FX168财经报社(亚太)讯周五(6月21日)，黄金市场出现劲爆行情，以一种戏剧性的方式为本周市场走势画上句号；强劲的美国PMI数据推动金价周五暴跌38美元，回吐本周此前所有涨幅，且周线转为下跌。外汇市场方面，美元连续第三周上涨，美元/日元本周飙升近240点。
本周主要新闻盘点：
美联储官员对降息持谨慎态度
本周，大量美联储官员发表讲话，多位官员强调，在降息之前需要更多通胀降温的证据。这些表态给本周美元走势提供支撑。
芝加哥联储主席古尔斯比周四称，如果通胀继续像上个月那样降温，政策制定者将能够降息。古尔斯比周四接受采访时赞扬了5月消费者价格报告，该报告显示核心通胀率连续第二个月下滑。
古尔斯比说：“如果我们能得到更多像刚刚得到的那样的通胀数据，非常有力，非常鼓舞人心，看起来更像去年下半年的情况，在2%附近，那么我的观点是可以降息。”
美联储理事库格勒周二表示，假如经济形势如她预期的那样发展，美联储“今年晚些时候”降息可能是合适之举。
圣路易联储主席穆萨莱姆在其首次重要政策讲话中表示，可能需要观察“几个季度”才能获得支持降息的数据。
费城联储主席哈克周一表示，根据他目前的预测，他认为今年降息一次是合适的。这强调了利率可能会维持在高位的信号。
哈克表示：“如果一切都符合预期，我认为年底前降息一次将是合适的。事实上，我认为今年很有可能降息两次或零次，具体取决于数据朝着哪个方向发展。因此我们仍将依赖数据。”
哈克目前预计经济增长将放缓，但仍高于趋势线，失业率将温和上升。他还认为回落到美联储的通胀目标将是一个“漫长的过程”。
上周末，明尼阿波利斯联储主席卡什卡利表示，美联储将等到12月再降息。
美联储政策制定者将借贷成本维持在近一年来的高位，他们似乎并不急于降低成本。就在上周，根据预测中值，美联储官员预计2024年只会降息一次，低于3月份预测的三次。
美国零售销售数据不及预期PMI数据表现强劲
最近的一系列经济报告显示美国经济喜忧参半。受就业反弹提振，美国6月商业活动升至26个月高位。但5月份美国零售销售几乎未见增长，前几个月数据也被下修。
周五出炉的数据显示，美国6月标普全球制造业PMI初值51.7，预期51，前值51.3。服务业PMI初值55.1，预期53.7，前值54.8。综合PMI初值54.6，预期53.5，前值54.5。这是自2022年4月以来的最高水平，此前5月的数据为54.5。
综合PMI数据的上升表明，美国经济在第二季度结束时表现稳健。
标普全球市场情报首席商业经济学家ChrisWilliamson表示，PMI数据表明，美国6月经济增长速度达到了两年多来的最快水平，第二季度将迎来令人鼓舞的强劲增长，同时通胀压力也有所降温。
道明证券大宗商品策略全球主管BartMelek称，强于预期的PMI数据可能促使“美联储发出更鹰派的信号”。
美国周四公布的数据显示，美国至6月15日当周初请失业金人数录得23.8万人，此前预期为23.5万人。
美国5月份新屋开工速度下滑至四年来最慢，原因是利率上调导致今年早些时候住房行业的发展势头减弱。数据显示，美国5月新屋开工年化月率下降5.5%，此前预期为增长1.1%。此外，美国5月营建许可总数为138.6万户，不及预期的145万户。
美国商务部周二公布的数据显示，5月美国零售销售额环比增长0.1%，低于市场普遍预期的增长0.3%。此外，经修正后，4月零售销售额环比下降0.2%。
英国央行维持利率不变但暗示更多决策者或支持降息
周四，英国央行连续第七次将基准利率维持在5.25%的16年高点不变，符合市场预期。
但英国央行暗示，更多的决策者可能接近支持降息，交易员加大了对英国央行降息的押注，倾向于认为8月将进行首次降息。
会议纪要显示，不降息的决定对货币政策委员会九名成员中的一些人来说是“微妙的平衡”。委员会以7-2的投票赞成连续第二次会议保持不变，然而，多数委员对近期数据的重要性存在分歧，这些数据显示服务业通胀出人意料地强劲。
会议纪要称，一些委员认为最近的数据“并没有显著改变经济所处的反通胀轨道”，这表明官员越来越确信他们可以开始降息。其他人则指出了国内服务业价格压力顽固所带来的风险。
在政策制定者暗示准备开始放松货币政策后，交易员押注英国央行将在8月降息。货币市场目前预计，下次会议降息25个基点的可能性超过50%，而周四决定前的这一概率为32%。交易员们还增加了今年预期的降息幅度，几乎将降息幅度定为两次。
植田和男释放重要信号日本央行7月可能有大动作
周二，日本央行行长植田和男发表重要讲话，透露对当前经济形势的评估及未来政策走向的重要信号。
