证券代码：300911证券简称：亿田智能
浙江亿田智能厨电股份有限公司ZhejiangEntiveSmartKitchen
ApplianceCo.,Ltd.向不特定对象发行可转换公司债券
募集说明书（申报稿）（浙江省绍兴市嵊州市浦口街道浙锻路68号）
保荐人（主承销商）
二〇二三年六月
1-1-1
1-1-2
重大事项提示
一、关于本次可转换公司债券发行符合发行条件的说明
根据《公司法》《证券法》《上市公司证券发行注册管理办法》等法律、法规和规范性文件的规定，公司董事会对亿田智能申请向不特定对象发行可转债的资格及发行条件进行了逐项自查和论证，认为公司各项条件满足现行法律法规和规范性文件中关于创业板上市公司向不特定对象发行可转债的有关规定，具备向不特定对象发行可转债的条件。
二、关于本次发行可转换公司债券的信用评级
公司聘请中证鹏元资信评估股份有限公司对公司及公司本次拟向不特定对象发行的可转债的信用状况进行了综合分析，公司主体信用等级为AA-，评级展望为稳定；本次可转债的信用等级为AA-。
公司本次发行的可转债上市后，中证鹏元资信评估股份有限公司将每年至少进行一次跟踪评级。
三、本次可转换公司债券发行不提供担保
公司本次发行的可转债不提供担保。提请投资者注意本次可转债因未设定担保而可能增加的兑付风险。
四、公司的股利分配政策和最近三年利润分配情况
（一）股利分配政策
公司现行《公司章程》关于股利分配政策规定如下：
1、利润分配原则
公司应重视股东特别是中小股东的合理要求和意愿，结合公司具体经营数据，在充分考虑公司盈利规模、现金流量状况、发展阶段及当期资金需求等因
1-1-3
素的前提下，制定持续、稳定、积极的分红政策。
2、利润分配形式
公司可以采取现金或股票等方式分配利润，但在具备现金分红条件下，应当优先采用现金分红进行利润分配。
3、利润分配期间
在符合分红条件情况下，公司每年度进行一次分红，在满足公司正常生产经营的资金需求情况下，公司董事会可以根据资金需求状况提议公司进行中期现金分红。
4、发放现金分红的具体条件
（1）公司该年度实现的可分配利润（即弥补亏损、提取公积金后所余的税后利润）为正值；
（2）审计机构对公司的该年度财务报告出具标准无保留意见的审计报告；
（3）董事会提出包含以现金方式进行利润分配的预案。
5、现金分红比例
未来三年公司每年以现金方式分配的利润不少于当年度实现的可供分配利润的20%。
公司董事会应当综合考虑所处行业特点、发展阶段、自身经营模式、盈利水平以及是否有重大资金支出安排等因素，区分下列情形，并按照公司章程规定的程序，提出差异化的现金分红政策：
（1）公司发展阶段属成熟期且无重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到80%；
（2）公司发展阶段属成熟期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到40%；
（3）公司发展阶段属成长期且有重大资金支出安排的，进行利润分配时，现金分红在本次利润分配中所占比例最低应达到20%。
1-1-4
公司发展阶段不易区分但有重大资金支出安排的，可以按照前项规定处理。上述“重大投资计划”或者“重大现金支出”指以下情形之一：
（1）公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或者购买设备累计支出达到或超过公司最近一期经审计净资产的50%，且超过3,000万元；
（2）公司未来十二个月内拟对外投资、收购资产或者购买设备累计支出达到或超过公司最近一期经审计总资产的30%。
6、利润分配方案的审议程序
（1）定期报告公布前，公司董事会应在充分考虑公司持续经营能力、保证正常生产经营及发展所需资金和重视对投资者的合理投资回报的前提下，研究论证现金分红的时机、条件和比例等因素，制定利润分配的预案，利润分配预案中应当对留存的当年未分配利润的使用计划安排或原则进行说明，独立董事应当就利润分配预案的合理性发表独立意见；
（2）独立董事可以征集中小股东的意见，提出分红提案，并直接提交董事会审议；
（3）公司董事会审议通过利润分配预案后，提交股东大会审议。股东大会审议利润分配方案时，公司须为股东提供网络投票或通过征集投票权的方式，为中小股东参与决策提供条件，充分听取中小股东的意见和诉求；
（4）公司因在特殊情况下不进行现金分红时，董事会应对不进行现金分红的具体原因、公司留存利润的确切用途及预计投资收益等事项进行专项说明，经独立董事发表意见后提交股东大会审议，并在中国证监会指定媒体上予以披露。
7、利润分配方案的实施
公司股东大会对利润分配方案作出决议后，公司董事会须在股东大会召开后2个月内完成股利（或股份）的派发事项。
8、利润分配政策的变更
1-1-5
如遇到战争、自然灾害等不可抗力、或者公司外部经营环境变化并对公司生产经营造成重大影响，或公司自身经营状况发生较大变化时，公司可对利润分配政策进行调整。公司调整利润分配政策应由董事会做出专题论述，详细论证调整理由，形成书面论证报告并经独立董事审议后提交股东大会特别决议通过。审议利润分配政策变更事项时，公司为股东提供网络投票方式。
（二）最近三年利润分配情况
1、最近三年利润分配方案
（1）2020年度利润分配方案
经公司2021年5月20日召开的2020年年度股东大会审议批准，公司2020年度以截至2020年12月31日公司总股本106,666,700股为基数，向全体股东每10股派发现金股利人民币5.00元（含税），合计派发现金股利人民币53,333,350.00元（含税）。该年度利润分配方案已于2021年6月15日实施完毕。
（2）2021年度利润分配方案
经公司2022年5月12日召开的2021年年度股东大会审议批准，公司2021年度以截至2021年12月31日公司总股本108,093,200股为基数，向全体股东每10股派发现金股利人民币6.00元（含税），合计派发现金股利人民币64,855,920.00元（含税）。公司自分配方案披露至实施期间，完成了已回购的全部股份90,000股的注销工作，本次股份回购注销完成后，公司总股本由108,093,200股减少至108,003,200股。根据分配总额不变的原则，公司以总股本108,003,200股为基数，向全体股东每10股派发现金股利人民币6.004999元（含税）。该年度利润分配方案已于2022年6月30日实施完毕。
（3）2022年度利润分配方案
经公司2023年5月12日召开的2022年年度股东大会审议批准，公司2022年度以截至2022年年度报告披露日公司总股本107,398,200股为基数，向全体股东每10股派发现金股利人民币6.00元（含税），合计派发现金股利人民币64,438,920.00元（含税）。该年度利润分配方案已于2023年5月25日实施完毕。
1-1-6
2、最近三年现金分红情况
公司最近三年现金分红情况如下：
单位：万元
最近三年，公司实现的归属于上市公司股东的净利润在提取法定盈余公积金及向股东分红后，滚存未分配利润主要用于增加公司营运资金，以支持公司发展战略的实施及可持续发展。
五、特别风险提示
公司提醒投资者仔细阅读本募集说明书“第三节风险因素”全文，并特别注意以下风险：
（一）毛利率下降风险
报告期内，公司主营业务毛利率分别为45.84%、45.05%、46.84%和49.62%，保持在相对较高的水平，但如果未来原材料价格上涨、人力成本上升等因素导致产品成本提高，或者行业竞争加剧导致产品销售价格下降，公司将面临主营业务毛利率下降的风险。此外，在渠道拓展过程中，为了开发工程、家装等大宗客户，公司可能会适当降低大宗客户渠道下的产品销售价格，由此可能导致毛利率出现下降的情形。
（二）主要原材料价格波动风险
公司主要原材料为各类板材、燃气配件、电器配件、五金配件以及玻璃配件等。报告期内，公司直接材料成本占营业成本的比例分别为75.60%、76.13%、
74.21%和72.76%。假定其他因素保持不变，报告期内各期间营业成本中的直接
1-1-7
材料价格每上涨1%，公司综合毛利率将分别下降0.41%、0.42%、0.40%和0.37%，直接材料价格的变动对公司盈利能力产生较大影响。因此，若未来主要原材料价格出现大幅波动，将不利于公司的成本控制，进而影响公司盈利水平。
（三）存货发生跌价损失风险
报告期各期末，公司存货账面价值分别为6,226.81万元、10,575.16万元、9,780.85万元和9,666.00万元，占流动资产的比例分别为5.42%、7.27%、8.12%和8.08%。虽然公司的存货规模与自身经营状况及所属行业的特点相适应，但若市场环境发生重大不利变化，公司将面临存货跌价损失的风险，从而给财务状况和经营业绩带来不利影响。
（四）经销渠道管理风险
（五）第三方电商平台经营风险
近年来，网络购物类电商平台发展较为迅速，其中以天猫、京东等为代表的头部平台建立了明显的竞争优势。报告期内，公司主要依托各大主流电商平台开展线上销售业务，并与其建立了较为稳定的合作关系。报告期内，公司通过线上电商平台实现的收入占主营业务收入的比例分别为30.64%、33.80%、39.95%和
30.28%，未来如果该等电商平台的业务模式、经营策略或经营稳定性发生重大变化，则可能影响公司销售渠道，进而对公司收入及盈利水平产生负面影响。
1、募集资金投资项目无法达到预期目标的风险
1-1-8
2、募集资金投资项目新增产能消化风险
3、募集资金投资项目实施后折旧摊销费用大幅增加的风险
本次发行募集资金拟用于环保集成灶产业园（二期）项目和品牌推广与建设项目，募集资金投资项目全部达产后，预计可新增年销售收入62,000.00万元，新增年利润总额9,808.00万元，募集资金投资项目建成后，公司经营规模和盈利能力将进一步提升。公司本次募集资金投资项目新增资产预计每年将带来折旧摊销费用约2,822.00万元，占新增销售收入和新增利润总额的比例分别为4.55%和
28.77%。虽然公司已对募集资金投资项目进行了充分的可行性论证，但如果未来行业政策或市场环境发生重大变化，导致募集资金投资项目不能实现预期收益，公司将面临折旧摊销费用增加导致业绩下降的风险。
1、可转债转股后原股东权益被摊薄的风险
1-1-9
摊薄。
2、可转债到期未能转股的风险
如果公司股票价格在转股期内未超过转股价格，将会影响投资者的转股积极性，若投资者持有的公司可转债未能在转股期内全部转股，则公司需对未转股的可转债偿付本金和利息，从而增加公司的财务费用负担和资金压力。此外，在本次可转债存续期间，如果发生可转债赎回、回售等情形，公司会面临一定的资金压力。
3、可转债价格波动甚至低于面值的风险
可转债作为一种具有股票和债券的双重特性的混合型证券产品，其二级市场价格受到市场利率、票面利率、剩余年限、转股价格、公司股票价格、向下修正条款、赎回条款及回售条款、投资者的预期等多重因素的影响，价格变动趋势较为复杂，在上市交易、转股期间，可转债价格可能出现较大幅度波动，从而使投资者面临不能获得预期投资收益甚至亏损的风险。若出现股票价格低于转股价格的情形，公司可转债交易价格可能低于面值，使原始债券持有人遭受损失。
4、如未来触发转股价格向下修正条款，转股价格是否向下修正及修正幅度存在不确定性的风险
本次发行设置了转股价格向下修正条款，在可转债存续期内，当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价低于当期转股价格85%时，公司董事会有权提出转股价格向下修正方案并提交公司股东大会表决。修正后的转股价格应不低于该次股东大会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一交易日均价之间的较高者。同时，修正后的转股价格不得低于最近一期末经审计的每股净资产值和股票面值。
在本次可转债存续期内，在满足向下修正条件的情况下，公司董事会基于公司的实际情况、股价走势、市场因素等多重考虑，可能提出不调整转股价格或者提出与投资者预期不同的转股价格向下调整方案，或者董事会提出的向下调整方案未通过股东大会表决。因此，未来触发转股价格向下修正条款时，投
1-1-10
资者可能会面临转股价格向下修正条款不实施的风险。此外，向下修正后的转股价格须不低于股东大会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一交易日公司股票交易均价，而股票价格受到多重因素的影响变动趋势较为复杂，投资者可能面临向下修正幅度未达预期的风险。
5、本息兑付风险
在可转债的存续期限内，公司需要每年支付未转股部分的利息及到期兑付本金，并在回售条款触发时满足投资者的回售要求。如果受国家政策、法规、行业和市场竞争等不可控因素的影响，公司的经营出现困难，不能及时筹集足够的资金，会影响公司对可转债本息的按时足额支付，以及对投资者回售要求的兑现能力。
六、关于填补即期回报的措施和承诺
（一）公司拟采取的填补被摊薄即期回报的具体措施
1、不断完善公司治理，为公司发展提供制度保障
公司将严格遵循《公司法》《证券法》《上市公司治理准则》等法律法规和规范性文件的要求，不断完善公司治理结构，确保股东能够充分行使权利，确保董事会能够按照法律法规和公司章程的规定行使职权，做出科学、严谨的决策，确保独立董事能够认真履行职责，维护公司整体利益，尤其是中小股东的合法权益，为公司发展提供制度保障。
2、进一步提升公司管理水平，提高资金运营效率
公司将进一步完善内部控制，加强资金管理，防止资金被挤占挪用，提高资金使用效率。严格控制公司费用支出，加大成本控制力度，提升公司利润率。同时，公司将进一步提高资金运营效率，降低公司运营成本。
3、加强研发与品宣投入，满足未来市场需求
公司将紧密跟踪行业先进技术的发展趋势，继续巩固和积累核心产品生产
1-1-11
经验。通过加快新产品研发，提升公司经营业绩，并通过品牌宣传拓展市场空间，增强公司应对行业波动和行业竞争的能力，保证公司的持续盈利能力，实现持续稳定发展。
4、稳步推进募集资金投资项目建设，争取尽快实现效益
公司董事会已对本次发行可转债募集资金投资项目的可行性进行了充分论证，募集资金投资项目符合行业发展趋势及公司未来整体战略发展方向。公司将积极推进本次募集资金投资项目的实施工作，积极调配资源，在确保项目质量的前提下，有计划地加快项目建设进度，力争实现本次募集资金投资项目早日实施并达到预期效益，提升对股东的回报。
5、强化募集资金管理，提高募集资金使用效率
公司已制定《募集资金管理制度》，募集资金到位后将存放于董事会指定的专项账户中。公司将定期检查募集资金使用情况，确保募集资金得到合法合规使用。公司将通过有效运用本次募集资金，改善融资结构，提升盈利水平，进一步加快项目效益的释放，增厚未来收益，增强可持续发展能力，以填补股东即期回报下降的影响。
6、其他措施
公司承诺未来将根据中国证监会、证券交易所等监管机构出台的具体细则及要求，持续完善填补被摊薄即期回报的各项措施。
上述填补回报措施不等于对公司未来利润做出保证，投资者不应据此进行投资决策，投资者据此进行投资决策造成损失的，公司不承担赔偿责任，敬请广大投资者注意投资风险。
（二）公司控股股东、实际控制人、全体董事及高级管理人员对公司填补回报措施能够得到切实履行作出的承诺
1、控股股东、实际控制人承诺
为保证发行人能够切实履行填补回报措施，控股股东浙江亿田投资管理有限公司与实际控制人孙伟勇、陈月华和孙吉出具承诺如下：
1-1-12
（1）本公司/本人承诺不越权干预亿田智能经营管理活动，不侵占亿田智能利益，继续保证公司的独立性；
（2）自本承诺出具日至公司本次向不特定对象发行可转换公司债券实施完毕前，若中国证监会作出关于摊薄即期回报采取填补措施及其承诺的其他新的监管规定的，且上述承诺不能满足中国证监会该等规定时，本公司/本人承诺届时将按照中国证监会的最新规定出具补充承诺；
（3）本公司/本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本公司/本人对此作出的任何有关填补回报措施的承诺，若本公司/本人违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失的，本公司/本人愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任；
2、公司董事、高级管理人员承诺
为保证发行人能够切实履行填补回报措施，公司全体董事、高级管理人员出具承诺如下：
（1）本人承诺不无偿或以不公平条件向其他单位或者个人输送利益，也不采用其他方式损害公司利益；
（2）本人承诺对本人的职务消费行为进行约束；
（3）本人承诺不动用公司资产从事与本人履行职责无关的投资、消费活动；
（4）本人承诺由董事会或薪酬与考核委员会制定的薪酬制度与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；
（5）若公司后续推出公司股权激励政策，本人承诺拟公布的公司股权激励的行权条件与公司填补回报措施的执行情况相挂钩；
（6）自本承诺出具日至公司本次向不特定对象发行可转换公司债券实施完毕前，若中国证监会作出关于摊薄即期回报采取填补措施及其承诺的其他新的监
1-1-13
管规定的，且上述承诺不能满足中国证监会该等规定时，本人承诺届时将按照中国证监会的最新规定出具补充承诺；
（7）本人承诺切实履行公司制定的有关填补回报措施以及本人对此作出的任何有关填补回报措施的承诺，若本人违反该等承诺并给公司或者投资者造成损失的，本人愿意依法承担对公司或者投资者的补偿责任。
（一）公司控股股东的承诺
1、若本企业在本次可转债发行首日（募集说明书公告日）起前六个月存在股票减持情形，本企业承诺将不参与本次可转债的认购，亦不会委托其他主体参与本次可转债发行认购；
3、本企业自愿作出上述承诺，并自愿接受本承诺的约束。若本企业违反上述承诺直接或间接减持上市公司股份或可转债的，因此所得收益全部归上市公司所有，并依法承担由此产生的法律责任；
（二）公司实际控制人、董事、监事、高级管理人员的承诺
1、若本人在本次可转债发行首日（募集说明书公告日）起前六个月存在股
1-1-14
票减持情形，本人承诺将不参与本次可转债的认购，亦不会委托其他主体参与本次可转债发行认购；
4、本人自愿作出上述承诺，并自愿接受本承诺的约束。若本人违反上述承诺直接或间接减持上市公司股份或可转债的，因此所得收益全部归上市公司所有，并依法承担由此产生的法律责任；
1-1-15
目录
重大事项提示......2
一、关于本次可转换公司债券发行符合发行条件的说明......2
二、关于本次发行可转换公司债券的信用评级......2
三、本次可转换公司债券发行不提供担保......2
四、公司的股利分配政策和最近三年利润分配情况......2
五、特别风险提示......6
六、关于填补即期回报的措施和承诺......10
目录......15
第一节释义......19
一、基本术语......19
二、专业术语......20
第二节本次发行概况......22
一、发行人基本情况......22
二、本次发行概况......22
第三节风险因素......39
