货币性项目进行处理：外币货币性项目，采用资产负债表日即期汇率折算。因资产负债表日即期汇率与初始确认时或前一资产负债表日即期汇率不同而产生的汇兑差额，计入当期损益；以历史成本计量的外币非货币性项目，仍采用交易发生日的即期汇率折算，不改变其记账本位币金额；以公允价值计量的外币非货币性项目，采用公允价值确定日的即期汇率折算，折算后的记账本位币金额与原记账本位币金额的差额，作为公允价值变动（含汇率变动）处理，计入当期损益；在资本化期间内，外币专门借款本金及利息的汇兑差额，予以资本化，计入符合资本化条件的资产的成本。
（2）外币财务报表折算
本公司对外币财务报表折算时，遵循下列规定：资产负债表中的资产和负债项目，采用资产负债表日的即期汇率折算，所有者权益项目除“未分配利润”项目外，其他项目采用发生时的即期汇率折算；利润表中的收入和费用项目，采用交易发生日的即期汇率（通常指中国人民银行公布的当日外汇牌价的中间价，下同）折算。按照上述折算产生的外币财务报表折算差额，确认为其他综合收益。比较财务报表的折算比照上述规定处理。
10.金融工具
在本公司成为金融工具合同的一方时确认一项金融资产或金融负债。
（1）金融资产的分类、确认和计量
本公司根据管理金融资产的业务模式和金融资产的合同现金流量特征，将金融资产划分为：
以摊余成本计量的金融资产；以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产；以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。
1）以摊余成本计量的金融资产
本公司管理以摊余成本计量的金融资产的业务模式为以收取合同现金流量为目标，且此类金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致，即在特定日期产生的现金流量，仅为对本金和以未偿付本金金额为基础的利息的支付。本公司对于此类金融资产，采用实际利率法，按照摊余成本进行后续计量，其摊销或减值产生的利得或损失，计入当期损益。2）以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产本公司管理此类金融资产的业务模式为既以收取合同现金流量为目标又以出售为目标，且此类金融资产的合同现金流量特征与基本借贷安排相一致。本公司对此类金融资产按照公允价值计量且其变动计入其他综合收益，但减值损失或利得、汇兑损益和按照实际利率法计算的利息收入计入当期损益。
3）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产
本公司将上述以摊余成本计量的金融资产和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产之外的金融资产，分类为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。此外，在初始确认时，本公司为了消除或显著减少会计错配，将部分金融资产指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产。对于此类金融资产，本公司采用公允价值进行后续计量，公允价值变动计入当期损益。
（2）金融负债的分类、确认和计量
1）以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债
以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，包括交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具）和初始确认时指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债。
交易性金融负债（含属于金融负债的衍生工具），按照公允价值进行后续计量，除与套期会计有关外，公允价值变动计入当期损益。
被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债，该负债由本公司自身信用风险变动引起的公允价值变动计入其他综合收益，且终止确认该负债时，计入其他综合收益的自身信用风险变动引起的其公允价值累计变动额转入留存收益。其余公允价值变动计入当期损益。若按上述方式对该等金融负债的自身信用风险变动的影响进行处理会造成或扩大损益中的会计错配的，本公司将该金融负债的全部利得或损失（包括企业自身信用风险变动的影响金额）计入当期损益。2）其他金融负债除金融资产转移不符合终止确认条件或继续涉入被转移金融资产所形成的金融负债、财务担保合同外的其他金融负债分类为以摊余成本计量的金融负债，按摊余成本进行后续计量，终止确认或摊销产生的利得或损失计入当期损益。
（3）金融资产转移的确认依据和计量方法
满足下列条件之一的金融资产，予以终止确认：1）收取该金融资产现金流量的合同权利终止；2）该金融资产已转移，且将金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方；3）该金融资产已转移，虽然企业既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，但是放弃了对该金融资产的控制。
若企业既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬，且未放弃对该金融资产的控制的，则按照继续涉入所转移金融资产的程度确认有关金融资产，并相应确认有关负债。继续涉入所转移金融资产的程度，是指该金融资产价值变动使企业面临的风险水平。
金融资产整体转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产的账面价值及因转移而收到的对价与原计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和的差额计入当期损益。
金融资产部分转移满足终止确认条件的，将所转移金融资产的账面价值在终止确认及未终止确认部分之间按其相对的公允价值进行分摊，并将因转移而收到的对价与应分摊至终止确认部分的原计入其他综合收益的公允价值变动累计额之和与分摊的前述账面金额之差额计入当期损益。
本公司对采用附追索权方式出售的金融资产，或将持有的金融资产背书转让，需确定该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬是否已经转移。已将该金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬转移给转入方的，终止确认该金融资产；保留了金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，不终止确认该金融资产；既没有转移也没有保留金融资产所有权上几乎所有的风险和报酬的，则继续判断企业是否对该资产保留了控制，并根据前面各段所述的原则进行会计处理。
（4）金融负债的终止确认
金融负债（或其一部分）的现时义务已经解除的，本公司终止确认该金融负债（或该部分金融负债）。本公司（借入方）与借出方签订协议，以承担新金融负债的方式替换原金融负债，且新金融负债与原金融负债的合同条款实质上不同的，终止确认原金融负债，同时确认一项新金融负债。本公司对原金融负债（或其一部分）的合同条款作出实质性修改的，终止确认原金融负债，同时按照修改后的条款确认一项新金融负债。金融负债（或其一部分）终止确认的，本公司将其账面价值与支付的对价（包括转出的非现金资产或承担的负债）之间的差额，计入当期损益。
（5）金融资产和金融负债的抵销
当本公司具有抵销已确认金额的金融资产和金融负债的法定权利，且该种法定权利是当前可执行的，同时本公司计划以净额结算或同时变现该金融资产和清偿该金融负债时，金融资产和金融负债以相互抵销后的净额在资产负债表内列示。除此以外，金融资产和金融负债在资产负债表内分别列示，不予相互抵销。
（6）金融资产和金融负债的公允价值确定方法
（7）权益工具
本公司权益工具在存续期间分派股利（含分类为权益工具的工具所产生的“利息”）的，作为利润分配处理。金融工具减值本公司需确认减值损失的金融工具系以摊余成本计量的金融资产（含应收款项）、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的债务工具投资、租赁应收款，主要包括应收票据、应收账款、其他应收款、债权投资、其他债权投资、长期应收款等。此外，对部分财务担保合同，也应按照本部分所述会计政策计提减值准备和确认信用减值损失。
（1）减值准备的确认方法
本公司以预期信用损失为基础，对上述各项目按照其适用的预期信用损失计量方法计提减值准备并确认信用减值损失。