三、其他风险......42
第四节发行人基本情况......46
一、本次发行前的股本总额及前十名股东持股情况......46
二、公司组织结构及对其他企业的重要权益投资......47
三、公司控股股东、实际控制人基本情况......50
四、报告期内公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员所作出的重要承诺及承诺的履行情况......53
1-1-16五、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员情况......54
六、发行人所处行业的基本情况......62
七、发行人主营业务情况......70
八、发行人核心技术与研发情况......78
九、发行人主要资产情况......80
十、发行人特许经营权情况......90
十一、发行人上市以来发生的重大资产重组情况......90
十二、发行人境外经营情况......90
十三、发行人报告期内分红情况......91
十四、发行人已公开发行公司债券或者其他债务情况......92
第五节财务会计信息与管理层分析......93
一、财务报表审计意见及重要性水平的判断标准......93
二、最近三年一期财务报表......93
三、财务报表编制基础及合并报表范围及变化情况......104
四、报告期内主要财务指标及非经常性损益明细表......106
五、报告期内会计政策与会计估计变更以及会计差错更正情况......108
六、财务状况分析......112
七、经营成果分析......141
八、现金流量分析......156
九、重大资本性支出情况......159
十、技术创新分析......159
十一、重大事项说明......161
十二、本次发行对公司的影响......161
第六节合规经营与独立性......163
一、合规经营情况......163
二、资金占用和对外担保情况......163
三、同业竞争情况......164
四、关联方及其关联关系......167
五、关联交易情况......173
第七节本次募集资金运用......178
1-1-17一、本次募集资金使用计划......178
二、本次募集资金投资项目的审批、核准或备案情况......178
三、关于本次发行符合国家产业政策和板块定位的情况......178
四、本次募集资金投资项目具体情况......180
五、本次募集资金投资项目与公司现有业务及前次募集资金投资项目的关系......191
六、募集资金用于扩大既有业务的说明......192
七、本次补充流动资金符合《证券期货法律适用意见第18号》的规定...193八、本次发行对公司经营管理和财务状况的影响......194
第八节历次募集资金运用......195
一、前次募集资金基本情况......195
二、前次募集资金实际使用情况......196
三、前次募集资金投资项目的效益情况......198
四、会计师对于前次募集资金运用出具的专项报告结论......199
第十节备查文件......212
一、备查文件目录......212
二、备查文件查阅地点......212附件一：报告期内公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员所作出的重要承诺及履行情况......214
附件二：发行人及其控股子公司拥有的注册商标情况......225
1-1-18一、境内商标......225
二、境外商标......242
附件三：发行人及其控股子公司拥有的专利权情况......243
1-1-19
第一节释义
本募集说明书中，除非文意另有所指，下列词语具有如下含义：
一、基本术语
1-1-20
《浙江亿田智能厨电股份有限公司（作为发行人）与财通证券股份有限公司（作为受托管理人）关于向不特定对象发行可转换公司债券之受托管理协议》
二、专业术语
1-1-21
注：本募集说明书数值若出现总计数与各分项数值之和尾数不符的情况，均为四舍五入原因造成
1-1-22
第二节本次发行概况
一、发行人基本情况
二、本次发行概况
（一）本次发行的背景和目的
近年来，居民收入水平的持续增长带来了人们对品质生活的更高追求，“集成厨房”、“开放式厨房”、“厨房电器一体化”等概念开始普及，消费者更加
1-1-23
重视厨房生活体验，对厨房电器产品也提出了更高的要求，集成化、节能环保化、美观智能化、人性化和多样化成为厨房电器制造行业重要的发展趋势。
随着消费者对集成灶产品认知度的提升和对产品性能的认可，集成灶市场规模持续扩大，行业步入快速发展阶段。在此背景下，公司拟通过环保集成灶产业园（二期）项目，进一步扩大公司现有生产能力，增强公司持续盈利能力。与此同时公司拟通过品牌推广与建设项目，进一步优化公司现有的营销网络，提升公司的品牌影响力与知名度。具体内容请参见本募集说明书第七节之“四、本次募集资金投资项目具体情况”。
（二）本次可转债基本发行条款
1、本次发行证券的种类
本次发行证券的种类为可转换为公司A股股票的可转债。该可转债及未来转换的A股股票将在深圳证券交易所创业板上市。
2、发行规模
3、票面金额和发行价格
本次发行的可转债按面值发行，每张面值为人民币100元。
4、债券存续期限
本次发行的可转债的期限为自发行之日起6年。
5、债券利率
1-1-24
场状况和公司具体情况与保荐机构（主承销商）协商确定。
6、还本付息的期限和方式
（1）年利息计算
年利息指可转债持有人按持有的可转债票面总金额自可转债发行首日起每满一年可享受的当期利息。
年利息的计算公式为：I=B×i。
I：指年利息额；
B：指本次发行的可转债持有人在计息年度（以下简称“当年”或“每年”）付息债权登记日持有的可转债票面总金额；
i：指可转债当年票面利率。
（2）付息方式
①本次发行的可转债采用每年付息一次的付息方式，计息起始日为可转债发行首日。
②付息日：每年的付息日为本次可转债发行首日起每满一年的当日。如该日为法定节假日或休息日，则顺延至下一个工作日，顺延期间不另付息。每相邻的两个付息日之间为一个计息年度。
③付息债权登记日：每年的付息债权登记日为每年付息日的前一交易日，公司将在每年付息日之后的五个交易日内支付当年利息。在付息债权登记日前（包括付息债权登记日）申请转成公司股票的可转债，公司不再向其持有人支付本计息年度及以后计息年度的利息。
④可转债持有人所获利息收入的应付税项由可转债持有人承担。
7、转股期限
本次发行的可转债转股期自可转债发行结束之日起满六个月后的第一个交易日起至可转债到期日止。可转债持有人对转股或者不转股有选择权，并于转股的次日成为公司股东。
1-1-25
8、担保事项
本次发行的可转债不提供担保。
9、转股价格的确定及其调整
（1）初始转股价格的确定
前二十个交易日公司股票交易均价=前二十个交易日公司股票交易总额/该二十个交易日公司股票交易总量；前一交易日公司股票交易均价=前一交易日公司股票交易总额/该日公司股票交易总量。
（2）转股价格的调整方式及计算公式
在本次发行之后，当公司发生派送股票股利、转增股本、增发新股（不包括因本次发行的可转债转股而增加的股本）、配股、派送现金股利等情况时，将按下述公式进行转股价格的调整（保留小数点后两位，最后一位四舍五入）：
派送红股或转增股本：P
=P
÷（1+n）；
增发新股或配股：P
=（P
+A×k）÷（1+k）；
上述两项同时进行：P
+A×k）÷（1+n+k）；
派送现金股利：P
-D；
上述三项同时进行：P
–D+A×k）÷（1+n+k）。
其中：P
为调整前转股价；n为每股送股或转增股本率；k为每股增发新股或配股率；A为增发新股价格或配股价格；D为每股派送现金股利；P
为调整后
1-1-26
转股价格（保留小数点后两位，最后一位四舍五入）。
（1）修正条件与修正幅度
在本次可转债存续期间，当公司股票在任意连续三十个交易日中至少有十五个交易日的收盘价格低于当期转股价格的85%时，公司董事会有权提出转股价格向下修正方案并提交公司股东大会表决，该方案须经出席会议的股东所持表决权的三分之二以上通过方可实施。股东大会进行表决时，持有公司本次发行可转债的股东应当回避。修正后的转股价格应不低于该次股东大会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一个交易日的公司股票交易均价之间的较高者，且不低于最近一期经审计的每股净资产和股票面值。
若在前述三十个交易日内发生过转股价格调整的情形，则在调整前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算，在调整后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。
（2）修正程序
公司向下修正转股价格时，须在符合条件的上市公司信息披露媒体上刊登股东大会决议公告，公告修正幅度、股权登记日及暂停转股期间（如需）。从股权登记日后的第一个交易日（即转股价格修正日），开始恢复转股申请并执行修
1-1-27
正后的转股价格。
若转股价格修正日为转股申请日或之后，且为转换股份登记日之前，该类转股申请应按修正后的转股价格执行。
11、转股数量确定方式以及转股时不足一股金额的处理方法
本次发行的可转债持有人在转股期内申请转股时，转股数量的计算方式为：
Q=V/P，并以去尾法取一股的整数倍。
其中：Q：指转股数量；
V：指可转债持有人申请转股的可转债票面总金额；
P：指申请转股当日有效的转股价格。
可转债持有人申请转换成的股份须为整数股。转股时不足转换为一股的可转债余额，公司将按照深交所等部门的有关规定，在可转债持有人转股当日后的五个交易日内以现金兑付该可转债余额及该余额所对应的当期应计利息。
12、赎回条款
（1）到期赎回条款
（2）有条件赎回条款
转股期内，当下述两种情形的任意一种出现时，公司有权决定按照债券面值加当期应计利息的价格赎回全部或部分未转股的可转债：
①在转股期内，如果公司股票在任何连续三十个交易日中至少十五个交易日的收盘价格不低于当期转股价格的130%（含130%）；
②当本次发行的可转债未转股余额不足3,000万元时。
当期应计利息的计算公式为：IA=B×i×t/365
1-1-28
IA：指当期应计利息；B：指本次发行的可转债持有人持有的可转债票面总金额；i：指可转债当年票面利率；t：指计息天数，即从上一个付息日起至本计息年度赎回日止的实际日历天数（算头不算尾）。若在前述三十个交易日内发生过转股价格调整的情形，则在调整前的交易日按调整前的转股价格和收盘价计算，调整后的交易日按调整后的转股价格和收盘价计算。
13、回售条款
（1）有条件回售条款
在本次发行的可转债最后两个计息年度，如果公司股票在任何连续三十个交易日的收盘价格低于当期转股价的70%时，可转债持有人有权将其持有的可转债全部或部分按面值加上当期应计利息的价格回售给公司。若在上述交易日内发生过转股价格因发生送红股、转增股本、增发新股（不包括因本次发行的可转债转股而增加的股本）、配股以及派发现金股利等情况而调整的情形，则在调整前的交易日按调整前的转股价格和收盘价格计算，在调整后的交易日按调整后的转股价格和收盘价格计算。如果出现转股价格向下修正的情况，则上述“连续三十个交易日”须从转股价格调整之后的第一个交易日起重新计算。
本次发行的可转债最后两个计息年度，可转债持有人在当年回售条件首次满足后可按上述约定条件行使回售权一次，若在首次满足回售条件而可转债持有人未在公司届时公告的回售申报期内申报并实施回售的，该计息年度不能再行使回售权，可转债持有人不能多次行使部分回售权。
（2）附加回售条款
若公司本次发行的可转债募集资金投资项目的实施情况与公司在募集说明书中的承诺情况相比出现重大变化，且该变化被中国证监会认定为改变募集资金
1-1-29
用途的，可转债持有人享有一次回售的权利。可转债持有人有权将其持有的可转债全部或部分按债券面值加上当期应计利息价格回售给公司。本次发行的可转债持有人在附加回售条件满足后，可以在公司公告后的附加回售申报期内进行回售，该次附加回售申报期内不实施回售的，不应再行使附加回售权。
当期应计利息的计算公式为：IA=B×i×t/365IA：指当期应计利息；B：指本次发行的可转债持有人持有的可转债票面总金额；i：指可转债当年票面利率；t：指计息天数，即从上一个付息日起至本计息年度赎回日止的实际日历天数（算头不算尾）。
14、转股后的股利分配
因本次发行的可转债转股而增加的公司股票享有与原股票同等的权益，在股利分配股权登记日当日登记在册的所有普通股股东（含因可转债转股形成的股东）均参与当期股利分配，享有同等权益。
15、发行方式及发行对象
本次可转债的发行对象为持有中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司证券账户的自然人、法人、证券投资基金、符合法律规定的其他投资者等（国家法律、法规禁止者除外）。
16、向原股东配售的安排
原股东优先配售之外的余额和原股东放弃优先配售后的部分由股东大会授
1-1-30
《浙江亿田智能厨电股份有限公司可转换公司债券持有人会议规则》主要内容如下：
（1）债券持有人的权利
①依照其所持有的本期可转债数额享有约定利息；
②根据《可转债募集说明书》约定的条件将所持有的本期可转债转为公司A股股票；
③根据《可转债募集说明书》约定的条件行使回售权；
⑥按《可转债募集说明书》约定的期限和方式要求公司偿付本期可转债本息；
⑧法律、行政法规及《公司章程》所赋予的其作为公司债权人的其他权利。
（2）债券持有人的义务
②依其所认购的本期可转债数额缴纳认购资金；
③遵守债券持有人会议形成的有效决议；
④除法律、法规规定、《公司章程》及《可转债募集说明书》约定之外，不得要求公司提前偿付本期可转债的本金和利息；
1-1-31
其他义务。
（3）债券持有人会议的召集
本期债券存续期间，出现下列情形之一的，应当通过债券持有人会议决议方式进行决策：
①拟变更债券募集说明书的重要约定：
A、变更债券偿付基本要素（包括偿付主体、期限、票面利率调整机制等）；
B、变更增信或其他偿债保障措施及其执行安排；
C、变更债券投资者保护措施及其执行安排；
D、变更募集说明书约定的募集资金用途；
②拟修改债券持有人会议规则；
A、发行人已经或预计不能按期支付本期债券的本金或者利息；
B、发行人发生减资（因员工持股计划、股权激励或公司为维护公司价值及股东权益所必需回购股份导致的减资等情形除外）、合并、分立、被责令停产停业、被暂扣或者吊销许可证、被托管、解散、申请破产或者依法进入破产程序的；
C、发行人管理层不能正常履行职责，导致发行人偿债能力面临严重不确定性的；
D、增信主体、增信措施或者其他偿债保障措施（如有）发生重大不利变化的；
1-1-32
E、发生其他对债券持有人权益有重大不利影响的事项。
⑤发行人提出重大债务重组方案的；
⑥法律、行政法规、部门规章、规范性文件规定或者本期债券募集说明书、本规则约定的应当由债券持有人会议作出决议的其他情形。
18、本次募集资金用途
公司本次向不特定对象发行可转债拟募集资金总额不超过人民币52,021.00万元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额将用于以下项目：
19、募集资金管理及存放账户
20、评级事项
本次发行的可转债将委托具有资格的资信评级机构进行信用评级和跟踪评级。资信评级机构每年至少公告一次跟踪评级报告。
21、本次发行方案的有效期
1-1-33
本次可转债发行方案有效期为12个月，自发行方案经股东大会审议通过之日起计算。
（三）本次发行可转债的评级与担保情况
公司本次向不特定对象发行的可转债业经中证鹏元资信评估股份有限公司评级，根据中证鹏元资信评估股份有限公司出具的《浙江亿田智能厨电股份有限公司2023年向不特定对象发行可转换公司债券信用评级报告》，公司主体信用等级为AA-，评级展望为稳定；本次可转债的信用等级为AA-。
公司本次发行的可转债不提供担保。
（四）本次可转债的受托管理人
（五）本次可转债的违约责任
1、债券违约情形
以下事件构成本次可转债项下的违约事件：
（1）公司已经或预计不能按期支付本期债券的本金或者利息；
1-1-34
（2）公司已经或预计不能按期支付除本期债券以外的其他有息负债，未偿金额超过5,000万元且达到公司母公司最近一期经审计净资产百分之十以上，且可能导致本期债券发生违约的；
（3）公司发生减资（因员工持股计划、股权激励或公司或履行业绩承诺导致股份回购的减资，以及为维护公司价值及股东权益所必需回购股份导致的减资除外）；
（4）公司合并、分立、被责令停产停业、被暂扣或者吊销许可证、被托管、解散、申请破产或者依法进入破产程序的；
（5）公司管理层不能正常履行职责，导致公司偿债能力面临严重不确定性的；
（6）公司或其控股股东、实际控制人因无偿或以明显不合理对价转让资产或放弃债权、对外提供大额担保等行为导致公司偿债能力面临严重不确定性的；
（7）增信主体、增信措施或者其他偿债保障措施发生重大不利变化的；
（8）发生其他对债券持有人权益有重大不利影响的事项。
2、针对公司违约的违约责任及其承担方式
公司保证按照本次可转债发行条款约定的还本付息安排向债券持有人支付本次可转债利息及兑付本次可转债本金，若不能按时支付本次可转债利息或本次可转债到期不能兑付本金，对于延迟支付的本金或利息，公司将根据逾期天数按逾期利率向债券持有人支付逾期利息，逾期利率为本次可转债票面利率上浮百分之二十（20%）。
3、争议解决机制
1-1-35
本次可转债发生违约后有关的任何争议，首先应在争议各方之间协商解决。如果协商解决不成，任何一方可以向发行人所在地法院提起诉讼。
（六）承销方式及承销期
本次发行由保荐机构（主承销商）以余额包销方式承销。本次可转债发行的承销期自【】年【】月【】日至【】年【】月【】日。
（七）发行费用
（八）主要日程以及停复牌安排
本次发行的主要日程安排如下（如遇不可抗力则顺延）：
1-1-36
（九）本次发行证券的上市流通
（一）发行人：浙江亿田智能厨电股份有限公司
法定代表人：孙伟勇
联系人：沈海苹
办公地址：浙江省绍兴市嵊州市浦口街道浙锻路68号
传真：0575-83260380
（二）保荐人（主承销商）：财通证券股份有限公司
法定代表人：章启诚
保荐代表人：孙江龙、余东旭
项目协办人：梁佳斌
项目组其他成员：戚淑亮、王舒、刘可朦、柴方艺、汪力
办公地址：浙江省杭州市天目山路198号财通双冠大厦西楼
1-1-37
（三）律师事务所：北京市金杜律师事务所
（四）会计师事务所：立信会计师事务所（特殊普通合伙）
（五）资信评级机构:中证鹏元资信评估股份有限公司
（六）证券登记机构：中国证券登记结算有限责任公司深圳分公司办公地址：广东省深圳市福田区深南大道2012号深圳证券交易所广场22-28楼
1-1-38
（七）申请上市的证券交易所：深圳证券交易所
（八）收款银行：中国农业银行股份有限公司杭州市中山支行户名：财通证券股份有限公司账号：19005101040035116
1-1-39
第三节风险因素
投资者在评价公司本次发行的可转债时，除本募集说明书披露的其他各项资料外，应特别审慎地考虑下述各项风险因素。
74.21%和72.76%。假定其他因素保持不变，报告期内各期间营业成本中的直接材料价格每上涨1%，公司综合毛利率将分别下降0.41%、0.42%、0.40%和0.37%，直接材料价格的变动对公司盈利能力产生较大影响。因此，若未来主要原材料价格出现大幅波动，将不利于公司的成本控制，进而影响公司盈利水平。
（四）技术创新风险
近年来，伴随着消费群体年轻化的趋势，厨房电器面临的产品需求更趋多元
1-1-40
化，从而推动行业企业在产品功能、品质、设计、智能化等方面不断创新和完善。如果公司在未来经营发展过程中，对技术、产品和市场的发展趋势不能正确判断，对行业关键技术、需求的发展动态不能及时掌控，无法根据社会和客户的需求及时进行产品或技术更新，将导致公司的市场竞争力下降。
（五）产品质量风险
（六）经销渠道管理风险
（七）第三方电商平台经营风险
1-1-41
（八）核心技术失密风险
（九）人力资源管理风险
公司历来重视对人才的引进和培养，建立了较为完善的薪酬体系、健全的职业晋升机制和多样化的人才培养模式。随着行业竞争日趋加剧，厨房电器生产企业对优秀技术人才的需求将进一步增加，公司存在人才流失或不足的风险。未来公司将引入自动化、智能化程度更高的生产设备及更为先进的信息化管理系统，如果公司不能及时引进或培养能够胜任相应岗位要求的人才，将对公司持续经营造成不利影响。
（一）宏观经济波动风险
（二）房地产行业波动风险
1-1-42
地产行业未来调控方向和调控力度仍然具有较高的不确定性，如果房地产市场交易长期低迷，住房装修及厨房电器需求将相应减少，从而将对公司生产经营带来不利影响。因此，公司存在因房地产行业波动导致业绩下降的风险。
（三）下游行业需求变动风险
（四）市场竞争加剧的风险
公司是我国集成灶行业的主要生产企业之一，凭借优异的产品性能、广泛的营销渠道和完善的售后服务在报告期内实现了快速发展。然而，行业规模的快速扩张以及相对较高的利润水平，吸引了大量企业进入本行业，行业竞争日益激烈。目前行业内的竞争者主要包括集成灶专业制造企业、传统厨房电器制造企业和综合性家电制造企业，未来随着行业内企业数量的不断增加，集成灶行业的市场竞争将进一步加剧，可能导致行业平均利润率的下滑，从而对公司的经营业绩带来不利影响。
三、其他风险
1-1-43
大不确定性。
如果公司股票价格在转股期内未超过转股价格，将会影响投资者的转股积极性，若投资者持有的公司可转债未能在转股期内全部转股，则公司需对未转股的可转债偿付本金和利息，从而增加公司的财务费用负担和资金压力。此外，
1-1-44
在本次可转债存续期间，如果发生可转债赎回、回售等情形，公司会面临一定的资金压力。
在本次可转债存续期内，在满足向下修正条件的情况下，公司董事会基于公司的实际情况、股价走势、市场因素等多重考虑，可能提出不调整转股价格或者提出与投资者预期不同的转股价格向下调整方案，或者董事会提出的向下调整方案未通过股东大会表决。因此，未来触发转股价格向下修正条款时，投资者可能会面临转股价格向下修正条款不实施的风险。此外，向下修正后的转股价格须不低于股东大会召开日前二十个交易日公司股票交易均价和前一交易日公司股票交易均价，而股票价格受到多重因素的影响变动趋势较为复杂，投资者可能面临向下修正幅度未达预期的风险。
1-1-45
1-1-46
第四节发行人基本情况
一、本次发行前的股本总额及前十名股东持股情况
（一）股本结构
截至2023年3月31日，公司股本结构如下表所示：
（二）前十名股东持股情况
截至2023年3月31日，公司前十名股东及其持股情况如下表所示：
1-1-47
二、公司组织结构及对其他企业的重要权益投资
（一）公司的内部组织结构图
截至本募集说明书签署之日，公司已根据《公司法》《上市公司治理准则》等规范性文件及《公司章程》的规定建立了完整的组织架构，具体内部组织结构设置如下：
（二）对其他企业的重要权益投资情况
截至本募集说明书签署之日，发行人共有3家全资子公司、1家参股子公司，子公司亿田电商有1家分公司，具体情况如下：
1、子公司基本情况
（1）浙江亿田电子商务有限公司
1-1-48
（2）杭州数云智联科技有限公司
（3）杭州亿田智能厨电销售有限公司
1-1-49
2、参股子公司基本情况
（1）浙江嵊州农村商业银行股份有限公司
1-1-50
3、分公司基本情况
（1）浙江亿田电子商务有限公司杭州分公司
三、公司控股股东、实际控制人基本情况
（一）公司控股股东、实际控制人基本情况介绍
1、控股股东基本情况
截至本募集说明书签署之日，亿田投资直接持有公司4,720.00万股股份，占比43.95%，为发行人的控股股东。亿田投资的基本情况如下：
1-1-51
2、实际控制人基本情况
发行人的实际控制人为孙伟勇、陈月华和孙吉。孙伟勇、陈月华系夫妻关系，孙吉系孙伟勇与陈月华之子。截至本募集说明书签署之日，三人合计直接持有公司8.81%股权，并通过亿田投资、亿顺投资、亿旺投资间接控制公司51.40%股权，合计控制公司60.21%股权；孙伟勇担任公司董事长，陈月华担任公司副董事长、副总经理，孙吉担任公司董事、总经理，上述三人在公司股东大会、董事会表决及对董事、高级管理人员的提名、任命等决策中处于主导地位，对公司具有实际控制力。孙伟勇、陈月华和孙吉的基本情况如下：
孙伟勇先生，1965年9月出生，中国国籍，无永久境外居留权，本科学历，高级经济师。1990年1月至1996年4月，于嵊州经商；1996年5月至2009年12月，任嵊州市万家发燃具有限公司（1999年更名为绍兴市亿田电器有限公司）董事长；2003年9月至2017年10月，任亿田有限执行董事兼总经理；2017年10月至今，任公司董事长。
陈月华女士，1965年3月出生，中国国籍，无永久境外居留权，本科学历。1990年1月至1996年4月，于嵊州经商；1996年5月至2009年12月，任嵊州市万家发燃具有限公司（1999年更名为绍兴市亿田电器有限公司）监事；2003年9月至2017年10月，任亿田有限监事；2017年10月至2021年4月，任公司董事兼总经理；2021年4月至今，任公司副董事长兼副总经理。
孙吉先生，1990年11月出生，中国国籍，无永久境外居留权，本科学历。2010年9月至2012年8月，任上海亿田网络科技有限公司监事；2014年10月至今，任亿田电商监事；2015年2月至2016年10月，任上海创羊网络信息科技股份有限公司董事长；2017年10月至2021年4月，任公司董事；2021年4月至今，任公司董事兼总经理。
1-1-52
（二）公司上市以来控股权变动情况
公司上市以来，控股股东一直为亿田投资，实际控制人一直为孙伟勇、陈月华和孙吉，控制权未发生变动。
（三）实际控制人控制的其他企业
截至报告期末，实际控制人孙伟勇、陈月华和孙吉、控股股东亿田投资控制的除发行人及其子公司以外的其他企业情况如下：
1-1-53
一般项目：建筑材料销售；（不含砂石）（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）
（四）实际控制人及控股股东所持有的公司股票被质押的情况截至报告期末，公司实际控制人及控股股东持有公司的股份不存在质押的情况。
四、报告期内公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员所作出的重要承诺及承诺的履行情况
针对本次向不特定对象发行可转债，公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事及高级管理人员作出的重要承诺如下：
1、对公司填补回报措施能够得到切实履行的承诺
公司控股股东、实际控制人、全体董事及高级管理人员对公司填补回报措施能够得到切实履行作出的承诺请参见本募集说明书重大事项提示之“六、（二）公司控股股东、实际控制人、全体董事及高级管理人员对公司填补回报措施能够得到切实履行作出的承诺”。
1-1-54
五、董事、监事、高级管理人员及其他核心人员情况
（一）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员基本情况
截至本募集说明书签署之日，公司董事、监事、高级管理人员及其他核心人员简要情况如下：
1、董事
孙伟勇先生，简历请参见本节之“三、（一）2、实际控制人基本情况”。
陈月华女士，简历请参见本节之“三、（一）2、实际控制人基本情况”。
孙吉先生，简历请参见本节之“三、（一）2、实际控制人基本情况”。
裘玉芳女士，1981年8月出生，中国国籍，无永久境外居留权，硕士研究生学历，经济师。2005年2月至2017年10月，历任亿田有限海外业务经理、海外部总监、总经理助理兼技术总监、总经理助理兼市场部总监；2017年10月至今，任公司总经理助理兼品牌市场中心总监；2018年11月至今，任公司董事。
郑磊先生，1979年10月出生，中国国籍，无永久境外居留权，博士研究生
1-1-55
学历，教授职称。2007年9月至2009年7月，任中国人民大学法学院博士后研究员；2009年8月至今，任教于浙江大学法学院；2017年10月至今，任公司独立董事。现同时兼任宁波联合集团股份有限公司、浙江金道科技股份有限公司、杭州淘粉吧网络技术股份有限公司、上海真兰仪表科技股份有限公司独立董事。吴天云先生，1981年8月出生，中国国籍，无永久境外居留权，本科学历，中国注册会计师。2008年8月至2012年3月，任宁波正源会计师事务所有限公司项目经理；2012年4月至2016年12月，任宁波海联会计师事务所（普通合伙）项目经理；2017年11月至今，任宁波市鄞州鄞汇浩会计师事务所（普通合伙）合伙人；2017年10月至今，任公司独立董事。现同时兼任杭州市路桥集团股份有限公司独立董事。
奉小斌先生，1984年4月出生，中国国籍，无永久境外居留权，博士研究生学历，教授职称。2012年6月至今，任教于浙江理工大学经济管理学院；2017年10月至今，任公司独立董事。现同时兼任杭州衡泰技术股份有限公司独立董事。
2、监事
张燕飞女士，1979年12月出生，中国国籍，无永久境外居留权，本科学历。2000年3月至2003年8月，任绍兴市亿田电器有限公司销售员；2003年9月至2017年10月，历任亿田有限销售员、总经办主任、总经理助理、人力行政总监；2017年10月至今，任公司监事会主席、总经办主任。
王丽娜女士，1976年1月出生，中国国籍，无永久境外居留权，大专学历。1997年7月至1999年1月，任杭州奕阳电子有限公司销售员；1999年3月至2000年8月，任嵊州市进出口公司单证员；2000年9月至2008年7月，任意大利STEP公司驻中国办事处主管；2008年8月至2017年10月，历任亿田有限海外部经理、战略采购部经理；2017年10月至今，任公司监事、采购中心总监。
柳慧兰女士，1986年6月出生，中国国籍，无永久境外居留权，本科学历。2008年10月至2017年10月，历任亿田有限科员、市场部副经理、市场设计部经理；2017年10月至今，任公司监事、市场推广中心平面设计部经理。
1-1-56
3、高级管理人员
孙吉先生，简历请参见本节之“三、（一）2、实际控制人基本情况”。陈月华女士，简历请参见本节之“三、（一）2、实际控制人基本情况”。裘玉芳女士，简历请参见本节之“五、（一）1、董事”。陈洪女士，1985年3月出生，中国国籍，无境外永久居留权，中级会计师、税务师，本科学历。2013年3月至2019年3月，历任亿田有限采购会计、稽核会计；2019年3月至2023年4月，历任公司主办会计、财务管理部副经理；2023年4月至今，任公司财务总监。沈海苹女士，1986年6月出生，中国国籍，无永久境外居留权，本科学历。2012年2月至2017年10月，历任亿田有限会计、资金主管；2017年10月至2021年4月，任公司证券事务代表；2021年4月至今，任公司董事会秘书、总经理助理兼证券事务代表。
4、其他核心人员
江凯先生，1962年9月出生，中国国籍，无永久境外居留权，大专学历。1984年6月至1996年8月，任含山县起重机械厂厂长助理兼技术科科长；1996年8月至1999年5月，任安徽省含山县运漕机械总厂副厂长；1999年5月至2006年7月，任安徽省江虹电控电缆桥架总厂副厂长；2006年7月至2014年12月，任浙江瑞洲汽配制造有限公司副厂长；2014年12月至2017年10月，任亿田有限工艺工程部总工程师；2017年10月至今，任公司技术中心总工程师。
（二）董事、监事、高级管理人员和其他核心人员的对外兼职情况
截至本募集说明书签署之日，公司董事、监事、高级管理人员和其他核心人员除在公司及子公司任职以外，其他兼职情况如下：
1-1-57
（三）董事、监事、高级管理人员和其他核心人员的薪酬情况公司现任董事、监事、高级管理人员和其他核心人员2022年度从公司领取
1-1-58
的税前薪酬总额情况如下：
注：陈洪于2023年4月19日起担任公司财务总监，此处披露的为原岗位薪酬
（四）董事、监事、高级管理人员和其他核心人员持有公司股份情况截至报告期末，公司现任董事、监事、高级管理人员及其他核心人员持有公司股份情况如下表所示：
1-1-59
（五）董事、监事、高级管理人员和其他核心人员报告期内的变动情况
1、董事变动情况
自报告期初至本募集说明书签署之日，公司董事人员未发生变动。2021年4月，为完善公司治理结构，选聘陈月华担任公司副董事长。
2、监事变动情况
自报告期初至本募集说明书签署之日，公司监事人员未发生变化。
3、高级管理人员变动情况
自报告期初至本募集说明书签署之日，公司高级管理人员变动情况如下：
1-1-60
4、其他核心人员变动情况
自报告期初至本募集说明书签署之日，公司其他核心人员变动情况如下：
（六）公司对董事、高级管理人员及其他员工的激励情况
1、首发前股权激励
为建立健全公司长效激励机制与利益共享约束机制，提升公司持续经营能力，2017年4月18日分别成立亿顺投资、亿旺投资，将其作为公司的员工持股平台。
截至本募集说明书签署之日，亿顺投资、亿旺投资均直接持有公司400.00万股股份，持股比例均为3.72%，除持有公司股权外，亿顺投资、亿旺投资无其他实际经营业务及对外投资。
（1）亿顺投资
亿顺投资的基本情况如下：
（2）亿旺投资
亿旺投资的基本情况如下：
1-1-61
2、2021年限制性股票激励计划
3、股权激励对公司的影响
1-1-62
六、发行人所处行业的基本情况
根据国家统计局发布的《国民经济行业分类》（2017年修订），公司所处行业为“C38电气机械和器材制造业”下属的“C3854家用厨房电器具制造”。
（一）行业监管体制及最近三年监管政策的变化
1、行业主管部门和监管体制
公司所属行业为充分竞争行业，采取政府宏观调控与行业自律管理相结合的管理方式。本行业的行政主管部门包括国家发展和改革委员会、工业和信息化部以及国家市场监督管理总局，行业自律组织包括中国五金制品协会燃气用具分会和中国家用电器协会，其主要职能如下：
2、主要法律法规和产业政策
1-1-63
1-1-64
打造智慧共享的新型数字生活，引导智能家居产品互联互通，促进家居产品与家居环境智能互动，丰富“一键控制”、“一声响应”的数字家庭生活应用
1-1-65
（二）行业近三年在新技术、新产业、新业态、新模式方面的发展情况和未来发展趋势
1、人工智能技术已逐步应用于厨电产品
2、“智能厨房”概念快速发展
受到厨电产品品类丰富的影响，目前厨电行业内企业数量众多，品牌竞争逐步加剧，部分厨电品牌开始不再局限于单一品类产品销售，逐步转向成套化多品类厨电系统销售，借助人工智能等技术打造“智能厨房”。与传统销售所推出的单一品类厨电产品相比，成套化的厨电产品在厨房整体外观观感、产品智能控制和交互体验上均具有明显的提升，现阶段部分厨电品牌已启动集成化、套系化战略，拓展现有产品线布局，以满足消费者多元化需求。未来随着“智能厨房”应用场景的发展，消费者有望在同一品牌完成所有厨电产品的购买，进而实现更高水平的智能家居生活。
3、“新零售”模式持续深化，线上、线下渠道融合发展
在社会消费结构升级的背景下，厨电产品已经完成了从功能属性到消费属性
1-1-66
的转变，受电商渠道快速发展和消费者消费习惯改变等因素影响，线上、线下渠道融合发展的“新零售”模式应运而生。该模式将线上服务与线下体验进行深度融合，通过对线上电商平台和线下实体店进行互相引流，能够促使线上的互联网力量和线下的实体店终端形成真正意义上的合力，在提升产品销量的同时也增强了企业品牌的知名度。目前厨电行业内部分企业已积极尝试和推广“新零售”模式，通过运用人工智能、大数据等技术手段，打通线上线下渠道、实现优势互补，进而为消费者提供更好的购物体验。
（三）行业整体竞争格局及市场集中情况
1、厨房电器行业竞争格局
我国厨房电器行业属于完全竞争行业，市场化程度较高，行业经过多年发展已逐渐成熟，部分拥有品牌和渠道优势的企业在竞争中逐步确立了自身的市场优势，并占有较高的市场份额。目前，厨房电器行业竞争格局主要体现为以品牌为核心的竞争，包括本土品牌之间的竞争以及本土与国外品牌之间的竞争。
从本土品牌之间的竞争来看，老板电器、方太厨具等专业厨房电器制造企业经过多年发展，在产品设计与研发、品牌认可度等方面已具备明显优势，并在厨房电器行业中形成了较高的市场竞争地位，市场占有率相对较高。近年来，随着海尔智家、美的集团等综合性家电制造企业逐步加大对厨房电器市场的布局，该等综合性家电制造企业凭借资金实力、营销网络等方面的优势，对专业厨房电器制造企业的市场份额造成了一定冲击，整体来看行业市场竞争趋于激烈。
从本土与国外品牌之间的竞争来看，部分国外知名品牌如西门子等在我国厨房电器行业占有一定市场份额，但受到我国居民烹饪习惯和消费习惯等因素影响，该等品牌在国内市场的竞争实力总体要低于本土品牌，市场占有率相对较低。
2、集成灶行业竞争格局
集成灶行业作为厨房电器行业中的新兴细分行业，近年来市场规模快速增长，目前行业内的竞争者主要包括集成灶专业制造企业、传统厨房电器制造企业和综合性家电制造企业，其中以浙江美大、火星人、帅丰电器和发行人为代表的集成灶专业制造企业长期专注于集成灶产品的研发、生产和销售，已在产品研发、
1-1-67
市场营销、品牌认知度及市场占有率等方面建立了竞争优势，而以老板电器、华帝股份为代表的传统厨房电器制造企业和以海尔智家、美的集团为代表的综合性家电制造企业近年来逐步涉足集成灶行业，该等企业借助于自身强大的资金、品牌实力和完善的营销网络，已在细分领域与集成灶专业制造企业展开激烈的市场竞争，未来随着新兴企业的不断涌入，集成灶行业市场竞争有望进一步加剧。根据奥维云网（AVC）推总数据，2022年度集成灶产品市场销售规模达259亿元，其中以浙江美大、火星人、帅丰电器和发行人为代表的集成灶专业制造企业占据市场主要份额，该等企业市场占有率合计约为24.45%，目前集成灶行业市场集中度仍相对较低。
（四）发行人市场地位和主要竞争对手
1、公司市场地位