信用损失，是指本公司按照原实际利率折现的、根据合同应收的所有合同现金流量与预期收取的所有现金流量之间的差额，即全部现金短缺的现值。其中，对于本公司购买或源生的已发生信用减值的金融资产，应按照该金融资产经信用调整的实际利率折现。
预期信用损失计量的一般方法是指，本公司在每个资产负债表日评估金融资产的信用风险自初始确认后是否已经显著增加，如果信用风险自初始确认后已显著增加，本公司按照相当于整个存续期内预期信用损失的金额计量损失准备；如果信用风险自初始确认后未显著增加，本公司按照相当于未来12个月内预期信用损失的金额计量损失准备。本公司在评估预期信用损失时，考虑所有合理且有依据的信息，包括前瞻性信息。
对于在资产负债表日具有较低信用风险的金融工具，本公司假设其信用风险自初始确认后并未显著增加，选择按照未来12个月内的预期信用损失计量损失准备。
（2）信用风险自初始确认后是否显著增加的判断标准
如果某项金融资产在资产负债表日确定的预计存续期内的违约概率显著高于在初始确认时确定的预计存续期内的违约概率，则表明该项金融资产的信用风险显著增加。除特殊情况外，本公司采用未来12个月内发生的违约风险的变化作为整个存续期内发生违约风险变化的合理估计，来确定自初始确认后信用风险是否显著增加。
（3）以组合为基础评估预期信用风险
本公司对于信用风险显著不同且具备以下特征的应收票据、应收账款和其他应收款单项评价信用风险。如：与对方存在争议或涉及诉讼、仲裁的应收款项；已有明显迹象表明债务人很可能无法履行还款义务的应收票据和应收款项等。除了单项评估信用风险的金融资产外，本公司基于共同风险特征将金融资产划分为不同的组别，在组合的基础上评估信用风险。
（4）金融资产减值的会计处理方法
期末，本公司计算各类金融资产的预计信用损失，如果该预计信用损失大于其当前减值准备的账面金额，将其差额确认为减值损失；如果小于当前减值准备的账面金额，则将差额确认为减值利得。
（5）金融资产信用损失的确定方法
单项评估信用风险的金融资产，本公司选择始终按照相当于存续期内预期信用损失的金额计量损失准备。
本公司对单项评估未发生信用减值的金融资产，基于其信用风险特征，将其划分为不同组合：
1）信用风险特征组合的确定依据
2）按组合方式实施信用风险评估时，根据金融资产组合结构及类似信用风险特征（债务人根据合同条款偿还欠款的能力），结合历史违约损失经验及目前经济状况、考虑前瞻性信息，以预计存续期基础计量其预期信用损失，确认金融资产的损失准备。
不同组合计量损失准备的计提方法：
3）各组合预期信用损失率如下列示：
组合1（账龄组合）：预期信用损失率
组合2（信用风险极低的金融资产组合）：结合历史违约损失经验及目前经济状况、考虑前瞻性信息，预期信用损失率为0；组合3（关联方组合）：结合历史违约损失经验及目前经济状况、考虑前瞻性信息，预期信用损失率为0；组合4（保证金类组合）：结合历史违约损失经验及目前经济状况、考虑前瞻性信息，预期信用损失率为0。
11.应收票据
应收票据的预期信用损失的确定方法及会计处理方法
本公司对于应收票据按照相当于整个存续期内的预期信用损失金额计量损失准备。应收票据均为银行承兑汇票，承兑人为信用风险较小的银行。期末，公司计算应收票据的预计信用损失，如果该预计信用损失大于其当前减值准备的账面金额，将其差额确认为减值损失；如果小于当前减值准备的账面金额，则将差额确认为减值利得。
12.应收账款
应收账款的预期信用损失的确定方法及会计处理方法
13.应收款项融资
14.其他应收款
其他应收款预期信用损失的确定方法及会计处理方法
15.存货
（1）存货的分类
存货分类为：在途物资、原材料、在产品、库存商品、发出商品、委托加工物资、低值易耗品等大类。
（2）取得和发出的计价方法
取得时按实际成本计价,存货成本包括采购成本、加工成本和其他成本，领用和发出原料、在产品、产成品、库存商品等时采用“加权平均法”核算；材料、备品备件采用“先进先出法”核算；包装物、低值易耗品采用“一次摊销法”核算。
（3）期末存货的计量
资产负债表日，存货按成本与可变现净值孰低计量，存货成本高于其可变现净值的，计提存货跌价准备，计入当期损益。
（4）存货的盘存制度
采用永续盘存制和实地盘存制相结合的盘存制度。
16.持有待售资产
17.债权投资
债权投资预期信用损失的确定方法及会计处理方法
18.其他债权投资
其他债权投资预期信用损失的确定方法及会计处理方法
19.长期应收款
长期应收款预期信用损失的确定方法及会计处理方法
20.长期股权投资
本公司长期股权投资包括对被投资单位实施控制、共同控制、重大影响的合营企业、联营企业的权益性投资。
（1）初始计量
本公司分别下列两种情况对长期股权投资进行初始计量：
企业合并形成的长期股权投资，按照下列规定确定其初始投资成本：
2）非同一控制下的企业合并中，本公司区别下列情况确定合并成本：
a）一次交换交易实现的企业合并，合并成本为在购买日为取得对被购买方的控制权而付出的资产、发生或承担的负债的公允价值；
2）通过非货币性资产交换取得的长期股权投资，其初始投资成本按照《企业会计准则第7号-非货币性资产交换》确定。
3）通过债务重组取得的长期股权投资，其初始投资成本按照《企业会计准则第12号--债务重组》确定。
（3）无论是以何种方式取得长期股权投资，取得投资时，对于支付的对价中包含的应享有被投资单位已经宣告但尚未发放的现金股利或利润都作为应收项目单独核算，不构成取得长期股权投资的初始投资成本。
（2）后续计量
能够对被投资单位实施控制的长期股权投资，在个别财务报表中采用成本法核算。对被投资单位具有共同控制或重大影响的长期股权投资，采用权益法核算。
采用成本法核算的长期股权投资按照初始投资成本计价。追加或收回投资调整长期股权投资的成本。除取得投资时实际支付的价款或对价中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或利润外，被投资单位宣告分派的现金股利或利润，按应享有的部分确认为投资收益计入当期损益。
采用权益法核算的长期股权投资，其初始投资成本大于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，不调整长期股权投资的初始投资成本；长期股权投资的初始投资成本小于投资时应享有被投资单位可辨认净资产公允价值份额的，其差额计入当期损益，同时调整长期股权投资的成本。
计算确认应享有或应分担被投资单位的净损益时，与联营企业、合营企业之间发生的未实现内部交易损益按照应享有的比例计算归属于本公司的部分，予以抵销，在此基础上确认投资收益。本公司与被投资单位发生的未实现内部交易损失属于资产减值损失的，予以全额确认。
本公司对联营企业的权益性投资，其中一部分通过风险投资机构、共同基金、信托公司或包括投连险基金在内的类似主体间接持有的，无论以上主体是否对这部分投资具有重大影响，本公司都按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的有关规定，对间接持有的该部分投资选择以公允价值计量且其变动计入损益，并对其余部分采用权益法核算。
（3）确定对被投资单位具有共同控制、重大影响的依据
重大影响，是指投资方对被投资单位的财务和经营政策有参与决策的权力，但并不能够控制或者与其他方一起共同控制这些政策的制定。在确定能否对被投资单位实施控制或施加重大影响时，同时考虑本公司和其他方持有的被投资单位当期可转换债券、当期可执行认股权证等潜在表决权因素。
21.投资性房地产
(1).如果采用成本计量模式的
折旧或摊销方法
（1）投资性房地产范围
本公司投资性房地产是指为赚取租金或资本增值，或两者兼有而持有的房地产。主要包括已出租的土地使用权、持有并准备增值后转让的土地使用权、已出租的建筑物。
（2）本公司投资性房地产采用成本计量模式
投资性房地产的预计使用寿命、净残值率及年折旧（摊销）率列示如下：
22.固定资产
(1).确认条件
固定资产是指为生产商品、提供劳务、出租或经营管理而持有的，并且使用寿命超过一年，与该资产有关的经济利益很可能流入本公司且其成本能够可靠计量的有形资产。
(2).折旧方法
固定资产的使用年限、残值率、年折旧率列示如下：
（1）本公司及境内子、孙公司各类固定资产的预计净残值率、折旧年限和年折旧率：
注：
机器设备包括与大型机器设备相配套的小型设备；房屋及建筑物中受强腐蚀生产用房折旧年限为10年，运输设备中的火车折旧年限为16年。
（2）本公司境外子公司白银贵金属投资有限公司及其所属子、孙公司各类固定资产按产量法或年限平均法计提折旧的各类固定资产预计净残值率、折旧年限和年折旧率：
（3）本公司境外子公司首信秘鲁矿业股份有限公司各类固定资产的预计净残值率、折旧年限和年折旧率：