公司长期专注厨房电器领域，贯彻创新驱动发展战略，始终致力于为消费者提供高端厨房电器产品，在消费者群体中形成了良好口碑，“亿田”已成为深受消费者喜爱的集成灶品牌之一。根据奥维云网（AVC）集成灶产品市场销售规模推总数据测算，公司2022年度集成灶产品市场占有率约为4.93%，位居集成灶行业前列。近年来，公司先后荣获包括浙江省人民政府质量奖、浙江省科技小巨人企业、浙江省科学技术进步奖、浙江制造精品、浙江省隐形冠军企业、浙江省新零售示范企业、绍兴市领军企业、绍兴市市长质量奖、嵊州市市长质量奖等多项荣誉。
2、主要竞争对手
1-1-68
（五）行业技术壁垒或主要进入障碍
1、品牌壁垒
2、渠道壁垒
厨房电器产品主要面向终端消费者进行销售，销售渠道布局是影响行业内企
1-1-69
3、研发创新壁垒
4、质量控制壁垒
近年来，随着集成灶、吸油烟机、燃气灶、消毒柜等国家及行业标准的出台，国家从设计、性能、安全性等方面对厨房电器产品提出了严格的要求，行业内企业需要进一步完善现有的生产管理经验和质量管理体系。新进企业由于缺少长期的专业经验积累以及成熟的生产工艺与质量管理经验，较难在短期内大规模达到国家有关标准规定的质量要求，难以在短期内生产出质量稳定、品质优越且具有成本优势的产品，因此本行业具有较高的质量控制壁垒。
（六）发行人所处行业与上、下游行业之间的关联性及上下游行业发展状况
1、发行人所处行业与上、下游行业之间的关联性
公司所处行业为厨房电器制造业，本行业的上游主要包括不锈钢等板材行业，以及燃气配件、电器配件、五金配件、玻璃配件等行业。本行业与上游行业
1-1-70
的关联性主要体现为采购成本的变化，上游原材料价格的波动会对厨房电器制造企业造成一定的成本压力，从而直接影响其经营业绩。厨房电器制造行业的下游一般为经销商、直营门店、电商平台等各种销售渠道，并通过上述渠道将产品销售给终端消费者。因此，终端市场需求状况将直接影响行业企业的经营规模和盈利水平。
2、上游行业发展状况
3、下游行业发展状况
近年来受益于我国城镇化水平不断提升，城镇和农村居民人均可支配收入逐年上升，国内消费者对厨房电器产品的整体需求与购买能力均得到了有效的提升，同时也带动了销售渠道向多元化发展，产品与用户之间的距离逐渐缩短，消费者可通过多种渠道获取产品信息并实现产品购买。
七、发行人主营业务情况
（一）发行人主营业务
公司专业从事集成灶等现代新型厨房电器产品的研发、生产和销售，始终秉持“为亿万家庭构筑健康、开放、智能的集成厨房”的发展使命，致力于为消费者提供一体化的厨房电器产品及集成厨房全场景解决方案，为消费者带来健康、安全、舒适的厨房体验。历经多年发展，公司已形成强大的集成灶研发体系、完善的产品生产线及覆盖广泛的多渠道销售网络，“亿田”已成为深受消费者喜爱的集成灶品牌之一。近年来，公司先后荣获包括浙江省人民政府质量奖、浙江省科技小巨人企业、浙江省科学技术进步奖、浙江制造精品、浙江省隐形冠军企业、浙江省新零售示范企业、绍兴市领军企业、绍兴市市长质量奖、嵊州市市长质量奖等多项荣誉。
（二）发行人主要产品
1-1-71
报告期内，公司主要产品为集成灶，此外公司还向消费者提供集成水槽、集成洗碗机、净水器、吸油烟机和燃气灶等其他厨房电器产品。
集成灶产品属于厨房电器产品中较为新兴的品类，它是在对吸油烟机和燃气灶等传统烟灶产品的功能进行集成组合的基础上，搭配消毒柜、烤箱、蒸箱、洗碗机等可选功能，从而形成的一种具有多种功能的新型智能厨房电器产品。相较于传统烟灶产品，集成灶最为核心的优势在于其优异的油烟吸、排性能，此外在降噪、美观度与实用性、操作便利性、智能化水平等方面均具有更明显的优势。
集成水槽产品主要系借鉴集成灶产品的“集成”设计理念，在传统水槽产品的基础上集成了净水处理系统、垃圾处理系统等功能的新型水槽产品，而集成洗碗机产品主要指在集成水槽产品的基础上进一步集成洗碗机等功能的新型厨房电器产品。
公司主要产品的基本情况如下：
1-1-72
报告期内，公司主营业务和主要产品未发生重大变化。
1-1-73
（三）发行人主要经营模式
1、采购模式
公司生产所需的主要原材料包括各类板材、燃气配件、电器配件、五金配件和玻璃配件等。公司计划物控中心每月根据销售管理中心的销售订单，结合公司的销售计划、生产计划和仓库库存，编制采购计划。采购计划须经计划物控中心和采购中心分不同权限进行审批，审批完成后由计划物控中心负责具体采购事务。
2、生产模式
公司实行“以销定产”的生产模式，在具体实施上，以自主生产为主、外协生产为辅。为更高效地利用生产资源，公司产品生产过程中的核心工序均采用自主生产方式，部分非核心工序如卷类钢材处理、半成品表面处理、零星阀体加工等系通过委托加工的方式完成。
3、销售模式
（1）经销模式
公司经销模式包括线下销售给经销商和线上销售给经销商两种模式。自设立以来，公司销售模式一直以经销为主，线下经销体系为公司业务扩张提供了坚实的基础。为顺应电子商务的快速发展，公司积极推行“线下+线上”销售战略，线上和线下经销业务稳步融合。
（2）直销模式
公司直销模式以电商销售渠道为主，公司通过在京东、天猫等电商平台上开设官方旗舰店进行产品销售，有效地推动了电商销售规模的较快增长。同时，公司在重点区域布局直营门店，进一步了解消费者需求，树立了良好的品牌形象。此外，公司还顺利切入KA渠道、工程渠道、家装渠道等，积极开发全渠道开拓市场，提高产品知名度。
（3）出口模式
公司出口业务主要系通过OEM模式与国外品牌厂商展开合作，根据国外品
1-1-74
牌厂商的订单需求为该等客户提供吸油烟机、燃气灶等产品。
（四）发行人销售情况
1、主要产品的产能、产量、销量情况
报告期内，公司主要产品的产销情况如下：
单位：套
注：产销率=自产销量/产量
2、前五大客户销售情况
报告期内，公司对前五大客户的销售情况如下：
1-1-75
注1：历年主要客户的销售金额按同一控制口径合并计算注2：成华区越健亿威建材经营部包括成华区越健亿威建材经营部、成华区富亿威建材经营部、成都鑫亿佳贸易有限公司和成都越健贸易有限公司注3：兰新电器综合市场南海家电商行包括兰新电器综合市场南海家电商行和兰州德岚达商贸有限公司报告期内，公司前五大客户销售收入占公司营业收入的比例分别为6.05%、
5.51%、4.90%和7.35%。报告期内，公司不存在向单个客户销售比例超过当期销售总额的50%或严重依赖少数客户的情况，公司董事、监事、高级管理人员、其他核心人员、主要关联方或持有公司5%以上股份的股东未在上述客户中占有权益。
（五）发行人采购情况
1、主要原材料的采购情况
公司采购的主要原材料包括各类板材、燃气配件、电器配件、五金配件、玻璃配件等。报告期内，公司主要原材料采购及其占采购总额的比例情况如下：
1-1-76
单位：万元、%
注：采购总额不包括能源采购，下同
2、主要能源的采购情况
公司消耗的主要能源为电力。报告期内，公司采购电力情况如下：
3、前五大供应商采购情况
报告期内，公司向前五大供应商的采购情况如下：
1-1-77
报告期内，公司前五大供应商采购金额占公司采购总额的比例分别为
26.86%、24.13%、27.00%和24.50%。报告期内，公司不存在向单个供应商采购比例超过当期采购总额的50%或严重依赖少数供应商的情况，公司董事、监事、高级管理人员、其他核心人员、主要关联方或持有公司5%以上股份的股东未在上述供应商中占有权益。
（六）发行人安全生产和环境保护情况
1、安全生产情况
报告期内，公司及其控股子公司未发生过重大安全生产事故，也不存在因违反国家有关安全生产法律、法规和规范性文件而受到安全生产行政主管部门行政处罚的情况。
2、环境保护情况
（七）现有业务发展安排及未来发展战略
1、现有业务发展安排
1-1-78
公司现阶段业务发展将紧密围绕智能厨电产品领域，以集成灶产品为核心，持续开发并优化其功能与性能，以进一步满足消费者多元化的消费需求，并有效提升集成灶产品市场占有率。同时，在“智能厨房”应用场景快速发展的背景下，公司将积极拓展集成水槽、集成洗碗机等业务，通过募集资金投资项目扩大上述产品的生产规模，力图使其成为公司经营业绩新的增长点。
2、未来发展战略
公司始终秉持“为亿万家庭构筑健康、开放、智能的集成厨房”的发展使命，怀揣“中国厨房亿田造”的愿景，围绕解决中国厨房场景痛点，致力于为消费者提供一体化的厨房电器产品及集成厨房全场景解决方案，为消费者带来健康、安全、舒适的厨房体验。未来，公司将继续深耕厨房电器行业，以集成灶、集成水槽、集成洗碗机产品作为产品开发的主要方向，以科技认证与创新为支撑，以差异化和精品化发展战略为手段，以信息化系统建设为契机，不断强化产品生产能力和质量管理体系，用产品质量夯实行业口碑，并拓展全方位的渠道布局，逐步确立公司的行业领导地位。
八、发行人核心技术与研发情况
（一）报告期内研发投入的构成及占营业收入的比例
报告期内，公司研发费用占营业收入的比例情况如下：
（二）报告期内研发形成的重要专利及非专利技术及其应用情况
报告期内，公司研发形成的专利主要包括集成灶等核心产品的设计和生产工艺，均应用于公司的主营业务。
1-1-79
（三）公司核心技术人员和研发人员情况
1、核心技术人员情况
截至报告期末，公司核心技术人员共计2名，分别为陈月华和江凯。核心技术人员的基本情况请参见本节之“五、（一）董事、监事、高级管理人员及其他核心人员基本情况”。
2、研发人员情况
报告期各期末，公司研发人员数量与占比情况具体如下：
报告期内，发行人核心技术主要运用于集成灶产品，均为自主研发取得，核心技术储备对发行人持续盈利能力具有重要意义。截至报告期末，公司拥有的主要核心技术如下：
1-1-80
九、发行人主要资产情况
（一）固定资产
公司主要固定资产包括房屋建筑物、机器设备、运输设备、电子及其他设备等。截至报告期末，公司固定资产情况如下：
1、房屋建筑物
截至报告期末，公司及其控股子公司共拥有7项房屋建筑物所有权，具体情况如下：
1-1-81
截至报告期末，公司及其控股子公司用于办公和门店经营的主要房屋租赁情况如下：
注1：该租赁合同正在办理续签手续
注2：该租赁合同到期后未续租
2、主要生产设备
截至报告期末，公司主要生产设备情况如下：
1-1-82
（二）无形资产
截至报告期末，公司无形资产情况如下：
1、土地使用权
截至报告期末，公司及其控股子公司共拥有土地使用权8项，具体情况如下：
1-1-83
2、注册商标
截至报告期末，公司及其控股子公司共拥有注册商标404项，其中中国境内商标388项，中国境外商标16项，具体情况请参见本募集说明书“附件二：发行人及其控股子公司拥有的注册商标情况”。
3、专利权
截至报告期末，公司及其控股子公司共拥有专利权365项，其中发明专利14项，实用新型255项，外观设计96项，具体情况请参见本募集说明书“附件三：发行人及其控股子公司拥有的专利权情况”。
4、软件著作权
截至报告期末，公司及其控股子公司共拥有计算机软件著作权9项，具体情况如下：
1-1-84
5、作品著作权
截至报告期末，公司及其控股子公司共拥有作品著作权38项，具体情况如下：
1-1-85
6、域名
截至报告期末，公司及其控股子公司共拥有域名2项，具体情况如下：
1-1-86
（三）主要资质情况
1、生产经营资质
2、强制性产品认证
1-1-87
1-1-88
1-1-89
1-1-90
3、管理体系认证
十、发行人特许经营权情况
截至本募集说明书签署之日，公司不存在许可他人使用自己资产的情形，公司未拥有特许经营权，也未从他人处获得特许经营权。
十一、发行人上市以来发生的重大资产重组情况
公司上市以来未发生重大资产重组的情况。
十二、发行人境外经营情况
1-1-91
截至本募集说明书签署之日，公司不存在境外进行生产经营活动的情况。
十三、发行人报告期内分红情况
（一）发行人报告期内分红情况
（二）现金分红能力及影响因素
（三）实际分红情况与公司章程及资本支出需求的匹配性
1-1-92
十四、发行人已公开发行公司债券或者其他债务情况
报告期内，公司不存在公开发行公司债券或者其他债务的情况。
2020年度、2021年度和2022年度，公司合并报表中归属于上市公司股东的净利润分别为14,376.24万元、20,955.36万元和20,971.99万元，平均可分配利润为18,767.86万元。参考近期债券市场的发行利率水平并经合理估计，公司最近三年平均可分配利润足以支付本次可转债一年的利息。
1-1-93
第五节财务会计信息与管理层分析
一、财务报表审计意见及重要性水平的判断标准
（二）财务报表审计意见
立信会计师事务所接受公司委托，对公司2020年度、2021年度和2022年度的财务报告进行了审计，出具了文号为“信会师报字[2021]第ZF10325号、信会师报字[2022]第ZF10319号、信会师报字[2023]第ZF10355号”标准无保留意见的审计报告。2023年1-3月公司财务报告未经审计。
二、最近三年一期财务报表
（一）合并财务报表
1、合并资产负债表
1-1-94
单位：元
1-1-95
2、合并利润表
1-1-96
1-1-97
3、合并现金流量表
1-1-98
1-1-99
（二）母公司财务报表
1、母公司资产负债表
1-1-100
1-1-101
2、母公司利润表
1-1-102
3、母公司现金流量表
1-1-103
1-1-104
三、财务报表编制基础及合并报表范围及变化情况
（一）财务报表的编制基础
1、编制基础
1-1-105
2、持续经营
公司自报告期末起至少12个月以内具有持续经营能力，不存在影响持续经营能力的重大事项。
（二）财务报表的合并范围及变化情况
1、合并财务报表的编制方法
公司合并财务报表的合并范围以控制为基础确定，所有子公司（包括公司所控制的被投资方可分割的部分）均纳入合并财务报表。
2、合并财务报表范围
报告期各期末公司合并财务报表范围内子公司如下：
3、报告期内合并财务报表的范围变化情况
（1）2020年合并报表范围的主要变化
无变化。
（2）2021年合并报表范围的主要变化
（3）2022年合并报表范围的主要变化
（4）2023年1-3月合并报表范围的主要变化
1-1-106
四、报告期内主要财务指标及非经常性损益明细表
（一）主要财务指标
注1：上述指标的计算公式如下：
（1）流动比率=流动资产/流动负债
（2）速动比率=（流动资产-存货）/流动负债
（3）资产负债率=负债总额/资产总额×100%
（4）应收账款周转率=营业收入/应收账款期初期末平均账面价值
（5）存货周转率=营业成本/存货期初期末平均账面价值
（6）每股经营活动产生的现金净流量=经营活动产生的现金流量净额/期末股本总额
（7）每股净现金流量=现金及现金等价物净增加额/期末股本总额
注2：2023年1-3月应收账款周转率、存货周转率等财务指标未经年化处理，下同
（二）报告期内净资产收益率和每股收益
根据《企业会计准则第34号——每股收益》及中国证监会《公开发行证券的公司信息披露编报规则第9号——净资产收益率和每股收益的计算及披露》的要求，公司最近三年一期的净资产收益率和每股收益情况如下表所示：
1-1-107
注：上述指标的计算方法如下：
（1）加权平均净资产收益率=P/（E
+NP÷2+Ei×Mi÷M
-Ej×Mj÷M
±Ek×Mk÷M
）其中：P分别对应于归属于母公司股东的净利润、扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润；NP为归属于母公司股东的净利润；E
为归属于母公司股东的期初净资产；Ei
为报告期发行新股或债转股等新增的、归属于母公司股东的净资产；Ej为报告期回购或现金分红等减少的、归属于母公司股东的净资产；M
为报告期月份数；Mi为新增净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Mj为减少净资产下一月份起至报告期期末的月份数；Ek为因其他交易或事项引起的净资产增减变动；Mk为发生其他净资产增减变动下一月份起至报告期期末的月份数
（2）基本每股收益=P/S
S=S
+S
+Si×Mi÷M
-Sj×Mj÷M
-Sk
其中：P为归属于母公司股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润；S为发行在外的普通股加权平均数；S
为期初股份总数；S
为报告期因公积金转增股本或股票股利分配等增加股份数；Si为报告期因发行新股或债转股等增加股份数；Sj为报告期因回购等减少股份数；Sk为报告期缩股数；M
报告期月份数；Mi为增加股份下一月份起至报告期期末的月份数；Mj为减少股份下一月份起至报告期期末的月份数
（3）稀释每股收益=P
/（S
–Sj×Mj÷M
–Sk+认股权证、股份期权、可转换债券等增加的普通股加权平均数）其中：P1为归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润，并考虑稀释性潜在普通股对其影响，按《企业会计准则》及有关规定进行调整。公司在计算稀释每股收益时，应考虑所有稀释性潜在普通股对归属于公司普通股股东的净利润或扣除非经常性损益后归属于公司普通股股东的净利润和加权平均股数的影响，按照其稀释程度从大到小的顺序计入稀释每股收益，直至稀释每股收益达到最小值
（三）公司报告期内的非经常性损益表
报告期内，公司非经常性损益的具体内容如下：
1-1-108
报告期内，公司非经常性损益净额占净利润的比例分别为14.26%、14.16%、
16.51%和6.08%。公司非经常性损益主要为计入当期损益的政府补助和处置交易性金融资产取得的投资收益。政府补助主要为公司收到的政府支持企业发展的各项资金及新技术开发补助款等，处置交易性金融资产取得的投资收益主要为银行理财产品、券商资管产品、信托产品等到期取得的投资收益。公司的盈利主要来自主营业务，经营利润不存在依赖非经常性损益的状况。
五、报告期内会计政策与会计估计变更以及会计差错更正情况
（一）会计政策变更
1、2020年度
2、2021年度
财政部于2018年度修订了《企业会计准则第21号——租赁》（简称“新租赁准则”）。公司自2021年1月1日起执行新租赁准则。根据修订后的准则，对于首次执行日前已存在的合同，公司选择在首次执行日不重新评估其是否为租
1-1-109
（1）假设自租赁期开始日即采用新租赁准则的账面价值，采用首次执行日的公司的增量借款利率作为折现率。与租赁负债相等的金额，并根据预付租金进行必要调整。
（2）对于首次执行日前的经营租赁，公司在应用上述方法的同时根据每项租赁选择采用下列一项或多项简化处理：①将于首次执行日后12个月内完成的租赁作为短期租赁处理；②计量租赁负债时，具有相似特征的租赁采用同一折现率；③使用权资产的计量不包含初始直接费用；④存在续租选择权或终止租赁选择权的，根据首次执行日前选择权的实际行使及其他最新情况确定租赁期；⑤作为使用权资产减值测试的替代，评估包含租赁的合同在首次执行日前是否为亏损合同，并根据首次执行日前计入资产负债表的亏损准备金额调整使用权资产；⑥首次执行日之前发生的租赁变更，不进行追溯调整，根据租赁变更的最终安排，按照新租赁准则进行会计处理。在计量租赁负债时，公司使用2021年1月1日的承租人增量借款利率来对租赁付款额进行折现。
公司作为出租人，对于首次执行日前划分为经营租赁且在首次执行日后仍存续的转租赁，公司在首次执行日基于原租赁和转租赁的剩余合同期限和条款进行重新评估，并按照新租赁准则的规定进行分类。重分类为融资租赁的，公司将其作为一项新的融资租赁进行会计处理。除转租赁外，公司无需对其作为出租人的租赁按照新租赁准则进行调整。公司自首次执行日起按照新租赁准则进行会计处理。
公司执行新租赁准则对财务报表的主要影响如下：
1-1-110
3、2022年度
（1）执行《企业会计准则解释第15号》
财政部于2021年12月30日发布了《企业会计准则解释第15号》（财会〔2021〕35号，以下简称“解释第15号”）。
①关于试运行销售的会计处理
②关于亏损合同的判断
1-1-111
（2）执行《企业会计准则解释第16号》
财政部于2022年11月30日公布了《企业会计准则解释第16号》（财会〔2022〕31号，以下简称“解释第16号”）。
②关于企业将以现金结算的股份支付修改为以权益结算的股份支付的会计处理
解释第16号明确企业修改以现金结算的股份支付协议中的条款和条件，使其成为以权益结算的股份支付的，在修改日（无论发生在等待期内还是结束后），应当按照所授予权益工具修改日当日的公允价值计量以权益结算的股份支付，将已取得的服务计入资本公积，同时终止确认以现金结算的股份支付在修改日已确认的负债，两者之间的差额计入当期损益。
1-1-112
营成果产生重大影响。
4、2023年1-3月
2023年1-3月无会计政策变更事项。
（二）会计估计变更
报告期内，公司无会计估计变更。
（三）会计差错更正
报告期内，公司无重大前期会计差错更正的情况。
六、财务状况分析
（一）资产构成及变动分析
报告期各期末，公司资产结构如下：
报告期各期末，公司资产总额分别为141,050.79万元、180,922.39万元、183,612.47万元和187,845.76万元。随着公司主营业务收入的增长和经营积累的持续增加，公司资产规模总体呈现逐年扩大的趋势。
报告期各期末，公司流动资产占总资产的比例分别为81.50%、80.41%、
65.58%和63.68%，非流动资产占总资产的比例分别为18.50%、19.59%、34.42%和36.32%，流动资产占比较高。2022年末，公司流动资产占比下降，非流动资产占比上升的主要原因系首发募投项目建设持续投入，固定资产、在建工程等长期资产增加。
1、流动资产构成及变化
报告期内，公司流动资产构成情况如下：
1-1-113
报告期各期末，公司流动资产总额为114,951.82万元、145,477.65万元、120,411.10万元和119,626.58万元。公司流动资产主要由货币资金、交易性金融资产、存货和应收账款构成。
（1）货币资金
报告期各期末，公司货币资金构成情况如下：
报告期各期末，公司货币资金主要由银行存款和其他货币资金构成。公司货币资金总额分别为83,856.42万元、96,111.84万元、101,912.73万元和51,331.25万元，占流动资产的比例分别为72.95%、66.07%、84.64%和42.91%。2021年末和2022年末货币资金同比增长14.61%和6.04%，主要系收入规模扩大及经营积累增加所致。2023年3月末货币资金下降，系公司购买理财产品增加所致。
1-1-114
其他货币资金主要是公司为开具银行承兑汇票而存入银行的保证金以及支付宝、京东钱包等电商平台账户中未提现的余额。报告期各期末，其他货币资金余额分别为2,582.30万元、1,021.64万元、2,262.57万元和1,529.28万元，占各期末货币资金的比例分别为3.08%、1.06%、2.22%和2.98%，占比较低。
（2）交易性金融资产
报告期各期末，公司交易性金融资产账面价值如下：
报告期各期末，公司交易性金融资产余额分别为20,000.00万元、28,023.65万元、0.00万元和50,000.00万元，占流动资产比例分别为17.40%、19.26%、0.00%和41.80%。交易性金融资产主要系公司为提高资金利用效率、合理利用暂时闲置资金所购买的风险较低的银行理财产品、证券资管产品和信托产品等。
（3）应收票据
报告期各期末，公司应收票据账面价值如下：
报告期各期末，公司应收票据余额分别为0.00万元、123.82万元、0.00万元和7.28万元，金额及占流动资产比例均较小。
（4）应收账款
①应收账款规模分析
报告期各期末，公司应收账款基本情况如下：
1-1-115
注：2023年1-3月营业收入未经年化处理
公司应收账款主要由应收京东和苏宁易购等电商自营平台代销货款和应收经销商的货款等组成。报告期各期末，应收账款余额分别为2,620.14万元、7,296.97万元、7,141.51万元和6,616.57万元，占同期营业收入的比例分别为
3.66%、5.93%、5.60%和28.97%。
2021年末公司应收账款余额大幅上升，主要系公司电商平台业务发展较快，期末尚未收到的平台货款增加所致。2023年3月末应收账款账面余额下降，主要系当期收到的客户回款较多所致。
②应收账款账龄及坏账计提情况
报告期各期末，公司应收账款余额及坏账准备情况如下：
1-1-116
报告期各期末，应收账款账龄主要集中在1年以内，占比均在80%以上，账龄较短。报告期各期末，公司应收账款坏账准备余额分别为132.00万元、390.49万元、1,515.00万元和1,486.34万元，占应收账款余额的比例分别为5.04%、
1-1-117
5.35%、21.21%和22.46%，其中2022年末和2023年3月末较以前年末大幅增加，主要原因系公司对苏宁易购集团股份有限公司苏宁采购中心的应收款项预计无法收回，已全额计提坏账准备1,185.32万元。公司充分考虑应收账款回收的可能性，根据谨慎性原则对应收账款合理计提坏账准备。
报告期内，公司应收账款坏账准备计提、收回/转回净额分别为78.63万元、
258.49万元、1,124.51万元和-28.66万元，占各期利润总额的比例分别为0.48%、
1.06%、4.84%和-0.60%，对公司经营业绩影响较小。
③与同行业可比公司坏账计提政策及比例对比情况
报告期内，公司与同行业可比公司均采用单项计提信用损失准备和按组合计提信用损失相结合的坏账计提方法。A、按组合计提信用损失报告期各期末，公司与同行业可比公司按照组合计提应收账款坏账准备比例情况比较如下：
公司按组合计提信用减值损失比例保持在5%左右，处于同行业可比公司信用减值损失区间内，计提比例合理。B、单项计提信用损失准备报告期各期末，公司与同行业可比公司单项计提信用损失准备情况比较如下：
1-1-118
如上表所示，公司应收账款单项坏账计提政策较为谨慎，与同行业可比公司不存在重大差异。
④应收账款的前五大客户情况
截至报告期末，公司应收账款余额前五大客户的具体明细如下：
报告期末，公司主要应收账款方包括第三方电商平台和主要经销商，与报告期内主要客户较为匹配。
⑤应收账款期后回款情况
报告期内，公司应收账款期后回款情况如下：
1-1-119
注：报告期各期末的期后回款统计截止日期分别为2021年12月31日、2022年12月31日、2023年4月30日和2023年4月30日报告期各期末，公司的应收账款余额期后回款比例分别为99.06%、78.83%、
⑥信用政策情况
A、经销商公司原则上对经销商采用“款到发货”的信用政策，对合作年限较长、信誉较好、实力较强的经销商提供一定的信用额度和信用期限。同时，公司为促进线上销售，鼓励经销商通过线上平台下单，并授予经销商一定比例的信用额度。B、电商平台公司在电商平台自营销售模式下，在京东和天猫等自营平台存在应收电商平台货款的情形，对主要电商平台的信用政策为公司向电商平台开具发票后5-7个工作日内结算货款。报告期内，公司上述信用政策保持基本稳定，不存在放宽信用期突击确认收入的情形。
（5）应收款项融资
报告期各期末，公司应收款项融资主要为已背书未到期的银行承兑汇票，余额分别为45.92万元、0.00万元、0.00万元和0.00万元，金额较小。
（6）预付款项
1-1-120
截至报告期末，预付款项余额前五名供应商为：
（7）其他应收款
报告期各期末，其他应收款余额分别为901.20万元、971.64万元、1,491.30万元和1,491.19万元；其他应收款净额分别为585.56万元、352.30万元、126.18万元和115.44万元，占流动资产比例分别为0.51%、0.24%、0.10%和0.10%。报告期各期末，其他应收款余额款项性质构成情况如下：
报告期各期末，公司其他应收款主要由保证金、押金、平台推广充值款和单位往来等构成。2022年末其他应收款余额大幅增加，主要原因系公司为拓展工程渠道业务，向广州善宏企业管理有限公司支付合同履约保证金800.00万元，后由于预计无法收回，公司已对其进行单项计提坏账准备800.00万元。
截至报告期末，公司其他应收款余额前五名单位如下：
1-1-121
（8）存货
报告期各期末，公司存货账面价值分别为6,226.81万元、10,575.16万元、9,780.85万元和9,666.00万元，占流动资产的比例分别为5.42%、7.27%、8.12%和8.08%。报告期内，公司存货主要由原材料、库存商品和发出商品构成。
①存货的构成及变动分析
报告期各期末，公司存货账面余额构成情况如下：
报告期各期末，公司存货账面余额分别为6,316.94万元、10,662.78万元、9,818.54万元和9,703.69万元。2021年末存货账面余额增加，主要系收入规模增加，公司为满足经营需求原材料及库存商品备货增加所致。2023年3月末，发出商品账面余额增加582.50万元，系公司举办“3.15”购物节活动，已发货尚未确认收入的商品较多所致。
1-1-122
②存货库龄及跌价准备情况
A、公司存货库龄情况报告期各期末，公司存货库龄分布及占比情况如下：
报告期各期末，公司存货库龄主要集中在1年以内，占比分别为95.39%、
98.08%、96.97%和96.23%，占比较高，公司存货库龄较短，存货质量较高、减值风险较低。
B、公司存货跌价准备情况报告期各期末，公司存货跌价准备金额及计提比例情况如下：
报告期各期末，公司的存货跌价准备余额分别为90.13万元、87.62万元、
37.69万元和37.69万元，占存货账面余额的比例分别为1.43%、0.82%、0.38%和0.39%，主要系对原材料和库存商品计提的存货跌价准备。报告期各期末，公司各类存货计提存货跌价准备符合《企业会计准则》的规定，存货跌价准备计提充分、合理。
C、与同行业可比公司存货跌价计提政策及比例对比情况
1-1-123
报告期各期末，公司与同行业可比公司的存货跌价准备计提情况如下：
报告期各期末，公司存货跌价准备的计提比例处于同行业可比公司计提比例区间范围内。
③退换货的金额及占比
报告期内，公司各期退换货及占收入的比例情况如下：
报告期内，公司退换货金额占营业收入的比例均小于1%，占比较低。公司退换货原因主要为产品质量问题、物流运输过程中发生损坏以及7天无理由退货等符合退换货政策的合理情形，各期均不存在大额异常退换货情况。
④在手订单情况
截至报告期末，公司在手订单金额为1,740.26万元（含税），在手订单情况良好，符合公司实际生产和销售情况。
⑤发出商品情况
A、发出商品形成原因
报告期各期末，公司发出商品占存货账面余额的比例分别为19.44%、
15.80%、17.45%和23.66%，占比较高。电商模式下，公司根据订单配送商品到
1-1-124
C、发出商品所在地、确认收入尚需履行的后续程序公司发出商品主要系对线上京东自营平台和天猫直营平台产生的：
（9）其他流动资产
报告期各期末，公司其他流动资产构成如下：
1-1-125
报告期各期末，公司其他流动资产金额分别为151.60万元、783.20万元、
874.22万元和362.12万元，主要由预缴税金和留抵增值税构成。
2、非流动资产构成情况
报告期各期末，公司非流动资产的构成如下表所示：
（1）其他权益工具投资
报告期各期末，公司持有的其他权益工具投资余额分别为1,878.75万元、2,182.21万元、2,433.76万元和2,433.76万元，具体情况如下：
报告期内，其他权益工具投资系公司持有的嵊州农商行0.60%的股权，公司将其指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产，列示在其他权益工具投资。
（2）固定资产
1-1-126
①报告期各期末，公司固定资产构成如下：
报告期各期末，固定资产账面价值分别为15,062.38万元、16,337.97万元、33,794.50万元和33,178.01万元，占公司非流动资产的比例分别为57.71%、
②固定资产折旧政策
报告期内，公司各类固定资产折旧方法、折旧年限、残值率和年折旧率如下：
1-1-127
报告期内，公司的固定资产折旧年限与同行业可比公司的比较情况如下：
注：除华帝股份固定资产预计净残值率为10%外，其他各家公司预计净残值率均为5%
1-1-128
公司固定资产折旧政策与同行业可比公司相比无重大差异，折旧年限设置合理。
③固定资产减值情况
报告期内，公司固定资产不存在闲置的情况。报告期各期末，根据固定资产实际使用、市场情况等对其可收回金额进行分析，均未发现存在减值迹象，故未对固定资产计提减值准备。
（3）在建工程
报告期各期末，公司在建工程构成情况如下：
报告期各期末，公司在建工程余额分别为924.69万元、5,837.57万元、10,666.82万元和20,446.04万元，占期末非流动资产的比例分别为3.54%、
报告期内，公司重要在建工程变动情况如下：
1-1-129
随着首发募投项目不断建设，部分厂房于达到预定可使用状态时转入固定资产，符合企业会计准则规定。截至报告期末，公司在建工程无减值现象，未计提减值准备。
（4）使用权资产
公司自2021年1月1日起执行新租赁准则后，确认因租入房屋建筑物产生的使用权资产和租赁负债。2021年末、2022年末和2023年3月末公司使用权资产账面价值分别为705.40万元、422.47万元和368.11万元。
（5）无形资产
报告期各期末，公司无形资产情况如下：
报告期各期末，公司无形资产账面价值分别为6,824.19万元、7,114.97万元、7,032.70万元和6,950.79万元，占非流动资产的比例分别为26.15%、20.07%、
11.13%和10.19%。报告期内，公司无形资产主要为土地使用权、软件及专利。
报告期内，公司无形资产摊销年限与同行业可比公司对比如下：
1-1-130
公司土地使用权证规定的年限为50年，无形资产折旧政策与同行业可比公司相比无重大差异，摊销年限设置合理。截至报告期末，公司无形资产不存在减值迹象，未计提减值准备。
（6）长期待摊费用
报告期各期末，公司长期待摊费用情况如下：
报告期各期末，公司长期待摊费用账面价值分别为0.00万元、425.24万元、
920.20万元和854.41万元，占非流动资产的比例分别为0.00%、1.20%、1.46%和1.25%。报告期内，公司长期待摊费用主要为装修费。
（7）递延所得税资产
1-1-131
报告期内，公司递延所得税资产主要是由期末计提未兑现返利、递延收益、内部交易未实现利润、资产减值准备等因素引起的所得税可抵扣暂时性差异所致。报告期各期末，公司递延所得税资产余额分别为930.38万元、2,519.31万元、3,697.87万元和3,536.60万元，占非流动资产比例分别为3.56%、7.11%、5.85%和5.18%。报告期各期末，公司递延所得税资产具体构成情况如下：
（8）其他非流动资产
报告期各期末，公司其他非流动资产余额分别为478.58万元、322.07万元、4,233.05万元和451.45万元，具体构成如下：
（二）负债构成及其变化情况
报告期各期末，公司负债结构具体情况如下：
1-1-132
公司负债主要由流动负债构成，各期末占比分别为89.69%、93.10%、90.65%和90.82%。应付账款、应付票据和合同负债为流动负债的主要组成部分。
1、流动负债分析
（1）应付票据
报告期各期末，公司应付票据余额情况如下：
报告期各期末，公司应付票据余额分别为11,094.15万元、17,223.09万元、
1-1-133
16,825.99万元和11,142.24万元，占负债总额的比例分别为28.85%、27.81%、
34.16%和22.56%。2021年随着公司销售及采购规模的扩大，公司通过银行承兑汇票形式向供应商支付货款的规模和余额随之增加。2023年3月末应付票据余额下降主要系到期承兑票据金额较多所致。
（2）应付账款
报告期各期末，应付账款余额为9,489.19万元、19,549.74万元、14,754.56万元和18,532.89万元，占负债总额的比例分别为24.68%、31.57%、29.96%和
37.52%。2021年末公司应付账款余额同比大幅增长，主要原因系生产销售规模增长，应付材料采购款相应呈现较快增长。2022年末应付账款余额下降主要系物流受限，公司期末原材料采购款较少所致。2023年3月末应付账款余额增加主要系随着首发募投项目建设，期末应付工程款增加所致。
（3）合同负债
公司合同负债主要包括预收经销商的线下渠道购货款以及发放给经销商用于日后购货的销售返利。报告期各期末，公司合同负债余额分别为6,654.69万元、5,831.11万元、3,560.88万元和4,287.14万元，占负债总额的比例分别为17.31%、
9.42%、7.23%和8.68%。2021年末和2022年末，合同负债金额逐年下降的主要原因系公司为促进线上销售，鼓励经销商通过线上平台下单，并授予经销商一定比例信用额度，经销商可以在该额度内进行提货，公司预收客户货款减少，合同负债余额相应有所下降。
（4）应付职工薪酬
报告期各期末，公司应付职工薪酬余额分别为2,234.46万元、3,223.74万元、2,565.93万元和1,793.67万元，占公司负债总额的比例分别为5.81%、5.21%、
5.21%和3.63%。公司应付职工薪酬主要为工资、奖金、津贴和补贴。2021年末应付职工薪酬余额增加系公司规模扩张，员工人数增加所致。2022年末应付职工薪酬余额下降系公司奖金计提金额下降所致。2023年3月末应付职工薪酬余额下降，主要系上年末奖金已发放，期末计提的奖金金额下降所致。
（5）应交税费
1-1-134
报告期各期末，公司应交税费余额分别为2,982.59万元、4,904.16万元、2,043.04万元和3,043.51万元，占公司负债总额的比例分别为7.76%、7.92%、
4.15%和6.16%。报告期各期末，公司应交税费余额构成情况如下：
报告期各期末，公司应交税费余额主要为应交增值税和应交企业所得税。2021年末公司应交税费余额同比增长64.43%，主要系收入规模扩大带动利润总额增长，期末应交企业所得税随之增加。2022年末公司应交税费余额同比大幅下降，一方面系首发募投项目建设持续投入，当期可抵扣增值税增加，导致期末应交增值税余额下降；另一方面公司控股子公司亿田电商当期实现盈利，其以前年度可抵扣亏损当期抵减应纳所得税额1,093.03万元，导致期末应交所得税余额下降。2023年3月末公司应交增值税余额上升主要系当期收到的可抵扣进项税发票较少所致。
（6）其他应付款
报告期各期末，公司其他应付款余额分别为1,336.48万元、6,183.74万元、4,530.69万元和5,702.24万元，公司其他应付款按款项性质列示如下：