已计提减值准备的固定资产在计提折旧时，按照该项固定资产的账面价值，以及尚可使用年限重新计算确定折旧率和折旧额。
(3).融资租入固定资产的认定依据、计价和折旧方法
23.在建工程
已达到预定可使用状态但尚未办理竣工决算的固定资产，按照估计价值转入固定资产，并计提折旧；待办理竣工决算后，再按实际成本调整原来的暂估价值，不再调整原已计提的折旧额。
24.借款费用
（1）借款费用资本化的确认原则和资本化期间
（2）借款费用资本化金额的计算方法
为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，以专门借款当期实际发生的利息费用，减去尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额予以确定；一般借款根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，确定资本化金额。资本化率根据一般借款的加权平均利率计算确定。
资本化期间内，外币专门借款的汇兑差额全部予以资本化；外币一般借款的汇兑差额计入当期损益。
25.生物资产
26.油气资产
27.使用权资产
28.无形资产
(1).计价方法、使用寿命、减值测试
（1）无形资产确认条件
无形资产是指本公司拥有或者控制的没有实物形态的可辩认非货币性资产，无形资产的核算范围：采矿权、专利权、非专利技术、商标权、著作权、土地使用权、特许权等。无形资产在同时满足下列条件的，才能予以确认：
1）与该项无形资产有关的经济利益很可能流入企业；2）该无形资产的成本能够可靠地计量。
（2）无形资产的计价
外部取得的无形资产的成本按取得时的实际成本计价；自行开发的无形资产以符合资本化条件的公司内部研究开发项目开发阶段的支出与达到预定用途前所发生的支出总额，作为入账价值。1）购买无形资产的价款超过正常信用条件延期支付，实质上具有融资性质，无形资产的成本以购买价款的现值为基础确定。实际支付的价款与购买价款的现值之间的差额，除按照规定应予资本化的以外，应当在信用期间内计入当期损益。
2）投资者投入的无形资产，按照投资合同或协议约定的价值作为成本，但合同或协议约定价值不公允的除外。
（3）后续计量
本公司对使用寿命有限的无形资产，分别采用直线法和产量法进行摊销。其中，对采矿权按照产量法或直线法进行摊销，对其他使用寿命有限的无形资产采用直线法进行摊销。对公司拥有的探矿权，已经探明经济储量的，在取得采矿权证后，将其转入采矿权，并按前述的采矿权会计政策进行摊销。
本公司采用直线法摊销的无形资产，预计使用寿命如下：
公司母公司深部矿业铜矿采矿权按6年摊销，公司子公司新疆白银矿业开发有限公司铜矿采矿权按25年摊销；公司母公司小铁山铅锌矿采矿权按7年摊销，公司子公司甘肃厂坝有色金属有限公司的铅锌矿采矿权按22年摊销；公司子公司白银贵金属投资有限公司下属公司所拥有的南非
采矿权分别按26年和17年进行摊销，对矿产储量不确定的探矿权因年限不确定，不进行摊销；公司母公司软件按5年摊销，公司子公司首信秘鲁矿业股份有限公司软件按10年摊销。使用寿命不确定的无形资产，在持有期间内不予摊销，如果期末重新复核后仍为不确定的，应当在每个会计期间进行减值测试。
(2).内部研究开发支出会计政策
本公司内部研究开发项目的支出，区分研究阶段支出与开发阶段支出。研究是指为获取并理解新的科学或技术知识而进行的独创性的有计划调查。开发是指在进行商业性生产或使用前，将研究成果或其他知识应用于某项计划或设计，以生产出新的或具有实质性改进的材料、装置、产品等。内部研究开发项目研究阶段的支出，于发生时计入当期损益。内部研究开发项目开发阶段的支出，同时满足下列条件的确认为无形资产：完成该无形资产以使其能够使用或出售在技术上具有可行性；具有完成该无形资产并使用或出售的意图；无形资产产生经济利益的方式，包括能够证明运用该无形资产生产的产品存在市场或无形资产自身存在市场，无形资产将在内部使用的，应当证明其有用性；有足够的技术、财务资源和其他资源支持，以完成该无形资产的开发，并有能力使用或出售该无形资产；归属于该无形资产开发阶段的支出能够可靠地计量。
29.长期资产减值
长期股权投资、采用成本模式计量的投资性房地产、固定资产、在建工程、使用寿命有限的无形资产等长期资产，于资产负债表日存在减值迹象的，进行减值测试。减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。公司对商誉和使用寿命不确定的无形资产，无论是否存在减值迹象，至少在每年年度终了进行减值测试。
30.长期待摊费用
长期待摊费用按实际发生额入账，在受益期或规定的期限内分期平均摊销。如果长期待摊的费用项目不能使以后会计期间受益则将尚未摊销的该项目的摊余价值全部转入当期损益。
31.职工薪酬
(1)、短期薪酬的会计处理方法
本公司短期薪酬具体包括：职工工资、奖金、津贴和补贴，职工福利费，医疗保险费、工
(2)、离职后福利的会计处理方法
(3)、辞退福利的会计处理方法
(4)、其他长期职工福利的会计处理方法
32.预计负债
（1）预计负债的确认标准
1）该义务是公司承担的现时义务。
2）该义务的履行很可能导致经济利益流出公司。
3）该义务的金额能够可靠地计量。
（2）预计负债的计量方法
1）或有事项涉及单个项目的，按照最可能发生金额确定。
本公司清偿预计负债所需支出全部或部分预期由第三方补偿的，补偿金额只有在基本确定能够收到时才能作为资产单独确认。确认的补偿金额不超过预计负债的账面价值。
本公司在资产负债表日对预计负债的账面价值进行复核。有确凿证据表明该账面价值不能真实反映当前最佳估计数的，按照当前最佳估计数对该账面价值进行调整。
33.租赁负债
34.股份支付
35.优先股、永续债等其他金融工具
36.收入
（1）销售商品
销售商品的收入，在下列条件均能满足时予以确认：
1）企业已将商品所有权上的主要风险和报酬转移给购货方。
2）企业既没有保留通常与所有权相联系的继续管理权，也没有对已售出的商品实施控制。
（2）提供劳务
提供劳务的收入，在下列条件均能满足时予以确认:
1）在同一会计年度内开始并完成的劳务，在完成劳务时确认收入。
提供劳务交易的结果能够可靠估计是指同时满足：
a）收入的金额能够可靠地计量。
c）交易的完工程度能够可靠地确定。
d）交易中已发生和将发生的成本能够可靠地计量。
如果提供劳务交易的结果不能够可靠估计，则按已经发生并预计能够得到补偿的劳务成本金额确认提供的劳务收入，并将已发生的劳务成本作为当期费用。已经发生的劳务成本如预计不能得到补偿的，则不确认收入。
（3）让渡资产使用权
（4）建造合同
在建造合同的结果能够可靠估计的情况下，于资产负债表日按照完工百分比法确认合同收入和合同费用。合同完工进度按已经完成的合同工作量占合同预计总工作量的比例确定。
建造合同的结果能够可靠估计是指同时满足：
1）合同总收入能够可靠地计量。
3）实际发生的合同成本能够清楚地区分和可靠地计量。
4）合同完工进度和为完成合同尚需发生的成本能够可靠地确定。
如建造合同的结果不能可靠地估计，但合同成本能够收回的，合同收入根据能够收回的实际合同成本予以确认，合同成本在其发生的当期确认为合同费用；合同成本不可能收回的，在发生时立即确认为合同费用，不确认合同收入。使建造合同的结果不能可靠估计的不确定因素不复存在的，按照完工百分比法确定与建造合同有关的收入和费用。
37.政府补助
政府补助在满足政府补助所附条件并能够收到时确认。
对于货币性资产的政府补助，按照收到或应收的金额计量。对于非货币性资产的政府补助，按照公允价值计量；公允价值不能够可靠取得的，按照名义金额1元计量。
38.递延所得税资产/递延所得税负债
本公司采用资产负债表债务法进行所得税会计处理。
（1）递延所得税资产
1）资产、负债的账面价值与其计税基础存在可抵扣暂时性差异的，以未来期间很可能取得的用以抵扣可抵扣暂时性差异的应纳税所得额为限，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率，计算确认由可抵扣暂时性差异产生的递延所得税资产。
2）资产负债表日，有确凿证据表明未来期间很可能获得足够的应纳税所得额用来抵扣可抵扣暂时性差异的，确认以前期间未确认的递延所得税资产。
3）资产负债表日，对递延所得税资产的账面价值进行复核。如果未来期间很可能无法获得足够的应纳税所得额用以抵扣递延所得税资产的利益，减记递延所得税资产的账面价值。在很可能获得足够的应纳税所得额时，转回减记的金额。
（2）递延所得税负债
资产、负债的账面价值与其计税基础存在应纳税暂时性差异的，按照预期收回该资产或清偿该负债期间的适用税率，确认由应纳税暂时性差异产生的递延所得税负债。
39.租赁
(1).经营租赁的会计处理方法
(2).融资租赁的会计处理方法
40.其他重要的会计政策和会计估计