2021年末其他应付款余额大幅上升主要系公司2021年完成了限制性股票激
1-1-135
励计划首次授予登记工作，由于股份支付有限制条件员工在不满足条件时，公司承担回购股票义务所致。2022年末公司其他应付款余额下降主要系公司履行回购义务，限制性股票回购义务余额下降2,371.22万元所致。2023年3月末公司其他应付款余额增加主要系期末暂估费用款增加所致。
（7）一年内到期的非流动负债
报告期各期末，一年内到期的非流动负债金额分别为0.00万元、246.73万元、234.51万元和236.61万元。2021年公司开始执行新租赁准则，一年内到期的非流动负债为一年内到期的租赁负债。
（8）其他流动负债
报告期各期末，其他流动负债主要系预收款项销项税和未终止确认的应收票据，公司其他流动负债分别为694.52万元、488.65万元、128.54万元和121.90万元，占各期末负债总额的比例分别为1.81%、0.79%、0.26%和0.25%，占比较小，具体构成情况如下：
2、非流动负债分析
（1）租赁负债
报告期各期末，公司租赁负债金额分别为0.00万元、344.33万元、125.03万元和126.52万元，系公司租赁房屋形成的长期负债。
（2）递延收益
（3）递延所得税负债
1-1-136
报告期内，公司递延所得税负债主要为其他权益工具投资期末公允价值变动形成的应纳企业所得税暂时性差异所致。报告期各期末，公司递延所得税负债金额分别为257.81万元、303.33万元、341.06万元和341.06万元，占负债总额的比例分别为0.67%、0.49%、0.69%和0.69%。
（三）偿债能力分析
报告期内，公司主要偿债能力指标如下表所示：
注：上述指标的计算公式如下：
（1）资产负债率=负债总额/资产总额×100%
（2）流动比率=流动资产/流动负债
（3）速动比率=（流动资产-存货）/流动负债
（4）利息保障倍数=（净利润+所得税+利息支出）/利息支出
1、偿债能力指标分析
报告期各期末，公司流动比率分别为3.33、2.52、2.70和2.67，速动比率分别为3.15、2.34、2.48和2.45，短期偿债能力较强。2021年公司流动比率和速动比率下降，主要系公司产销规模增加带来材料采购需求的增长，应付账款、应付票据和应交税费规模随之大幅增长，公司授予员工限制性股票而承担回购义务使其他应付款余额增加，流动负债增速较快所致。
报告期各期末，公司合并口径资产负债率分别为27.26%、34.23%、26.82%和26.30%，母公司口径资产负债率分别为27.07%、32.31%、25.80%和25.28%。2021年末公司资产负债率上升，主要原因为随着公司产销规模增长，材料采购的应付账款及应付票据规模大幅增长。2022年末公司资产负债率下降，主要系公司经营情况、现金流情况良好，支付的供应商货款金额较多所致。
报告期内，公司经营活动现金净流量分别为20,350.90万元、27,979.16万元、
1-1-137
16,438.25万元和3,222.25万元，现金流量情况良好，具有较强的偿债能力。
2、与同行业可比公司比较情况
报告期各期末，公司资产负债率、流动比率和速动比率总体处于同行业可比公司区间内。
（四）资产周转能力分析
1、公司资产周转能力指标
报告期内，公司主要资产周转能力指标如下：
1-1-138
报告期内，公司应收账款周转率分别为40.75次/年、26.18次/年、20.36次/年和4.25次/年。报告期内，公司大力发展线上经销渠道业务，线上经销业务收入增长较快，期末应收电商平台货款余额增加，公司应收账款周转率相应总体呈下降趋势。
报告期内，公司存货周转率分别为6.65次/年、8.09次/年、6.69次/年和1.19次/年。2021年公司存货周转率上升，主要系公司当期营业收入和营业成本增长较快，期初存货处于较低水平，从而导致存货平均账面价值较低，当期存货周转速度较快。
报告期内，公司应收账款周转率与火星人较为接近，总体处于同行业可比公司区间范围内。
报告期内，公司存货周转率在同行业可比公司中处于较高水平，主要系公司
1-1-139
实行以销定产的生产模式，存货规模总体较小，周转速度较快。公司与同行业可比公司由于销售模式（如工程渠道、线上渠道的布局情况）、安全库存规模、存货管理等方面的不同，从而使存货周转率存在一定的差异。
（五）未来到期有息负债的偿付能力及风险
报告期内，公司流动比率、速动比率、资产负债率等偿债能力指标较好，盈利水平较高，经营活动现金流情况良好，公司未来有息负债到期后无法偿付的风险较低。
（六）财务性投资分析
1、财务性投资及类金融业务的认定依据
根据中国证监会于2023年2月发布的《<上市公司证券发行注册管理办法>第九条、第十条、第十一条、第十三条、第四十条、第五十七条、第六十条有关规定的适用意见——证券期货法律适用意见第18号》（以下简称“《证券期货法律适用意见第18号》”），财务性投资的类型包括但不限于：投资类金融业务；非金融企业投资金融业务（不包括投资前后持股比例未增加的对集团财务公司的投资）；与公司主营业务无关的股权投资：投资产业基金、并购基金；拆借资金；委托贷款；购买收益波动大且风险较高的金融产品等。
此外，对金额较大的解释为：公司已持有和拟持有的财务性投资金额超过公司合并报表归属于母公司净资产的百分之三十（不包括对合并报表范围内的类金融业务的投资金额）。
2、最近一期末不存在金额较大的财务性投资
截至报告期末，涉及财务性投资的主要会计科目及核查说明如下：
1-1-140
（
）交易性金融资产
截至报告期末，公司交易性金融资产账面价值为50,000.00万元，系为提高资金利用效率、合理利用暂时闲置资金而进行现金管理所购买的风险较低、期限较短的银行理财产品、券商资管产品及信托产品等，不属于收益波动大且风险较高的金融产品，因此不属于财务性投资。
）其他应收款
截至报告期末，公司其他应收款账面价值为
115.44
万元，主要为保证金、押金，不属于财务性投资。
）其他流动资产
截至报告期末，公司其他流动资产账面价值为
362.12
万元，主要为留抵增值税，不属于财务性投资。
）其他权益工具投资
截至报告期末，公司其他权益工具投资账面价值为2,433.76万元，系公司2005年开始持有的嵊州农商行
0.60%
的股权。公司对嵊州农商行的投资，系以获取投资收益为目的，属于财务性投资。
）其他非流动资产
截至报告期末，公司其他非流动资产账面价值为
451.45
万元，主要为预付工程设备款，不属于财务性投资。
综上所述，截至报告期末，公司持有的财务性投资金额为2,433.76万元，占公司合并报表归属于母公司净资产的比例为
1.76%
，未超过百分之三十。因此，公司最近一期末不存在金额较大的财务性投资情形。
3、本次发行董事会决议日前六个月至今，公司不存在实施或拟实施的财务性投资或类金融业务的情形
1-1-141
本次可转债发行方案于2023年
月
日经公司董事会审议通过，本次发行董事会决议日前六个月至本募集说明书签署之日，公司不存在已实施或拟实施的财务性投资；亦不存在已实施或拟实施的融资租赁、商业保理和小贷业务等类金融业务情形。
综上所述，本次发行董事会决议日前六个月至今，公司不存在实施或拟实施的财务性投资或类金融业务的情形。
七、经营成果分析
报告期内，公司的利润表主要数据如下所示：
报告期内，公司实现的营业收入分别为71,634.94万元、122,965.72万元、127,574.96万元和22,841.42万元；归属于母公司所有者的净利润分别为14,376.24万元、20,955.36万元、20,971.99万元和4,069.54万元。2021年度公司归属于公司普通股股东的净利润较上年同期增长45.76%，主要系当期营业收入规模增长所致。
（一）营业收入分析
1、营业收入构成分析
报告期内，公司营业收入构成情况如下：
1-1-142
公司专业从事集成灶等现代新型厨房电器产品的研发、生产和销售。报告期内，公司主营业务收入占营业收入的比例均在98%以上，主营业务突出。
2、营业收入地域结构分析
报告期内，公司营业收入按不同销售地域构成如下：
3、营业收入季节性分析
报告期内，公司营业收入分季度情况如下：
1-1-143
1-1-144
由上表可见，厨电行业普遍具有季节性特征，第三、四季度收入合计占比均高于第一、二季度，同时第一、二季度营业收入占比总体呈上升趋势。报告期内，公司营业收入的季节性波动符合行业特性和公司实际经营状况，具有合理性。
4、主营业务收入按销售模式分析
报告期内，公司主营业务收入按销售模式构成明细如下：
报告期内，公司经销模式收入分别为66,012.69万元、108,118.07万元、107,862.68万元和18,977.41万元，占主营业务收入的比例分别为93.84%、
88.65%、85.28%和83.98%，公司直销模式收入分别为3,715.24万元、13,210.17万元、18,600.21万元和3,620.72万元，占主营业务收入的比例分别为5.28%、
10.83%、14.71%和16.02%。报告期内，公司持续加强电商渠道品牌建设和推广力度，线上直销模式收入占比不断上升，经销模式收入占比相应略有下降。报告期内，公司出口业务销售规模及占比均较小。
报告期内，公司线上销售收入分类情况如下：
1-1-145
目前线上线下全渠道融合、追求协同效应已经成为集成灶行业发展的必然趋势。通过电商平台展示商品，增加产品曝光率，为线下门店进行引流。在上述背景下，为顺应市场发展需求，提升品牌知名度，公司在报告期内大力开拓线上渠道，从而使得线上销售规模逐年扩大。
5、主营业务收入按产品类别分析
报告期内，公司主营业务收入分产品构成如下：
报告期内，集成灶是公司的核心产品，集成灶产品销售收入分别为64,302.89万元、112,618.53万元、116,237.61万元和20,716.92万元，占公司主营业务收入比例分别为91.41%、92.34%、91.90%和91.68%，占比较为稳定，同时集成水槽和集成洗碗机等新型智能厨电产品收入不断增长。
6、其他业务收入分析
报告期内，公司其他业务收入分产品构成情况如下：
报告期内，公司其他业务收入占营业收入的比例分别为1.80%、0.81%、0.86%和1.07%，占比较低。其他业务收入主要为废料收入和配件收入，废料收入主要
1-1-146
为公司生产加工产生的金属废料销售，配件收入主要为原材料及半成品的销售。
7、与同行业可比公司对比分析
报告期内，公司营业收入增长率与同行业可比公司的比较情况具体如下：
注：较上年同期增长率
根据上表，2022年度和2023年1-3月营业收入增长率与同行业可比公司较为接近。2021年度公司营业收入增长率为71.66%，高于同行业可比公司平均水平的具体原因分析如下：
（1）集成灶产品结构优化，蒸烤系列销售占比不断提升
根据奥维云网（AVC）线上/线下监测数据，2020年度至2021年度，蒸烤系列（包括蒸烤独立、蒸烤一体，下同）集成灶产品线上零售额占比从24%增长至51%，线下零售额占比从14%增长至37%，蒸烤系列集成灶产品市场销售规模呈快速增长趋势。
（2）持续加大营销投入，产品市场认可度不断提升
1-1-147
（3）大力推进线上销售渠道建设，线上直销收入大幅增加
报告期内，公司积极推广“新零售”模式，线上电商平台和线下实体店进行互相引流，进一步提升公司品牌知名度和产品销量。2020年度和2021年度，公司线上直销收入金额分别为2,247.45万元和10,478.83万元，增幅为366.25%，增长较为显著。
综上所述，2021年度公司营业收入大幅增长主要系受产品结构优化、营销投入加大和线上直销收入大幅增长等因素影响，具有合理性。
（二）营业成本结构及变化分析
1、营业成本结构情况
报告期内，公司营业成本的结构如下：
报告期内，公司的主营业务成本分别为38,098.66万元、67,019.26万元、67,231.09万元和11,385.87万元，占营业成本的比例均在97%以上。
2、主营业务成本按产品类型构成分析
报告期内，公司主营业务成本按产品类别构成如下：
1-1-148
报告期内，公司主要产品的主营业务成本与主营业务收入变动较为匹配。
3、毛利构成及毛利率分析
（1）营业毛利构成及综合毛利率分析
报告期内，公司营业毛利构成及毛利率情况如下：
报告期内，公司综合毛利率分别为45.59%、44.73%、46.62%和49.49%，与主营业务毛利率水平及变动趋势基本一致。
（2）主营业务毛利率分析
1-1-149
报告期内，公司主营业务分产品毛利率情况如下：
单位：%
报告期内，公司主营业务毛利率分别为45.84%、45.05%、46.84%和49.62%，总体保持较高水平。集成灶是公司核心产品，其毛利率变动直接影响到公司主营业务毛利率的变动趋势。报告期内，公司集成灶产品、集成水槽和集成洗碗机平均销售单价、平均销售成本及毛利率情况如下：
报告期内，公司集成灶产品毛利率分别为46.29%、46.94%、48.39%和51.06%，销售均价分别为4,802.56元/套、5,163.90元/套、5,194.63元/套和5,206.04元/套。2022年度和2023年1-3月，公司集成灶毛利率上升主要系2022年下半年以来板材等主要原材料市场价格下降以及毛利率较高的直销收入占比上升所致。
报告期内，公司集成水槽和集成洗碗机收入分别为3,435.91万元、4,169.55万元、6,155.26万元和715.29万元，毛利率分别为52.71%、43.63%、44.01%和
49.16%，销售均价分别为4,411.23元/套、4,097.04元/套、4,746.87元/套和4,684.31元/套。报告期内，公司集成水槽和集成洗碗机毛利率变动较大，主要系其整体
1-1-150
销售规模较小，受产品结构变化及原材料市场价格波动等影响所致。
（3）同行业可比公司毛利率比较分析
报告期内，公司与同行业可比公司集成灶产品毛利率的对比情况如下：
注：华帝股份、老板电器集成灶收入占比较低，其已公开披露的定期报告中未披露集成灶毛利率，故选用核心产品为集成灶的浙江美大、火星人、帅丰电器进行对比2020年度和2021年度，公司集成灶毛利率略低于同行业可比公司平均值。浙江美大产销规模较大，规模效应较为明显，品牌溢价率较高，故其毛利率处于行业中较高水平。2020年度火星人毛利率较高主要系其电商渠道销售占比较高，面向终端客户，单位售价较高所致。2020年度帅丰电器毛利率较高主要系其产品单位成本相对较低所致。2021年度公司集成灶毛利率与火星人和帅丰电器较为接近。
2022年度公司主要受原材料市场价格下降及直销收入占比上升等因素影响，集成灶毛利率有所上升，与同行业可比公司帅丰电器较为接近；当期浙江美大受产品结构变化及成本增加等因素影响，毛利率呈现一定幅度下降，导致同行业可比公司毛利率平均水平下降。
（三）利润表其他项目分析
1、期间费用
报告期内，公司期间费用及占营业收入的比例情况如下：
1-1-151
报告期内，公司期间费用合计分别为17,294.48万元、32,267.11万元、37,245.44万元和6,606.37万元，期间费用率分别为24.14%、26.24%、29.19%和
28.92%，总体呈稳步上升趋势，主要系公司为提升市场份额，不断壮大销售团队、扩大品牌宣传、拓宽销售渠道，销售费用率提高所致。
（1）销售费用
报告期内，公司销售费用明细如下：
报告期内，公司销售费用中职工薪酬分别为3,808.58万元、6,539.52万元、7,727.82万元和1,618.61万元。2020年至2022年，销售费用中职工薪酬逐年增加主要系集成灶行业景气度高，伴随公司经销区域和电商业务的扩展，公司销售人员增加所致。
1-1-152
报告期内，公司销售费用中电商服务费分别为1,151.59万元、2,994.26万元、4,222.56万元和817.51万元。电商服务费为网络销售平台向公司收取的网络销售服务费用，主要包括平台佣金、推广费、菜鸟仓费用、其他平台服务等费用。报告期内，公司自行运营的网上销售主要通过天猫平台和京东平台，电商服务费主要为支付天猫和京东的销售服务费。2020年至2022年，公司电商服务费逐年增加，主要系线上销售规模扩大所致。
（2）管理费用
报告期内，公司管理费用明细如下：
1-1-153
报告期内，管理费用率分别为4.38%、3.44%、3.72%和5.38%，整体占比较低。公司管理费用主要由职工薪酬、折旧与摊销费用、股份支付费用和业务招待费构成。2021年度公司管理费用增加主要系股份支付费用及折旧与摊销费用增加所致。
（3）研发费用
报告期内，公司研发费用明细如下：
报告期内，公司研发费用分别为3,142.36万元、5,515.02万元、6,008.29万元和1,275.96万元，研发费用率分别为4.39%、4.49%、4.71%和5.59%。公司研发费用包括研发人员直接人工费用、研发领用的直接材料费、研发设备的折旧与摊销、研发产品的设计费和其他费用。公司一直重视新产品、新技术、新工艺的持续创新和研发，研发费用呈逐年上升趋势。报告期内，为准确响应市场消费需求，提高产品技术竞争力和品牌优势，公司不断引进优秀研发人才，研发人员待遇也不断提高。同时，公司重视对原有研发项目的深入研究，不断进行自我升级与迭代，使得产品性能得到进一步的提升，产品梯度不断丰富。
1-1-154
（4）财务费用
报告期内，公司财务费用明细如下：
报告期内，公司财务费用分别为-821.15万元、-1,147.06万元、-2,029.98万元和-423.93万元，财务费用率分别为-1.15%、-0.93%、-1.59%和-1.86%，整体占比较低。2020年至2022年，公司利息收入持续增加主要系银行存款增加及对银行存款管理加强所致。
2、资产减值损失和信用减值损失
报告期内，公司资产减值损失和信用减值损失明细如下：
报告期内，公司信用减值损失和资产减值损失为应收票据、应收款项计提的坏账损失和存货跌价损失。公司根据企业会计准则的规定，结合资产实际情况，严格按照规定的政策计提各项减值准备。
3、投资收益
报告期内，公司投资收益明细情况如下：
1-1-155
公司投资收益主要为处置理财产品等交易性金融资产取得的投资收益。
4、其他收益
报告期内，公司其他收益明细情况如下：
报告期内，公司其他收益中政府补助构成如下：
5、资产处置收益、营业外收支
报告期内，公司资产处置收益、营业外收入和支出明细情况如下：
1-1-156
报告期内，公司资产处置收益主要系处置固定资产所产生的收益，营业外收入主要由政府补助构成，营业外支出主要由捐赠支出及赔偿支出构成。政府补助主要为公司收到的政府支持企业发展的各项资金及新技术开发补助款等。该类政府补助对公司经营效益不构成重大影响。
6、所得税费用
报告期内，公司所得税费用明细如下：
（四）非经常性损益分析
报告期内，公司的非经常性损益主要是收到的各项政府补助和处置交易性金融资产取得的投资收益。报告期内，归属于母公司股东的非经常性损益净额分别为2,050.20万元、2,966.62万元、3,461.98万元和247.62万元，占同期归属于母公司普通股股东的净利润比例分别为14.26%、14.16%、16.51%和6.08%。公司非经常性损益具体情况请参见本节之“四、（三）公司报告期内的非经常性损益表”。