41.重要会计政策和会计估计的变更
(1).重要会计政策变更
其他说明：
(2).重要会计估计变更
合并资产负债表
各项目调整情况的说明：
合并资产负债表项目调整事项：
公司自2019年1月1日起执行新金融工具准则，按照新金融准则的衔接规定，对可比会计期间的比较数据进行调整。
母公司资产负债表
母公司资产负债表项目调整事项：
(4).首次执行新金融工具准则、新租赁准则追溯调整前期比较数据的说明
42.其他
六、税项
1.主要税种及税率
主要税种及税率情况
存在不同企业所得税税率纳税主体的，披露情况说明
2.税收优惠
（2）根据《财政部、国家发展和改革委员会、国家税务总局关于公布资源综合利用企业所得税优惠目录的通知》（财税【2008】117号）、《国家税务总局关于资源综合利用企业所得优惠管理问题的通知》（国税函【2009】185号）企业资源综合利用生产的符合国家产业政策规定的铜精矿粉、铁精矿粉、硫精矿粉、二氧化
硅精矿粉、碳酸锌精矿粉取得的收入，减按90%计入当年收入总额计算缴纳企业所得税。2013年1月21日经甘肃省白银市白银区国家税务局批准备案，白银有色渣资源综合利用有限公司自2013年享受上述优惠政策。
（4）根据《财政部、国家税务总局关于黄金税收政策问题的通知》（财税[2002]142号）第一条的规定，黄金生产和经营单位销售黄金和黄金伴砂（含伴生金），免征增值税，经主管国税机关审核备案，同意本公司及子公司白银有色渣资源综合利用有限公司、上海红鹭国际贸易有限公司黄金及伴生金生产销售业务享受免征增值税税收优惠。
（5）根据2007年3月16日颁布的《中华人民共和国企业所得税法》第三十四条和《中华人民共和国企业所得税法实施条例》（国务院令第512号），以及2008年9月27日财政部、国家税务总局财税（2008）48号《关于执行环境保护专用设备企业所得税优惠目录节能节水专用设备企业所得税优惠目录有关问题的通知》第一条规定，企业自2008年1月1日起购置并实际使用列入《目录》范围内的环境保护、节能节水和安全生产专用设备，可以按专用设备投资额的10％抵免当年企业所得税应纳税额；企业当年应纳税额不足抵免的，可以向以后年度结转，但结转期不得超过5个纳税年度。
（6）根据《财政部、国家税务总局关于调整铁路系统房产税、城镇土地使用税政策的通知》（财税【2003】149号）《财政部、国家税务总局关于明确免征房产税城镇土地使用税的铁路运输企业范围及有关问题的通知》（财税【2004】36号）的规定，经甘肃省白银市白银区地方税务局批准备案，子公司白银有色铁路运输物流有限责任公司享受免征房产税、城镇土地使用税。
（7）根据财政部国家税务总局关于印发《资源综合利用产品和劳务增值税优惠目录》财税〔2015〕78号文件，白银有色渣资源综合利用有限公司生产的铜精矿属于资源综合利用产品，符合增值税即征即退30%的税收优惠。2015年11月4日经甘肃省白银市白银区国家税务局批准备案，白银有色渣资源综合利用有限公司自2015年11月享受上述优惠政策。
3.其他
七、合并财务报表项目注释
1、货币资金
截止2019年6月30日，银行存款2,625,694,921.45元，其中受限资金59,718,374.40元，其中，上海红鹭国际贸易有限公司司法冻结资金20,000,000元，甘肃厂坝有色金属有限责任公司银行存款被冻结1,098,964.01元，第一黄金公司环境复垦受限保证资金19,554,764.89元，白银有色长通电线电缆有限公司履约保函保证金2,538,022.35元，白银有色铁路运输物流有限责任公司银行保函保证金1,025,217.22元，白银有色红鹭物资有限公司承兑汇票保证金15,501,405.93元。截止2019年6月30日，其他货币资金511,323,376.82元，其中白银有色（北京）国际投资有限公司证券户资金17,164,078.30元，上海红鹭国际贸易有限公司存于期货交易所保证金477,838,551.64元，白银有色铁路运输物流有限责任公司理财账户余额70.27元。受限资金16,320,676.61元，其中内蒙古白银矿业开发有限责任公司地质保证金1,767,196.18元，上海红鹭国际贸易有限公司开立国际信用证保证金2,000,000.00元，新疆白银矿业开发有限公司环境治理保证金11,925,636.79元，母公司土地复垦保证金627,843.64元。
2、交易性金融资产
3、衍生金融资产
4、应收票据
(1).应收票据分类列示
(2).期末公司已质押的应收票据
(3).期末公司已背书或贴现且在资产负债表日尚未到期的应收票据
(4).期末公司因出票人未履约而将其转应收账款的票据
(5).按坏账计提方法分类披露
(6).坏账准备的情况
(7).本期实际核销的应收票据情况
5、应收账款
(1).按账龄披露
(2).按坏账计提方法分类披露
按单项计提坏账准备：
按组合计提坏账准备：
组合计提项目：账龄组合
按组合计提坏账的确认标准及说明：
如按预期信用损失一般模型计提坏账准备，请参照其他应收款披露：
(3).坏账准备的情况
其中本期坏账准备收回或转回金额重要的：
(4).本期实际核销的应收账款情况
其中重要的应收账款核销情况
应收账款核销说明：
(5).按欠款方归集的期末余额前五名的应收账款情况
(6).因金融资产转移而终止确认的应收账款
(7).转移应收账款且继续涉入形成的资产、负债金额
6、应收款项融资
7、预付款项
(1).预付款项按账龄列示
账龄超过1年且金额重要的预付款项未及时结算原因的说明：
(2).按预付对象归集的期末余额前五名的预付款情况
8、其他应收款
项目列示
应收利息
(1).应收利息分类
(2).重要逾期利息
(3).坏账准备计提情况
应收股利
(1).应收股利
(2).重要的账龄超过1年的应收股利
其他应收款
(4).按账龄披露
(5).按款项性质分类情况
(6).坏账准备计提情况
对本期发生损失准备变动的其他应收款账面余额显著变动的情况说明：
本期坏账准备计提金额以及评估金融工具的信用风险是否显著增加的采用依据：
(7).坏账准备的情况
其中本期坏账准备转回或收回金额重要的：
(8).本期实际核销的其他应收款情况
(9).按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
(10).涉及政府补助的应收款项
(11).因金融资产转移而终止确认的其他应收款
(12).转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债的金额
9、存货
(1).存货分类
(2).存货跌价准备及合同履约成本减值准备
(3).存货期末余额含有借款费用资本化金额的说明
(4).期末建造合同形成的已完工未结算资产情况
10、持有待售资产
11、一年内到期的非流动资产
12、其他流动资产
13、债权投资
(1).债权投资情况
(2).期末重要的债权投资
(3).减值准备计提情况
14、其他债权投资
(1).其他债权投资情况
(2).期末重要的其他债权投资
15、长期应收款
(1)长期应收款情况
(2)坏账准备计提情况
(3)因金融资产转移而终止确认的长期应收款
(4)转移长期应收款且继续涉入形成的资产、负债金额
16、长期股权投资
其他说明无
17、其他权益工具投资
(1).其他权益工具投资情况
(2).非交易性权益工具投资的情况
18、其他非流动金融资产
19、投资性房地产
投资性房地产计量模式
(1).采用成本计量模式的投资性房地产
(2).未办妥产权证书的投资性房地产情况：
20、固定资产项目列示
固定资产
(1).固定资产情况
(2).暂时闲置的固定资产情况
(3).通过融资租赁租入的固定资产情况
(4).通过经营租赁租出的固定资产
(5).未办妥产权证书的固定资产情况
固定资产清理
21、在建工程
在建工程
(1).在建工程情况
(2).重要在建工程项目本期变动情况
(3).本期计提在建工程减值准备情况
工程物资
22、生产性生物资产
(1).采用成本计量模式的生产性生物资产
(2).采用公允价值计量模式的生产性生物资产
23、油气资产
24、使用权资产
25、无形资产
(1).无形资产情况
本期末通过公司内部研发形成的无形资产占无形资产余额的比例0.11%
(2).未办妥产权证书的土地使用权情况
26、开发支出
27、商誉
(1).商誉账面原值
(2).商誉减值准备
(4).说明商誉减值测试过程、关键参数（例如预计未来现金流量现值时的预测期增长率、稳定
期增长率、利润率、折现率、预测期等，如适用）及商誉减值损失的确认方法
(5).商誉减值测试的影响
28、长期待摊费用
29、递延所得税资产/递延所得税负债
(1).未经抵销的递延所得税资产
(2).未经抵销的递延所得税负债
(3).以抵销后净额列示的递延所得税资产或负债
(4).未确认递延所得税资产明细
(5).未确认递延所得税资产的可抵扣亏损将于以下年度到期
30、其他非流动资产
31、短期借款
(1).短期借款分类
短期借款分类的说明：
保证借款：
1.白银集团于2019年3月与甘肃银行白银分行签订了一笔合同号为“20190305000070”的短期借款合同，合同金额为100,000,000.00元，由2019年3月5日到2020年3月5日，期限1年，借款利率为4.35%，由子公司白银有色西北铜加工有限公司提供担保。2.截止2019年6月30日，BII向南洋商业银行(中国)有限公司深圳分行累计贷款47,441,318.40美元，年化率1Month-LIBOR+320，贷款期限1年，到期日为2019年10月19日-2019年12月15日之间，由白银有色集团股份有限公司提供保证担保。3.BII向中行约堡分行申请贷款1.78亿兰特，年化率3Month-LIBOR+200，贷款期限1年，到期日2019年7月20日，由中国银行股份有限公司甘肃分行提供银行融资性保函进行担保。4.子公司甘肃厂坝有色金属有限责任公司向甘肃银行股份有限公司成县支行、中国建设银行股份有限公司陇南分行及中国银行股份有限公司白银分行分别取得保证借款200,000,000.00元、70,000,000.00元和60,000,000.00元。
（1）2018年11月与甘肃银行股份有限公司成县支行签订了借款合同，借款金额150,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“20171115000218BZ001”保证合同；
（2）2019年1月与甘肃银行股份有限公司成县支行签订了借款合同，借款金额50,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“20171115000218BZ001”保证合同；
（3）2019年2月与中国建设银行股份有限公司陇南分行签订了借款合同，借款金额70,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“HTC620680000YBDB201900001”保证合同；4)2019年6月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额60,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白中银保字009”保证合同。5.子公司白银有色铁路运输物流有限责任公司于2019年4月向中国银行股份有限公司白银分行取得保证借款20,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白中银保字006”保证合同。6.子公司甘肃铜城工程建设有限公司向中国银行股份有限公司白银分行取得保证借款50,000,000.00元。
（1）2018年7月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额12,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白银中银保字010”保证合同；
（2）2018年10月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额23,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白银中银保字010”保证合同；
（3）2019年6月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额15,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白中银保字010”保证合同。7.子公司白银有色红鹭物资有限公司向中国银行股份有限公司白银分行取得保证借款30,000,000.00元。（1）2018年7月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额10,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白银中银保字003”保证合同；
（2）2018年9月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额10,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白银中银保字003”保证合同；
（3）2019年1月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额10,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白中银保字003”保证合同。
8.子公司白银有色长通电线电缆有限责任公司向中国银行股份有限公司白银分行取得保证借款75,000,000.00元。（1）2018年7月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额15,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白中银保字007”保证合同；
（2）2018年10月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额10,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白银中银保字007”保证合同；
（3）2019年4月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额25,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白中银保字007”保证合同；
（4）2019年4月与中国银行股份有限公司白银分行签订了借款合同，借款金额25,000,000.00元，白银有色集团股份有限公司提供连带责任担保，并签订编号“2019年白中银保字007”保证合同。
(2).已逾期未偿还的短期借款情况
32、交易性金融负债
33、衍生金融负债
其他说明:
34、应付票据
本期末已到期未支付的应付票据总额为0元。
35、应付账款
(1).应付账款列示
(2).账龄超过1年的重要应付账款
36、预收款项
(1).预收账款项列示
(2).账龄超过1年的重要预收款项
(3).期末建造合同形成的已结算未完工项目情况
37、应付职工薪酬
(1).应付职工薪酬列示
(2).短期薪酬列示
单位：元币种:人民币
(3).设定提存计划列示
38、应交税费
39、其他应付款
应付利息
重要的已逾期未支付的利息情况：
应付股利
其他应付款
(1).按款项性质列示其他应付款
(2).账龄超过1年的重要其他应付款
40、持有待售负债
41、1年内到期的非流动负债
42、其他流动负债
短期应付债券的增减变动：
43、长期借款
(1).长期借款分类
长期借款分类的说明：
质押借款：
2017年11月，白银集团与中国工商银行白银分行签订了借款合同，借款金额426,000,000.00元，借款期限5年。截止2019年6月30日，该笔长期借款余额346,000,000.00元，另外40,000,000.00元属于1年内到期的长期借款。白银集团与中国工商银行白银分行签订了质押合同，将子公司白银贵金属投资有限公司持有的第一黄金13,500股股份质押给中国工商银行，质押物价值205,540,000.00美元。
1.2018年11月，白银集团与中国进出口银行甘肃省分行签订了借款合同，借款金额300,000,000.00元，借款期限10年。截止2019年6月30日，该笔长期借款余额207,000,000.00元，另外23,000,000.00元属于1年内到期的长期借款。该笔借款由中信国安集团有限公司提供担保
2.首信秘鲁矿业股份有限公司于2015年7月14日向国开行借款190,000,000.00美元，合同编号为6210201501100000592，用于尾矿综合开发项目的建设，贷款期限10年，由白银有色提供连带责任保证。截至2019年6月30日借款余额为118,322,899.99美元，折合人民币813,434,440.59元。
3.2017年5月，第一黄金与金非投资有限公司签订了借款合同，借款金额200,000,000.00美元，由白银有色提供连带担保责任，借款期限至2020年5月。截至2019年6月30日，借款余额为100,000,000.00美元，折合人民币687,470,000.00元.