八、现金流量分析
1-1-157
报告期内，公司现金流量情况如下：
（一）经营活动产生的现金流量
报告期内，公司经营活动现金流量具体情况如下：
（二）投资活动产生的现金流量
报告期内，公司投资活动现金流量具体情况如下：
1-1-158
报告期内，公司投资活动产生的现金流量净额分别为-22,897.74万元、-12,731.69万元、-3,168.94万元和-53,073.78万元。公司的投资活动产生现金流主要为理财产品的购买与赎回，以及购建募投项目厂房、设备等长期资产支出。
（三）筹资活动产生的现金流量
报告期内，公司筹资活动现金流量具体情况如下：
1-1-159
九、重大资本性支出情况
（一）报告期内重大资本性支出
报告期内，公司购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金为2,915.45万元、6,717.56万元、32,820.71万元和3,077.57万元，主要用途包括置备或更新机器设备、厂房建设等。上述投资紧密围绕公司主营业务，有力地推动了公司生产规模的扩大和盈利能力的提升。
（二）重大资本性支出对公司主营业务和经营成果的影响
报告期内，公司通过持续的资本性投入，拥有了先进的、较为完整的生产经营资产和业务体系，生产能力和技术水平得到了显著提高，促使公司主营业务保持良好发展态势。
（三）未来可预见的重大资本性支出计划及资金需求量
截至本募集说明书签署之日，未来可预见的重大资本性支出包括前次募投项目的后续投资支出和本次募集资金投资项目，具体情况请参见本募集说明书“第七节本次募集资金运用”和“第八节历次募集资金运用”。
十、技术创新分析
（一）技术先进性及具体表现
公司是国家高新技术企业，设有浙江省博士后工作站、绍兴市院士专家工作站、外国专家工作站等人才平台，依托省级企业研究院、省级企业技术中心、国家认可委员会（CNAS）认证厨房电器检测实验中心，已在集成灶等核心产品的研发设计领域形成较强的竞争优势。截至报告期末，公司已掌握侧吸下排技术、
1-1-160
油烟分离技术、燃烧器节能技术、风机下置技术、远程监测技术、直排式风道技术、模块化技术、蒸发器技术等多项核心技术，共计拥有专利权365项，其中发明专利14项，实用新型255项，外观设计96项。公司产品先后获得德国IF设计大奖、国际CMF设计奖、德国红点设计奖、美国IDEA设计奖、金物奖最佳设计奖、IGD年度应用金奖等设计类奖项，并成功进驻中国红点设计博物馆。
（二）正在从事的研发项目及进展情况
截至报告期末，公司正在从事的主要研发项目、进展情况及预期成果如下：
通过新发展的物联网技术，为集成厨房专门研制开发一套定制的智能化控制系统，实现智能集成厨房的构想
（三）保持持续技术创新的机制和安排
公司自成立以来，一直重视产品的技术升级与研发创新以提升产品的技术水平。公司坚持以市场为导向的研发创新机制，根据消费者及市场需求开展产品的研发创新工作，构建了健全的研发组织架构。通过持续加大研发投入、增
1-1-161
加研发设备的投入、引进和培养高端人才，加强公司新产品、新工艺和新技术的研发能力。高素质、高能力的研发团队是企业技术创新、产业提升的基本保障和重要基础，公司注重人才的引入与培养，建立了完善的研发考核和奖励制度，为研发人员的成长营造了良好的发展空间。
十一、重大事项说明
（一）重大担保事项
截至本募集说明书签署之日，公司不存在重大担保事项。
（二）重大诉讼、仲裁
截至本募集说明书签署之日，公司不存在重大未决诉讼、仲裁事项。
（三）重大期后事项
截至本募集说明书签署之日，公司不存在重大期后事项。
（四）其他或有事项
截至本募集说明书签署之日，公司不存在应披露的其他或有事项。
十二、本次发行对公司的影响
（一）本次发行完成后，公司业务及资产的变动情况
本次可转债发行完成后，公司流动资产、非流动负债和总资产规模将有一定提升，有利于进一步增强公司资本实力。随着可转债陆续转股，公司净资产规模将得到充实，持续经营能力和抗风险能力得到进一步提升。
（二）本次发行完成后，上市公司新旧产业融合情况的变化
1-1-162
本次募集资金投资项目实施后，公司业务结构将得到进一步拓展和优化，公司的核心竞争力及抵御风险的能力将进一步增强，有利于提升公司的影响力和市场价值，符合公司及全体股东的长远利益。本次公开发行完成后，公司的主营业务未发生改变，业务收入结构不会发生重大变化，不存在新旧产业融合情况。
（三）本次发行完成后，上市公司控制权结构的变化
截至本募集说明书签署之日，实际控制人孙伟勇、陈月华、孙吉合计控制公司60.21%的股权。本次发行并完成转股后，不会导致上市公司控制权发生变化。
1-1-163
第六节合规经营与独立性
一、合规经营情况
（一）发行人及其子公司所受处罚情况
报告期内，公司及其控股子公司受到行政处罚的情况如下：
2020年10月9日，子公司亿田电商因未提供准确统计数据，浙江省统计局根据《浙江省统计行政处罚裁量实施细则》第六条第一款第（二）项规定责令企业进行改正，给予警告并处罚款7,800元，亿田电商已及时缴纳罚款并改正。
根据《浙江省统计行政处罚裁量实施细则》第六条规定，企业未提供准确统计数据对应处罚共分为7项，亿田电商收到的处罚属于“（二）违法数额占应报数额20%以上50%以下的，或者违法数额占应报数额50%以上但违法数额在五百万元以上三千万元以下的，给予警告并可以处五千元以上二万元以下罚款”等级，违反情节较轻，处罚等级较低，不构成重大违法违规行为。
上述行政处罚案件不会对本次发行构成实质性障碍。报告期内，公司及其控股子公司不存在欺诈发行、虚假陈述、内幕交易、市场操纵，或者在国家安全、公共安全、生态安全、生产安全、公众健康安全等领域的严重损害投资者合法权益或者社会公共利益的重大违法行为，亦不存在尚未了结的或可以合理预见的、可能对公司的财务状况、经营成果产生重大不利影响的行政处罚案件。
（二）发行人及其董事、监事、高级管理人员、控股股东、实际控制人的合法合规情况
报告期内，公司及其董事、监事、高级管理人员、控股股东及实际控制人不存在被证监会行政处罚或采取监管措施及整改情况，不存在被交易所公开谴责的情况，不存在因涉嫌犯罪正在被司法机关立案侦查或者涉嫌违法违规正在被证监会立案调查的情况。
二、资金占用和对外担保情况
报告期内，公司不存在资金被控股股东、实际控制人及其控制的其他企业以
1-1-164
借款、代偿债务、代垫款项或者其他方式占用的情况；公司不存在为控股股东、实际控制人及其控制的其他企业担保的情况。
三、同业竞争情况
（一）同业竞争情况的说明
公司主要从事集成灶等现代新型厨房电器产品的研发、生产和销售业务。公司控股股东为亿田投资，主营业务为实业投资，与公司不存在同业竞争；实际控制人为孙伟勇、陈月华和孙吉。截至本募集说明书签署之日，除公司、子公司及控股股东外，公司控股股东和实际控制人控制的公司情况如下：
上述企业均不存在从事与公司及子公司相同或相似业务的情况，与公司不存在同业竞争。
（二）避免同业竞争的承诺及其履行情况
1、控股股东的承诺
为避免将来可能与公司发生的同业竞争，公司的控股股东亿田投资向公司出具了《关于避免同业竞争的承诺函》：
“1、本公司现时没有直接或间接经营其他任何与发行人经营的业务相同、
1-1-165
相似或在任何方面构成竞争的业务。
2、自本承诺函出具之日起，本公司及本公司控制的其他企业将不会以任何方式从事，包括但不限于单独或与他人合作直接或间接从事与发行人相同、相似或在任何方面构成竞争的业务与活动。
3、本公司保证不直接或间接投资控股于业务与发行人相同、类似或在任何方面构成竞争的其他任何经济实体、机构、经济组织的权益，或以其他任何形式取得该经济实体、机构、经济组织的控制权。
4、如本公司直接或间接参股的其他公司、企业从事的业务与发行人有竞争，则本公司将作为参股股东或促使本公司控制的参股股东对此等事项实施否决权。
5、本公司不向其他业务与发行人相同、类似或在任何方面构成竞争的公司、企业或其他机构、组织或个人提供发行人的专有技术或销售渠道、客户信息等商业秘密。
6、如果未来本公司或本公司控制的其他企业拟从事的新业务可能与发行人存在同业竞争，本公司将本着发行人优先的原则与发行人协商解决。
7、如本公司或本公司所控制的其他企业获得的商业机会与发行人主营业务发生同业竞争或可能发生同业竞争的，本公司承诺将上述商业机会通知发行人，在通知中所指定的合理期间内，如发行人作出愿意利用该商业机会的肯定答复，则本公司及本公司控制的其他企业将放弃该商业机会，以确保发行人及其全体股东利益不受损害；如果发行人不予答复或者给予否定的答复，则视为放弃该商业机会。
8、若发行人今后从事新的业务领域，则本公司及本公司控制的其他公司或其他组织将不以控股方式或以参股但拥有实质控制权的方式从事与发行人新的业务领域有直接竞争的业务活动，包括但不限于投资、收购、兼并与发行人今后从事的新业务有直接竞争的公司或者其他经济组织。
9、承诺函一经签署，即构成本公司不可撤销的法律义务。如出现因本公司违反上述承诺而导致发行人或其他股东权益受到损害的情况，将依法承担相应的赔偿责任。”
1-1-166
2、实际控制人的承诺
为避免将来可能与公司发生的同业竞争，公司实际控制人孙伟勇、陈月华和孙吉向公司出具了《关于避免同业竞争的承诺函》：
“1、本人现时没有直接或间接经营其他任何与发行人经营的业务相同、相似或在任何方面构成竞争的业务。
2、自本承诺函出具之日起，本人及本人控制的其他企业将不会以任何方式从事，包括但不限于单独或与他人合作直接或间接从事与发行人相同、相似或在任何方面构成竞争的业务与活动。
3、本人保证不直接或间接投资控股于业务与发行人相同、类似或在任何方面构成竞争的其他任何经济实体、机构、经济组织的权益，或以其他任何形式取得该经济实体、机构、经济组织的控制权，或在该经济实体、机构、经济组织中担任高级管理人员或核心技术人员。
4、如本人直接或间接参股的其他公司、企业从事的业务与发行人有竞争，则本人将作为参股股东或促使本人控制的参股股东对此等事项实施否决权。
5、本人不向其他业务与发行人相同、类似或在任何方面构成竞争的公司、企业或其他机构、组织或个人提供发行人的专有技术或销售渠道、客户信息等商业秘密。
6、如果未来本人或本人控制的其他企业拟从事的新业务可能与发行人存在同业竞争，本人将本着发行人优先的原则与发行人协商解决。
7、如本人或本人所控制的其他企业获得的商业机会与发行人主营业务发生同业竞争或可能发生同业竞争的，本人承诺将上述商业机会通知发行人，在通知中所指定的合理期间内，如发行人作出愿意利用该商业机会的肯定答复，则本人及本人控制的其他企业将放弃该商业机会，以确保发行人及其全体股东利益不受损害；如果发行人不予答复或者给予否定的答复，则视为放弃该商业机会。
8、若发行人今后从事新的业务领域，则本人及本人控制的其他公司或其他组织将不以控股方式或以参股但拥有实质控制权的方式从事与发行人新的业务领域有直接竞争的业务活动，包括但不限于投资、收购、兼并与发行人今后从事
1-1-167
的新业务有直接竞争的公司或者其他经济组织。
9、本人保证本人的直系亲属遵守本承诺，并愿意承担因本人及本人的直系亲属违反上述承诺而给发行人造成的全部经济损失。
10、承诺函一经签署，即构成本人不可撤销的法律义务。如出现因本人违反上述承诺而导致发行人或其他股东权益受到损害的情况，将依法承担相应的赔偿责任。”
截至本募集说明书签署之日，该避免同业竞争的承诺履行情况良好。
四、关联方及其关联关系
（一）控股股东、实际控制人、持有公司5%以上股份的其他股东
截至报告期末，公司控股股东、实际控制人、持有公司5%以上股份的股东情况如下：
（二）控股股东、实际控制人、持有公司5%以上股份的股东控制、共同控制或施加重大影响的其他企业
截至报告期末，控股股东、实际控制人、持有公司5%以上股份的股东控制、共同控制或施加重大影响的其他企业情况如下：
1-1-168
1-1-169
孙吉设立的个体工商户
（三）控股子公司和参股子公司
截至报告期末，公司控股子公司和参股子公司情况如下：
上述公司的基本情况请参见本募集说明书第四节之“二、（二）对其他企业的重要权益投资情况”。
（四）关联自然人
1、公司董事、监事和高级管理人员
1-1-170
公司董事、监事和高级管理人员如下：
与公司董事、监事、高级管理人员关系密切的家庭成员亦为公司的关联方。
2、公司控股股东的董事、监事、高级管理人员
与公司控股股东董事、监事、高级管理人员关系密切的家庭成员亦为公司的关联方。
（五）关联自然人控制、共同控制、施加重大影响或担任董事、高级管理人员的其他企业
截至本募集说明书签署之日，关联自然人控制、共同控制、施加重大影响或担任董事、高级管理人员的企业，除公司及本节之“四、（一）控股股东、实际控制人、持有公司5%以上股份的其他股东”、“四、（二）控股股东、实际控
1-1-171
制人、持有公司5%以上股份的股东控制、共同控制或施加重大影响的其他企业”、“四、（三）控股子公司和参股子公司”所列单位以外的其他企业如下：
1-1-172
（六）报告期内曾经存在的关联方
报告期内，公司曾经存在的关联方如下：
1-1-173
五、关联交易情况
1-1-174
告期内，公司未发生重大关联交易。公司与关联方发生的一般关联交易如下：
（一）经常性关联交易
1、采购商品
注：占比指交易金额占同期营业收入或营业成本的比例，下同
2、销售商品
注：上海亿田电器销售有限公司原为公司子公司，2019年9月，公司将持有的上海亿田电器销售有限公司全部股权对外转让，并更名为上海艺恬厨房电器有限公司。公司将上海艺恬厨房电器有限公司认定为2019年10月至2020年9月与公司存在关联关系的法人
3、支付关键管理人员薪酬
报告期内，公司向关键管理人员支付的薪酬总额分别为400.89万元、500.46万元、468.40万元和77.80万元。
（二）偶发性关联交易
1、接受关联方金融服务
报告期内，公司与嵊州农商行间的银行存款利息及金融服务费的收付情况如下：
1-1-175
公司在嵊州农商行的存款均为活期存款，存款利息系按照同期银行活期存款利率计算，价格公允。
2、关联担保
报告期内，公司接受关联方担保的情况如下：
（三）关联方款项余额
（四）关联交易简要汇总表
1-1-176
（五）关联交易对公司财务状况及经营成果的影响
1、经常性关联交易对公司财务状况和经营成果的影响
报告期内，公司经常性关联交易主要为向嵊州市华恒玻璃有限公司采购玻璃面板、向绍兴市华诺电器有限公司采购吸油烟机和向上海艺恬厨房电器有限公司销售集成灶，交易金额占比较低，对公司的财务状况和经营成果影响较小。上述关联交易定价依据合理，价格公允，交易双方不存在潜在利益冲突以及利用关联交易进行利益输送的情形。报告期内，公司对经常性关联交易不存在重大经营依赖，交易行为对公司的独立性不构成重大影响。
2、偶发性关联交易对公司财务状况和经营成果的影响
报告期内，公司偶发性关联交易主要包括接受金融服务、关联担保等。关联方为公司提供担保的偶发性关联交易有利于提高公司的融资能力，为公司业务经营带来积极的影响。
（六）报告期内公司关联交易的履行的决策程序
公司报告期内关联交易均已按照审批权限报董事会批准，需关联董事回避表决的事项，该等关联董事回避表决；关联交易需经独立董事发表意见的，独立董事均已发表意见。公司报告期内关联交易按照《公司章程》《股东大会议事规则》《关联交易决策制度》《独立董事工作制度》等公司治理文件的要求审批、公允定价、完整披露，不存在损害公司股东利益的情形。
（七）规范关联交易的制度安排
公司在生产经营过程中将尽量避免和减少关联交易行为的发生，对于正常的、不可避免的关联交易，公司将遵循“公开、公平、公正”的原则，严格履行《公司章程》《关联交易决策制度》等规定的决策程序、回避制度，确保交易价格的公允，并进一步完善独立董事制度，加强独立董事对关联交易的监督，避免关联交易损害公司及全体股东利益。
（八）减少和进一步规范关联交易的措施
1-1-177
对于根据业务发展需要而不可避免的关联交易，公司将严格执行《公司章程》和《关联交易决策制度》等规定制定的关联交易决策程序与权限、回避表决制度，同时进一步加强独立董事对关联交易的外部监督，健全公司治理结构，保证关联交易的公平、公正、公允，避免损害公司及其他中小股东的利益。
1-1-178
第七节本次募集资金运用
一、本次募集资金使用计划
公司本次向不特定对象发行可转换公司债券拟募集资金总额不超过人民币52,021.00万元（含本数），扣除发行费用后的募集资金净额将用于以下项目：
二、本次募集资金投资项目的审批、核准或备案情况
截至本募集说明书签署之日，公司本次募集资金投资项目的审批、核准或备案情况具体如下：
注：品牌推广与建设项目不属于固定资产投资项目，无需办理固定资产投资项目备案、环境影响评价及用地审批手续
公司本次募集资金投资项目符合国家产业政策、投资管理以及其他法律、法规和规章的规定。
三、关于本次发行符合国家产业政策和板块定位的情况
1-1-179
（一）本次发行符合国家产业政策
（二）关于募集资金投向与主业的关系
公司本次募集资金主要投向主业，具体情况如下：
综上所述，公司本次发行满足《上市公司证券发行注册管理办法》第三十条关于符合国家产业政策和板块定位（募集资金主要投向主业）的规定。
1-1-180
四、本次募集资金投资项目具体情况
（一）环保集成灶产业园（二期）项目
1、项目概况
本项目拟投资38,909.00万元用于建设环保集成灶产业园（二期）项目，项目实施主体为公司，实施地点为嵊州市经济开发区，项目建设期为3年。本项目建成后，将新增7万套/年集成灶产能、4万套/年集成水槽产能和2万套/年集成洗碗机产能，进一步扩大公司现有生产能力，增强公司持续盈利能力。
2、项目实施的必要性
（1）有助于公司扩大核心产品产能，满足下游市场增长需求
随着我国经济不断发展和人民生活水平持续改善，人们越来越重视品质厨房生活，厨房电器领域的消费升级趋势日渐明显。以集成灶产品为代表的新型智能厨房电器产品顺应了人们对于厨房电器产品智能、健康、环保等核心要求，进一步满足了消费者不断升级的消费需求。在城镇化进程深入推进、新增和存量住宅装修以及产品置换需求持续释放的背景下，集成灶市场需求有望继续保持持续增长，行业前景非常广阔。
根据奥维云网（AVC）推总数据，2022年集成灶产品零售规模在厨卫大家电中仅次于吸油烟机，市场零售额已达259亿元，较上年同期增长1.2%，在厨电市场下行的态势中仍保持增长趋势，同时奥维云网（AVC）预测2023年集成灶产品市场规模将持续增长至302亿元，同比增长16.6%，未来市场空间较大。因此，公司需要通过实施本项目引进先进的生产设备及工艺，进一步扩大集成灶等产品的生产规模，持续提升规模化生产效应，以满足下游市场日益增长的需求，进而提高公司的盈利能力和市场竞争能力。
（2）有助于公司顺应行业发展趋势，优化现有产品布局
1-1-181
3、项目实施的可行性
（1）项目实施符合国家产业政策的要求
（2）较强的研发设计能力为项目实施提供技术支持
（3）良好的品牌影响力和完善的营销网络为项目实施提供市场基础