4.2017年12月22日，第一黄金与国家开发银行签订了授信合同，授信金额为75,000,000.00美元，授信期限至2020年12月22日，由白银有色提供连带责任担保。截至2019年6月30日，借款金额55,000,000.00美元，折合人民币为378,108,500.00元；
5.2017年12月，第一黄金与国家开发银行香港分行签订了借款合同，借款金额为200,000,000.00美元，截至2019年6月30日，借款金额为200,000,000.00美元，折合人民币为1,374,940,000.00元；借款期限至2020年12月29日，由国家开发银行甘肃分行开具融资性保函，保函金额210,000,000.00美元。
6.2018年1月，第一黄金与中国进出口银行甘肃省分行签订了借款合同，借款金额为35,000,000.00美元，借款期限至2020年1月，由白银有色提供连带责任担保。截至2019年6月30日，借款金额为35,000,000.00美元，折合人民币为240,614,500.00元；
7.2018年2月，第一黄金与中国进出口银行甘肃省分行签订了借款合同，借款金额为15,000,000.00美元，授信期限至2020年2月，由白银有色提供连带责任担保。截至2019年6月30日，借款金额为15,000,000.00美元，折合人民币为103,120,500.00元。
90.00%）。同日，金非公司和班罗贰号签订《借款协议》，金非公司向班罗贰号提供借款18,780,000美元，年息6.5%，于2017年4月12日起开始计息，期限4年。白银有色为班罗贰号向金非公司的母公司中非产能合作基金提供信用担保。截止2019年6月30日，此项长期借款的余额为17,080,000.00美元，折合人民币117,419,876.00元。
9.2017年11月23日，白银国际向中国光大银行香港分行借款50,000,000.00美元，折合人民币343,735,000.00元，利率为3mlibor+1.6%，由中国进出口银行甘肃分行提供融资性保函，保函金额50,770,000.00美元。
其他说明，包括利率区间：
44、应付债券
(1).应付债券
(2).应付债券的增减变动（不包括划分为金融负债的优先股、永续债等其他金融工具）
(4).划分为金融负债的其他金融工具说明
期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
其他金融工具划分为金融负债的依据说明
45、租赁负债
46、长期应付款
长期应付款
专项应付款
47、长期应付职工薪酬
48、预计负债
2.诉讼事项期末余额10,560,000.00元
2015年1月6日，成县茨坝须弥山实业有限公司（以下简称“须弥山公司”）以相邻损害防免关系纠纷为由向陇南市中级人民法院提交了起诉状，诉甘肃厂坝有色金属有限责任公司（以下简称“厂坝公司”）停止向柒家沟尾矿库排放尾矿，排除妨害、停止侵害并赔偿因排放尾矿给原告造成的各项损失2000万元。2016年6月17日，陇南中院对本案进行了开庭审理。陇南中院于
2016年8月16日下达判决，判令厂坝公司承担1056万元，驳回须弥山公司其他诉讼请求。厂坝公司与须弥山公司均向甘肃高院提起上诉，甘肃省高院于2016年12月23日开庭审理了本案，于2017年2月下达（2016）甘民终456号《民事判决书》，驳回双方上诉，维持原判。
3.其他期末余额24,550,169.01元
49、递延收益
递延收益情况
单位：元币种人民币
涉及政府补助的项目：
50、其他非流动负债
51、股本
52、其他权益工具
(1)期末发行在外的优先股、永续债等其他金融工具基本情况
(2)期末发行在外的优先股、永续债等金融工具变动情况表
53、资本公积
其他说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
2017年10月，白银有色与中非基金签订《发行股份及支付现金购买资产协议》，2017年10月30日和2018年1月9日白银有色分别召开第三届董事会十九次、二十次会议，就《白银有色集团股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金预案等提案》和《白银有色集团股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金方案等提案》进行了审议，并通过了预案和方案等提案的决议；2018年1月26日，白银有色召开2018年第二次临时股东大会，通过了《白银有色集团股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金方案等提案》的决议，并形成了《白银有色集团股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金报告书》，于2018年1月29日向中国证监会报送，同年6月21日取得了《关于核准白银有色集团股份有限公司向中非发展基金有限公司发行股份购买资产并募集配套资金的批复》。白银有色按计划完成股份发行登记以及配套募集资金工作。4月11日，白银有色以6.15元/股的价格向中非基金发行股份239,369,624股，用于支付14.72亿元对价，占总交易对价约67%。2019年6月19日，发行192,439,020股，完成配套募集资金工作，2019年6月20日，支付剩余33%交易价款7.25亿元。
中非黄金成为白银有色全资子公司，本年合并中非黄金按照母公司购买子公司少数股东拥有的子公司股权进行会计处理。
54、库存股
55、其他综合收益
其他说明，包括对现金流量套期损益的有效部分转为被套期项目初始确认金额调整：
56、专项储备
57、盈余公积
盈余公积说明，包括本期增减变动情况、变动原因说明：
58、未分配利润
调整期初未分配利润明细：
2、由于会计政策变更，影响期初未分配利润0元。
3、由于重大会计差错更正，影响期初未分配利润0元。
4、由于同一控制导致的合并范围变更，影响期初未分配利润0元。
5、其他调整合计影响期初未分配利润0元。
59、营业收入和营业成本
(1).营业收入和营业成本情况
60、税金及附加
61、销售费用
62、管理费用
63、研发费用
64、财务费用
65、其他收益
66、投资收益
本年度处置债权投资取得的投资收益为理财收益，上年同期主要是子公司白银国际投资有限公司高级票据收益。
67、净敞口套期收益
68、公允价值变动收益
69、信用减值损失
70、资产减值损失
71、资产处置收益
72、营业外收入
计入当期损益的政府补助
73、营业外支出
74、所得税费用
(1)所得税费用表
(2)会计利润与所得税费用调整过程
75、其他综合收益
详见附注55
76、现金流量表项目
(1).收到的其他与经营活动有关的现金
收到的其他与经营活动有关的现金说明：
(2).支付的其他与经营活动有关的现金
支付的其他与经营活动有关的现金说明：
(3).收到的其他与投资活动有关的现金
收到的其他与投资活动有关的现金说明：
(4).支付的其他与投资活动有关的现金
支付的其他与投资活动有关的现金说明：
(5).收到的其他与筹资活动有关的现金
收到的其他与筹资活动有关的现金说明：
(6).支付的其他与筹资活动有关的现金
支付的其他与筹资活动有关的现金说明：
77、现金流量表补充资料
(1)现金流量表补充资料
(2)本期支付的取得子公司的现金净额
(3)本期收到的处置子公司的现金净额
(4)现金和现金等价物的构成
78、所有者权益变动表项目注释
说明对上年期末余额进行调整的“其他”项目名称及调整金额等事项：
79、所有权或使用权受到限制的资产
80、外币货币性项目
(1).外币货币性项目
(2).境外经营实体说明，包括对于重要的境外经营实体，应披露其境外主要经营地、记账本位币及选择依据，记账本位币发生变化的还应披露原因
本公司之境外子公司白银贵金属投资有限公司和其子公司均属境外特殊目的公司，注册地均为英属维尔京群岛、开曼群岛，白银贵金属投资有限公司所属子公司第一黄金集团有限公司主要经营地南非。白银贵金属投资有限公司及其所属子公司根据其经营所处的主要经济环境中的货币确定美元、兰特为其记账本位币；本公司之境外子公司首信秘鲁矿业股份有限公司主要经营地为秘鲁，根据其经营所处的主要经济环境中的货币确定索尔为其记账本位币；本公司之境外子公司白银有色（香港）国际贸易有限公司主要经营地为香港，根据其经营所处的主要经济环境中的货币确定港币为其记账本位币。
81、套期
本公司使用商品期货合约对本公司承担的商品价格风险进行套期保值。本公司使用的商品期货合约主要包括在上海期货交易所交易的阴极铜、锌等品种期货标准合约。
本公司主要面临阴极铜、锌市场价格波动风险，阴极铜、锌为本公司生产和销售的主要产品。为规避阴极铜、锌市场价格波动风险，本公司使用阴极铜、锌商品期货合约对未来铜、锌产品的销售和铜精矿、锌精矿的采购以及存货销售确定承诺进行套期。
本公司持有的跟随阴极铜、锌市场价格变化，公允价值发生波动的金融资产或负债主要包括阴极铜、锌商品期货合约。
截至2019年6月30日，已经计入其他综合收益的现金流量套期工具公允价值变动产生的税前利得为人民币-2081366455.14元，并预期将在资产负债表日后(预期商品销售期间)逐步转入损益。本年度，本公司自其他综合收益转出计入损益的金额为人民币-291728915.00元。
82、政府补助
1.政府补助基本情况
2.政府补助退回情况
83、其他
八、合并范围的变更
1、非同一控制下企业合并
(1).本期发生的非同一控制下企业合并
中非黄金投资控股有限公司（英文名China-AfricaGoldInvestmentHoldingCo.,Limited，以下简称中非黄金）是一家注册于英属维尔京群岛的有限责任公司。
中非黄金无实际经营，主要资产系持有第一黄金（系白银有色控股子公司）29.604%的股权。2011年12月9日白银有色、中非基金发展有限公司（以下简称“中非基金”）、长三月资本有限公司（以下简称“长三月”）、长信（天津）股权投资基金合伙企业（有限合伙）（以下简称“长信基金”）签署《关于并购第一黄金公司项目合作协议》（以下简称合作协议），约定以白银有色的境外公司贵金属公司的下属公司BCX公司（以下简称“BCX”）作为并购第一黄金的主体公司，最终白银公司通过贵金属公司间接持有BCX60%的股权，中非基金通过中非黄金间接持有BCX公司30%的股权、长信基金通过CX黄金投资控股有限公司（CX元素投资有限公司全资子公司，以下简称“CX黄金”）间接持有接持有BCX10%的股权。实际出资时，白银有色、中非黄金及长信基金通过BCX直接持有第一黄金98.68%的股权，剩余的第一黄金1.32%的股权由贵金属公司借款500万美元给CX黄金收购。
2016年，贵金属公司、中非黄金、CX黄金达成BCX公司分拆协议。约定2011年贵金属公司、中非黄金、CX黄金按持股比例向BCX提供无息股东贷款用于BCX对第一黄金的出资。同时，约定将BCX持有的第一黄金股份按照贵金属公司、中非黄金、CX黄金三方6:3:1的比例分别转让给贵金属公司、中非黄金、CX黄金三方，以偿清三方股东对BCX的无息股东贷款。分拆完成后贵金属公司持股比例59.208%、中非黄金持股比例29.604%、CX元素持股比例9.868%。
2017年9月25日，白银有色、中非基金、长信基金签署协议书，白银有色全资子公司白银贵金属投资有限公司取得长信基金下属公司CX黄金持有的第一黄金1.5975%的股权。
2017年11月白银有色与长信基金签署协议，白银有色以现金方式支付6.13亿元人民币购买长信基金持有的CX元素100%股权，从而达到间接购买第一黄金8.27%股权的目的。
2017年10月，白银有色与中非基金签订《发行股份及支付现金购买资产协议》，2017年10月30日和2018年1月9日白银有色分别召开第三届董事会十九次、二十次会议，就《白银有色集团股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金预案等提案》和《白银有色集团股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金方案等提案》进行了审议，并通过了预案和方案等提案的决议；2018年1月26日，白银有色召开2018年第二次临时股东大会，通过了《白银有色集团股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金方案等提案》的决议，并形成了《白银有色集团股份有限公司发行股份及支付现金购买资产并募集配套资金报告书》，于2018年1月29日向中国证监会报送，同年6月21日取得了《关于核准白银有色集团股份有限公司向中非发展基金有限公司发行股份购买资产并募集配套资金的批复》。于2019年3月15日将中非基金持有的中非黄金100%股权转让至白银集团名下。
此后，白银有色按计划完成股份发行登记以及配套募集资金工作。4月11日，白银有色以6.15元/股的价格向中非基金发行股份239,369,624股，用于支付14.72亿元对价，占总交易对价约67%。2019年6月20日，支付剩余33%交易价款7.25亿元。中非黄金成为白银有色全资子公司，本年合并中非黄金按照母公司购买子公司少数股东拥有的子公司股权进行会计处理。
截至2019年6月30日白银有色及其子公司合计持有第一黄金100%的股权。
(2).合并成本及商誉
(3).被购买方于购买日可辨认资产、负债
(4).购买日之前持有的股权按照公允价值重新计量产生的利得或损失是否存在通过多次交易分步实现企业合并且在报告期内取得控制权的交易
(6).其他说明
在子公司的所有者权益份额发生变化
1)在子公司所有者权益份额的变化情况的说明：详见附注八、1、(1)中非黄金投资控股有限公司。
2)交易对于少数股东权益及归属于母公司所有者权益的影响：
2、同一控制下企业合并
3、反向购买
4、处置子公司
是否存在单次处置对子公司投资即丧失控制权的情形
是否存在通过多次交易分步处置对子公司投资且在本期丧失控制权的情形
5、其他原因的合并范围变动
6、其他
九、在其他主体中的权益
1、在子公司中的权益
(1).企业集团的构成
在子公司的持股比例不同于表决权比例的说明：
持有半数或以下表决权但仍控制被投资单位、以及持有半数以上表决权但不控制被投资单位的依据：
对于纳入合并范围的重要的结构化主体，控制的依据：
确定公司是代理人还是委托人的依据：
(2).重要的非全资子公司
子公司少数股东的持股比例不同于表决权比例的说明：
(3).重要非全资子公司的主要财务信息
(4).使用企业集团资产和清偿企业集团债务的重大限制：
(5).向纳入合并财务报表范围的结构化主体提供的财务支持或其他支持：
2、在子公司的所有者权益份额发生变化且仍控制子公司的交易
3、在合营企业或联营企业中的权益
(1).重要的合营企业或联营企业
(2).重要合营企业的主要财务信息
(3).重要联营企业的主要财务信息
(4).不重要的合营企业和联营企业的汇总财务信息
(5).合营企业或联营企业向本公司转移资金的能力存在重大限制的说明
(6).合营企业或联营企业发生的超额亏损
4、重要的共同经营
5、在未纳入合并财务报表范围的结构化主体中的权益
本公司的主要金融工具，除衍生工具外，包括货币资金、银行借款、其他计息借款、可供出售金融资产等。这些金融工具的主要目的在于为本公司的运营进行融资。本公司具有多种因经营而直接产生的其他金融资产和负债，如应收账款和应付账款等。本公司亦开展衍生交易，主要包括期货，目的在于对主要原料采购和产品销售进行保值。本公司的金融工具导致的主要风险是信用风险、流动风险和市场风险。