经过多年发展，公司通过构建多渠道、全方位的品牌宣传体系，加大品牌投入力度，不断提升品牌吸引力，“亿田”品牌已在消费者心目中形成了良好的美誉度，品牌影响力的不断提升带动公司业务规模增长，将为本项目产能消化提供
1-1-182
有效保障。现阶段公司销售模式仍以经销为主，目前公司经销网络和售后服务体系已遍布国内主要县市级城市，同时公司通过在主要电商平台设立官方旗舰店，积极培育和发展KA、工程和家装等其他营销渠道，不仅能够适应消费者多样化的购物方式，还能为消费者提供快捷、便利的售后服务，完善的营销体系和覆盖广泛的多渠道销售网络将为本项目的实施提供市场基础。
4、项目投资概算
本项目预计总投资38,909.00万元，包括建设投资14,622.00万元、设备投资22,399.00万元、预备费500.00万元和铺底流动资金1,388.00万元，具体投资明细及募集资金使用情况如下：
根据上表，在扣除非资本性支出项目后，本项目资本性支出金额为37,021.00万元，募集资金拟投入金额为37,021.00万元，本次募集资金不会用于预备费、铺底流动资金等非资本性支出项目。
本项目投资数额的测算依据和测算过程具体如下：
（1）建设投资
本项目建设投资的测算依据系参考当地类似工程造价指标，并结合本项目具体特点进行估算，其中建筑工程费的具体测算过程如下：
1-1-183
配套工程费主要包括道路工程、管道工程和绿化工程等配套费用，本项目配套工程费为1,650.00万元。
（2）设备投资
1-1-184
1-1-185
本项目设备安装费为600.00万元，依据设备安装难易复杂程度进行估算。
（3）预备费
预备费主要包括基本预备费和涨价预备费，其中基本预备费指为项目实施过程中可能发生的难以预料的支出而事先预留的费用，按项目建设投资和设备投资总和的1.35%计算；涨价预备费指为项目建设期内可能发生的材料或设备等价格上涨而事先预留的费用，本项目建设期较短，不计算涨价预备费。本项目预备费为500.00万元，拟全部使用自有资金投入。
（4）铺底流动资金
流动资金测算采用详细估算法，根据公司目前的资金周转率，参照类似公司的流动资金占用情况进行估算，其中铺底流动资金按照本项目正常运营期全部流动资金的30%计算。本项目铺底流动资金为1,388.00万元，拟全部使用自有资金投入。
5、项目实施进度安排
本项目建设期为3年，具体实施进度安排如下：
6、项目经济效益分析
本项目达产后预计可实现年销售收入62,000.00万元，年利润总额9,808.00万元，年净利润8,337.00万元，项目所得税后内部收益率为17.74%，所得税后投资回收期为7.00年（含建设期3年）。
（1）项目经济效益测算依据
1-1-186
①营业收入测算
本项目主要生产集成灶、集成水槽和集成洗碗机产品，项目建设期为3年，项目计算期为11年，计算期第4年生产负荷为50%，第5年及以后各年生产负荷均为100%，具体测算过程如下：
单位：万套、元/套、万元
本项目营业收入测算采用产品预计销量乘以产品价格得出，其中产品预计销量与产品产量相等，产品产量根据项目实施后新增产能与达产率确定；产品价格参考公司同类产品历史销售价格及未来市场供需预期估算。
②税金测算
本项目增值税税率按13%计算，城市维护建设税按增值税的7%计提，教育附加费按增值税的3%计提，地方教育附加费按增值税的2%计提，所得税税率按15%计算。
③成本与费用测算
本项目生产成本包括原材料、工资及福利费、折旧费、修理费、燃料动力费、管理及研发费用、销售费用，其中原材料系参考原材料消耗情况及市场价格进行测算；工资及福利费系根据项目新增人员数量及同类员工薪酬水平估算；折旧费系根据预计固定资产投入金额及折旧年限测算；修理费系根据设备购置费的4%
1-1-187
④项目经济效益情况
根据上述营业收入、税金、成本与费用测算情况，本项目经济效益测算过程如下：
1-1-188
（2）效益测算的谨慎性与合理性分析
①项目综合毛利率
本项目达产后综合毛利率为48.21%，与报告期内同行业可比公司综合毛利率水平的对比情况如下：
根据上表，本项目达产后综合毛利率与报告期内同行业可比公司综合毛利率水平较为接近，经济效益测算具有谨慎性与合理性。
②项目内部收益率和回收期
本项目所得税后内部收益率为17.74%，所得税后投资回收期为7.00年，与报告期内同行业可比公司类似项目的对比情况如下：
根据上表，本项目主要经济效益指标与报告期内同行业可比公司类似项目不
1-1-189
存在重大差异，经济效益测算具有谨慎性与合理性。
（二）品牌推广与建设项目
本项目拟投资15,000.00万元用于建设品牌推广与建设项目，项目实施主体为公司，实施地点为嵊州市经济开发区，项目建设期为3年。本项目建成后，将进一步优化公司现有的营销网络，提升公司的品牌影响力与知名度。
（1）有助于进一步提升公司品牌影响力，全方位提升公司品牌建设能力
（2）有助于公司进一步完善营销网络体系，促进新增产能消化
（1）公司具有良好的品牌知名度和市场口碑
1-1-190
公司自成立以来，始终秉持“为亿万家庭构筑健康、开放、智能的集成厨房”的发展使命，致力于为消费者提供一体化的厨房电器产品及集成厨房全场景解决方案。历经多年发展，公司已形成覆盖广泛的多渠道销售网络，“亿田”已成为深受消费者喜爱的集成灶品牌之一。近年来公司持续推进营销与品牌拓展计划，围绕“亿田”核心品牌形象，加大在中央电视台、主要地方卫视、网络渠道、平面媒体、交通工具等多种渠道的品牌宣传力度，强化品牌市场口碑，同时公司不断完善营销渠道布局，并成功地在行业内打造了高品质的“亿田”品牌形象，公司多年累积的品牌知名度和市场口碑为本项目的实施提供了有利条件。
（2）公司具有完善的品牌营销管理体系
本项目投资金额为15,000.00万元，项目投资具体构成如下：
品牌推广与建设项目的投资内容主要包括网络媒体推广费用、大交通及商圈社区户外媒体推广费用、代言人及电视综艺宣传费用、品宣策略及内容制造费用和参展费用，其中网络媒体推广费用主要包括抖音、小红书、知乎、百度等网络
1-1-191
5、项目经济效益分析
本项目不直接产生经济效益，但本项目的实施有助于公司提升整体营销推广能力，增强公司的综合竞争优势，有利于公司未来的可持续发展。
五、本次募集资金投资项目与公司现有业务及前次募集资金投资项目的关系
（一）本次募集资金投资项目与公司现有业务的关系
公司本次募集资金投资项目紧密围绕公司主营业务开展，其中环保集成灶产业园（二期）项目将进一步提高公司集成灶、集成水槽和集成洗碗机等核心产品的产能，品牌推广与建设项目将有效提升公司品牌影响力，进而支持公司业务规模进一步扩大，对公司现有业务发展具有重要意义。
（二）本次募集资金投资项目与前次募集资金投资项目的关系
除补充流动资金外，公司前次募集资金主要用于环保集成灶产业园项目建设，该项目达产后将有效扩大公司集成灶产品的产能规模，而公司本次募集资金
1-1-192
投资项目主要包括环保集成灶产业园（二期）项目和品牌推广与建设项目，其中环保集成灶产业园（二期）项目的建设地点与前次募集资金投资项目环保集成灶产业园项目一致，该项目在进一步扩大集成灶产品现有产能的基础上，新增了集成水槽和集成洗碗机产品的产能，同时品牌推广与建设项目的实施将通过有效提升公司品牌影响力，进而带动各销售渠道快速发展，以促进公司进一步消化上述新增产能。
六、募集资金用于扩大既有业务的说明
公司本次募集资金投资项目为环保集成灶产业园（二期）项目和品牌推广与建设项目，其中环保集成灶产业园（二期）项目建成后将新增7万套/年集成灶产能、4万套/年集成水槽产能和2万套/年集成洗碗机产能，进一步扩大公司既有业务的生产规模。
（一）公司既有业务的发展概况
（二）公司扩大业务规模的必要性
公司通过实施本次募集资金投资项目之环保集成灶产业园（二期）项目，不仅能够进一步扩大核心产品集成灶的现有产能，满足下游市场日益增长的需求，还能够通过提前布局集成水槽和集成洗碗机市场，抓住新兴厨电产品市场发展机遇，进而提高公司的盈利能力和市场竞争能力，具体内容请参见本节之“四、（一）
2、项目实施的必要性”。
（三）公司新增产能规模的合理性
1-1-193
公司本次募集资金投资项目之环保集成灶产业园（二期）项目系公司在现有产能和前次募集资金投资项目环保集成灶产业园项目新增产能的基础上，结合集成灶行业未来发展趋势、新兴厨电产品发展机遇、公司未来产能释放布局以及同行业竞争企业产能扩张速度等因素所拟定的产能储备计划，符合公司实际经营情况和未来发展战略。
本次募集资金投资项目达产后，公司将依托现有的研发设计优势、营销优势、质量管理优势、生产运营优势和经营管理团队优势，持续加大新产品研发设计投入，扩大品牌宣传力度，进一步完善现有经销商管理体系和经销商支持机制，吸引具有市场影响力的优质经销商与公司建立长期的战略合作关系，同时积极拓展线上销售渠道，通过线上精准内容营销、品牌年轻化等方式，持续优化消费者的购物体验，进而提升发行人主要产品销售规模，积极消化新增产能。此外，由于公司本次募集资金投资项目新增产能存在逐步释放过程，产能消化压力并不会在短期内集中体现，在我国集成灶行业市场规模持续增长和终端消费者多元化消费需求持续增加的背景下，本次募集资金投资项目新增产能可实现逐步消化。
七、本次补充流动资金符合《证券期货法律适用意见第18号》的规定
发行人本次募集资金用于非资本性支出的情况具体如下：
根据上表，发行人本次募集资金中视同补充流动资金的金额为15,000.00万
1-1-194
八、本次发行对公司经营管理和财务状况的影响
（一）本次发行对公司经营管理的影响
（二）本次发行对公司财务状况的影响
1-1-195
第八节历次募集资金运用
一、前次募集资金基本情况
最近五年，公司仅2020年首次公开发行股票募集资金。
经中国证监会出具的证监许可[2020]2397号《关于同意浙江亿田智能厨电股份有限公司首次公开发行股票注册的批复》同意注册，公司公开发行人民币普通股（A股）2,666.67万股，每股面值1.00元，发行价格24.35元/股，共募集资金649,334,145.00元，扣除承销费（不含税）30,345,950.24元后的募集资金余额为人民币618,988,194.76元。募集资金总额人民币649,334,145.00元扣除承销保荐费人民币30,628,969.11元（不含税）以及公司为发行人民币普通股（A股）所支付的审计及验资费用人民币11,603,773.58元（不含税）、律师费用人民币6,800,000.00元（不含税）、信息披露费用人民币4,783,018.87元（不含税）、发行手续费及其他人民币560,290.15元（不含税），实际募集资金净额为人民币594,958,093.29元。
立信会计师事务所已于2020年11月26日对上述资金到位情况进行了验证，并出具了信会师报字[2020]第ZF10992号验资报告。
（二）前次募集资金在专项账户中的存放情况
为了规范募集资金的管理和使用，保护投资者权益，公司已根据中国证监会《上市公司监管指引第2号——上市公司募集资金管理和使用的监管要求》及深交所《深圳证券交易所创业板股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第2号——创业板上市公司规范运作》等法律法规和规范性文件的规定，制定了《浙江亿田智能厨电股份有限公司募集资金管理制度》（以下简称“《募集资金管理制度》”），对募集资金的存储、运用、变更和监督等方面均作出了具体明确的规定。公司严格按照《募集资金管理制度》的规定管理募集资金，募集资金的存储、运用、变更和监督不存在违反《募集资金管理制度》规定的情况。
首次公开发行股票募集资金中，公司于2020年12月15日会同保荐机构财
1-1-196
通证券与中国工商银行股份有限公司嵊州支行、中国农业银行股份有限公司嵊州市支行、中国银行股份有限公司嵊州支行、中国建设银行股份有限公司浙江省分行和杭州银行股份有限公司保俶支行五家募集资金存放机构分别签署了《募集资金三方监管协议》。上述监管协议与深圳证券交易所三方监管协议范本不存在重大差异。公司充分保障保荐机构、独立董事以及监事会对募集资金使用和管理的监督权。截至报告期末，公司前次募集资金在银行账户的存放情况如下：
二、前次募集资金实际使用情况
（一）前次募集资金使用情况对照表
浙江亿田智能厨电股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书
1-1-197
前次募集资金使用情况对照表
（截至2023年3月31日）
变更用途的募集资金总额：
1-1-198
（二）前次募集资金实际投资项目变更情况
公司于2022年4月17日召开第二届董事会第十一次会议和第二届监事会第九次会议，并于2022年5月12日召开2021年年度股东大会，审议通过了《关于终止部分募投项目的议案》。由于市场环境因素，公司终止“研发中心及信息化建设项目”，其他募集资金投资项目不变。
（三）前次募集资金投资项目对外转让或置换情况
截至报告期末，公司不存在前次募集资金投资项目对外转让或置换情况。
（四）暂时闲置募集资金使用情况
公司于2020年12月24日召开第二届董事会第三次会议和第二届监事会第二次会议，审议通过了《关于使用部分闲置募集资金进行现金管理的议案》，同意公司使用不超过人民币50,000万元闲置募集资金进行现金管理，使用期限自股东大会审议通过之日起12个月内有效。在上述额度和期限内，资金可滚动使用。公司独立董事对该事项发表了同意的独立意见。
公司于2022年4月17日召开第二届董事会第十一次会议和第二届监事会第九次会议，审议通过了《关于使用部分闲置募集资金进行现金管理的议案》，为提高募集资金使用效率，在确保不影响募集资金投资计划正常进行和募集资金安全的情况下，董事会同意公司使用不超过人民币40,000万元（含本数）闲置募集资金进行现金管理，使用期限自股东大会审议通过之日起12个月内有效。在上述额度和期限内，资金可循环滚动使用。公司独立董事对该事项发表了同意的独立意见。
截至报告期末，公司利用闲置募集资金购买的理财产品均已到期，理财产品的本金及收益已归还至公司的募集资金账户。
截至报告期末，公司累计使用募集资金人民币51,166.07万元，尚未使用的募集资金本金余额为人民币9,960.25万元，尚未使用金额占前次募集资金净额的比例为16.74%，前次募集资金未使用完毕的原因主要为部分募集资金投资项目尚未完工，剩余资金仍将按计划投入前次募集资金投资项目。
三、前次募集资金投资项目的效益情况
1-1-199
截至报告期末，公司前次募集资金投资项目实现效益情况对照表如下：
四、会计师对于前次募集资金运用出具的专项报告结论
1-1-200
本公司及全体董事、监事、高级管理人员承诺本募集说明书内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，按照诚信原则履行承诺，并承担相应的法律责任。
全体董事签字：
浙江亿田智能厨电股份有限公司
年月日
1-1-201
全体监事签字：
1-1-202
全体高级管理人员签字：
1-1-203
本公司或本人承诺本募集说明书内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，按照诚信原则履行承诺，并承担相应的法律责任。
实际控制人：_____________________________________________
孙伟勇陈月华孙吉
控股股东：浙江亿田投资管理有限公司法定代表人：_______________
孙伟勇
1-1-204
本公司已对募集说明书进行了核查，确认本募集说明书内容真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。
项目协办人签字：
保荐代表人签字：
法定代表人签字：
财通证券股份有限公司
1-1-205
本人已认真阅读浙江亿田智能厨电股份有限公司向不特定对象发行可转换公司债券募集说明书的全部内容，确认募集说明书不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其真实性、准确性和完整性承担相应的法律责任。
保荐机构董事长：
章启诚
1-1-206
保荐机构总经理：
黄伟建
1-1-207
本所及经办律师已阅读募集说明书，确认募集说明书与本所出具的法律意见书不存在矛盾。本所及经办律师对发行人在募集说明书中引用的法律意见书的内容无异议，确认募集说明书不因引用上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。
经办律师签字：
梁瑾张诚
律师事务所负责人签字：
北京市金杜律师事务所
1-1-208
本所及签字注册会计师已阅读募集说明书，确认募集说明书与本所出具的审计报告等文件不存在矛盾。本所及签字注册会计师对发行人在募集说明书中引用的审计报告等文件的内容无异议，确认募集说明书不因引用上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。
签字注册会计师：
李惠丰邓红玉
刘亚芹邱俊杰
会计师事务所负责人：
杨志国
立信会计师事务所（特殊普通合伙）
1-1-209
本机构及签字资信评级人员已阅读募集说明书，确认募集说明书内容与本机构出具的资信评级报告不存在矛盾。本机构及签字资信评级人员对发行人在募集说明书中引用的资信评级报告的内容无异议，确认募集说明书不因引用上述内容而出现虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担相应的法律责任。
签字评级人员：
张伟亚徐宁怡
评级机构负责人签字：
张剑文
中证鹏元资信评估股份有限公司
1-1-210
（二）关于应对本次发行可转债摊薄即期回报采取的措施
公司将紧密跟踪行业先进技术的发展趋势，继续巩固和积累核心产品生产经验。通过加快新产品研发，提升公司经营业绩，并通过品牌宣传拓展市场空间，增强公司应对行业波动和行业竞争的能力，保证公司的持续盈利能力，实现持续稳定发展。
公司董事会已对本次发行可转债募集资金投资项目的可行性进行了充分论
1-1-211
证，募集资金投资项目符合行业发展趋势及公司未来整体战略发展方向。公司将积极推进本次募集资金投资项目的实施工作，积极调配资源，在确保项目质量的前提下，有计划地加快项目建设进度，力争实现本次募集资金投资项目早日实施并达到预期效益，提升对股东的回报。
浙江亿田智能厨电股份有限公司董事会
1-1-212
第十节备查文件
一、备查文件目录
投资者可以查阅本次向不特定对象发行可转债有关的所有正式法律文件，该等文件也在指定网站上披露，具体如下：
（一）公司最近三年审计报告及最近一期财务报告；
（二）保荐人出具的发行保荐书、发行保荐工作报告和尽职调查报告；
（三）律师出具的法律意见书和律师工作报告；
（四）董事会编制、股东大会批准的关于前次募集资金使用情况的报告以及会计师出具的鉴证报告；
（五）资信评级机构出具的资信评级报告；
（六）中国证监会对本次发行予以注册的文件；
（七）其他与本次发行有关的重要文件。
二、备查文件查阅地点
1-1-213
1-1-214
附件一：报告期内公司及其控股股东、实际控制人、董事、监事、高级管理人员所作出的重要承诺及履行情况