1.信用风险
信用风险是指金融工具的一方不履行义务，造成另一方发生财务损失的风险。本公司的信用风险主要与应收款项有关。本公司仅与认可的、信誉良好的第三方进行交易、按照本公司的政策需对所有要求采用信用方式进行交易的客户进行信用审核。另外，本公司对应收账款余额进行持续监控，对应收账款账龄分析进行月度审核，以确保本公司不致面临重大坏账风险。
2.流动风险
流动风险，是指企业在履行以交付现金或其他金融资产方式结算的义务时发生资金短缺的风险。
本公司采用循环流动性资金计划管理资金短缺风险，既考虑金融工具的到期日，也考虑本公司运营产生的预计现金流量。
本公司的目标是运用银行借款、应付债券、票据结算及黄金租赁等多种融资手段，并采取长短期融资方式适当结合，优化融资结构的方法，保持融资的持续性与灵活性之间的平衡。本公司已从多家商业银行取得银行授信额度以满足营运资金需求和资本开支。
3.市场风险
市场风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场价格变动而发生波动的风险。市场风险主要包括利率风险、外汇风险和其他价格风险。
（1）利率风险
利率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因市场利率变动而发生波动的风险。
本公司面临的市场利率变动的风险主要与本公司的计息借款有关。
下表为利率风险的敏感性分析，反映了其他变量不变的假设下，利率发生合理、可能的变动时，将对净利润（通过对浮动利率借款的影响）和股东权益产生的影响。
接上表
（2）汇率风险
汇率风险，是指金融工具的公允价值或未来现金流量因外汇汇率变动而发生波动的风险。本公司面临的外汇变动风险主要与本公司持有的外币借款有关。下表为汇率风险的敏感性分析，反映了在其他变量不变的假设下，美元汇率发生合理、可能的变动时，将对净利润（由于货币性资产和货币性负债的公允价值）和股东权益产生的影响。
（3）其他价格风险
本公司的价格风险主要来自于铜、锌、铅、金、银的价格波动，对于本公司的经营业绩可能造成影响。在本财务报告期间内，本公司运用期货工具等手段，以降低价格波动的风险。
4.资本管理
本公司资本管理的主要目标是确保本公司持续经营的能力，并保持健康的资本比率，以支持业务发展并使股东价值最大化。
本公司采用杠杆比率来管理资本，杠杆比率是指带息负债和权益及带息负债之和的比率。本公司资产负债表日的杠杆比率如下：
十一、公允价值的披露
1、以公允价值计量的资产和负债的期末公允价值
2、持续和非持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据
持续第一层次公允价值计量项目市价的确定依据为活跃市场中的报价
3、持续和非持续第二层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
4、持续和非持续第三层次公允价值计量项目，采用的估值技术和重要参数的定性及定量信息
5、持续的第三层次公允价值计量项目，期初与期末账面价值间的调节信息及不可观察参数敏感
性分析
6、持续的公允价值计量项目，本期内发生各层级之间转换的，转换的原因及确定转换时点的政策
7、本期内发生的估值技术变更及变更原因
8、不以公允价值计量的金融资产和金融负债的公允价值情况
9、其他
十二、关联方及关联交易
1、本企业的母公司情况
2、本企业的子公司情况
本企业子公司的情况详见附注
本企业子公司的情况详见附注九、1
3、本企业合营和联营企业情况
本企业重要的合营或联营企业详见附注
本企业重要的合营或联营企业详见附注九、3
本期与本公司发生关联方交易，或前期与本公司发生关联方交易形成余额的其他合营或联营企业情况如下
4、其他关联方情况
5、关联交易情况
(1).购销商品、提供和接受劳务的关联交易
采购商品/接受劳务情况表
出售商品/提供劳务情况表
购销商品、提供和接受劳务的关联交易说明
2019年1-6月关联交易主要内容为母公司及其下属分子公司从中信重工机械股份有限公司购入选矿备件、从关联公司白银新大孚科技化工有限公司购买药剂、委托关联公司白银有色嘉华园林工程有限公司进行厂区绿化及绿化地养护管理工作、向关联公司白银新大孚科技化工有限公司销售材料备件、提供电气试验劳务、向关联方甘肃省国有资产投资集团有限公司销售锌产品、向青海中信国安锂业有限公司销售电线电缆等关联交易。上述交易均按照市场定价原则确定交易价格。
上述关联方依法存续，与本公司存在长期的持续性的关联关系。关联公司经营正常，具有良好的履约能力。本公司的日常关联交易对公司独立性没有影响，公司主要业务不因此交易而对关联人形成依赖。公司日常的关联交易是在关联方协商一致的基础上，按照市场化原则确认关联交易的具体事项及价格；不存在损害公司利益、非关联股东和中小股东利益的行为，也不会对公司损益状况、资产状况和财务状况产生不利影响。
(2).关联受托管理/承包及委托管理/出包情况
本公司受托管理/承包情况表：
关联托管/承包情况说明
本公司委托管理/出包情况表：
关联管理/出包情况说明
(3).关联租赁情况
本公司作为出租方：
本公司作为承租方：
关联租赁情况说明
(4).关联担保情况
本公司作为担保方
本公司作为被担保方
关联担保情况说明
(5).关联方资金拆借
(6).关联方资产转让、债务重组情况
(7).关键管理人员报酬
(8).其他关联交易
（1）银行存款
（2）银行借款
（3）银行利息
6、关联方应收应付款项
(1).应收项目
(2).应付项目
7、关联方承诺
8、其他
十三、股份支付
1、股份支付总体情况
2、以权益结算的股份支付情况
3、以现金结算的股份支付情况
4、股份支付的修改、终止情况
5、其他
十四、承诺及或有事项
1、重要承诺事项
2、或有事项
(1).资产负债表日存在的重要或有事项
(2).公司没有需要披露的重要或有事项，也应予以说明：
3、其他
十五、资产负债表日后事项
1、重要的非调整事项
2、利润分配情况
3、销售退回
4、其他资产负债表日后事项说明
十六、其他重要事项
1、前期会计差错更正
(1).追溯重述法
(2).未来适用法
2、债务重组
3、资产置换
(1).非货币性资产交换
(2).其他资产置换
4、年金计划
5、终止经营
6、分部信息
(1).报告分部的确定依据与会计政策
(2).报告分部的财务信息
(3).公司无报告分部的，或者不能披露各报告分部的资产总额和负债总额的，应说明原因
(4).其他说明
7、其他对投资者决策有影响的重要交易和事项
十七、母公司财务报表主要项目注释
1、应收账款
按单项计提坏账准备的说明：
2、其他应收款
(4).应收股利
(5).重要的账龄超过1年的应收股利
(7).按账龄披露
(8).按款项性质分类
(9).坏账准备计提情况
(10).坏账准备的情况
(11).本期实际核销的其他应收款情况
其他应收款核销说明：
(12).按欠款方归集的期末余额前五名的其他应收款情况
(13).涉及政府补助的应收款项
(14).因金融资产转移而终止确认的其他应收款
(15).转移其他应收款且继续涉入形成的资产、负债金额
3、长期股权投资
(1)对子公司投资
(2)对联营、合营企业投资
4、营业收入和营业成本
5、投资收益
2019上半年处置其他债权投资取得的投资收益为子公司分红。
十八、补充资料
1、当期非经常性损益明细表
对公司根据《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》定义界定的非经常性损益项目，以及把《公开发行证券的公司信息披露解释性公告第1号——非经常性损益》中列举的非经常性损益项目界定为经常性损益的项目，应说明原因。