植田和男声称，日本央行“根据数据可能在7月份加息”，此外，日本央行“可能会大幅减少购买国债的数量”。日本央行计划在7月会议上宣布削减债券购买计划的细节。
植田和男周二在国会表示，如果未来的数据和信息支持上调利率，那么无论日本政府债券是否减少，都可能在7月份加息，因为这是两件不同的事情。
他重申，只有在基础通胀有坚实基础上加速向目标前进时，才会考虑提高短期政策利率。
他特别提到，随着工资谈判的进展，期待看到“工资收入增长的良性循环加强”。
上周五，日本央行宣布将开始缩减购债规模，有关这一过程的具体计划将在7月31日的下次政策委员会会议结束时公布。
日本央行的观察人士正在分析植田和男的言论，试图弄清楚他是真的在暗示加息，还是只是试图警告外汇投机者，以缓解日元面临的压力。
美国将日本列入汇率操纵观察名单
尽管美国财政部指出，日本今年早些时候曾干预汇市以支撑日元，但它把矛头指向日本庞大的双边贸易和经常账户盈余。
美国财政部周四在半年度外汇报告中说，“财政部的预期是，在大型、自由交易的外汇市场上，只有在非常特殊的情况下，经过适当的事先磋商，才应该进行干预。日本在外汇操作方面是透明的。”
美国政府在将日本列入汇率操纵观察名单的报告中提到，日本已符合“加强分析”所需的三项条件中的两项，即“拥有实质的经常帐盈余以及与美国的重大双边贸易盈余”。
美国财政部判定的“汇率操纵国”，必须符合以下3项条件：第一，贸易伙伴国对美国贸易顺差超过200亿美元；第二，贸易伙伴国经常帐顺差超过GDP的2%；第三：贸易伙伴国对货币市场持续性、单方面进行干预，并且年度内重复进行净外汇购买金额超过GDP的2%。只要符合其中2项条件就会进入美国观察名单，且必须连续2次的报告中少于一项符合，才能从名单内剔除。
本周市场走势盘点：
美元连续第三周上涨美元/日元周线飙升近240点
受强劲的美国PMI数据推动，美元周五小幅走高，扩大本周涨幅。美联储对降息的耐心态度与更为鸽派的他国央行形成鲜明对比，这给美元本周提供上涨动力。
在就业反弹及物价压力大幅消退下，美国6月商业活动创下26个月新高，显示近期通胀放缓可能持续。
追踪美元兑六种主要货币的美元指数周五收盘上涨0.16%至105.83。本周美元指数上涨0.31%，为连续第三周上涨。
此前在瑞士央行连续第二次降息及英国央行暗示8月降息后，美元指数周四攀升近0.4%，消除本周此前跌幅。
麦格理(Macquarie)全球外汇及利率策略师ThierryWizman认为，由于欧洲的政治不确定性最终可能削弱商业和消费信心，美元将持续强势。
Wizman表示：“即使欧元或英镑上涨，我也无法想象是个强劲或持久的涨势。我更倾向于在反弹中卖出，然后在较低点回补。”
日本央行上周决定将缩减购债措施延至7月会议后，日元持续承压。
美元/日元周五上涨0.54%，至159.77；本周该货币对大涨近240点，涨幅1.52%。
日本外汇事务最高官员神田真人周五表示，政府已准备好随时采取进一步“坚决”行动，以应对“投机性、过度的波动”。
英镑/美元周五下跌0.15%，报1.2638；本周该货币对下跌0.38%。英国央行本周维持利率不变，但一些政策制定者表示，不降息的决定是“微妙的平衡”，暗示有更多决策官员支持降息。
欧元/美元周五下跌0.1%，报1.0692；本周该货币对下挫0.13%，一系列初步调查显示法国服务业活动本月收缩，而德国整体经济活动放缓。
Convera高级企业外汇交易员JamesKniveton表示：“美国经济的韧性为美联储提供了独特的地位，使美国央行能够采用更高的利率作为工具，以比其他方式更快地对抗通胀。随着其他主要央行采取更为温和的立场，这有可能在短期至中期内继续提振美元。”
投资人持续衡量欧元核心地区爆发预算危机的风险，因极右派和左派政党在法国大选前获得势头，给马克龙的中间派政府带来压力。
MonexUSA外汇交易商HelenGiven表示，整体趋势仍有利于美元。目前欧元/美元的潜在动力很大程度上受地缘政治的推动。
黄金周五暴跌38美元周线转为下跌
周五，因标普全球公布的数据显示，美国6月PMI数据全线好于预期，美元当日走强，黄金价格则出现暴跌。
现货黄金周五收盘暴跌38.29美元，跌幅1.63%，报2321.64美元/盎司。
此前现货黄金周四收盘大涨31.74美元，涨幅1.36%。周五的暴跌令金价回吐本周此前所有涨幅，周线下跌0.45%。
道明证券(TDSecurities)大宗商品策略主管BartMelek表示，在强劲的经济数据带动美元走强和美债收益率上升后，市场会持续对此做出反应。
根据芝加哥商品交易所的FedWatch工具，交易员目前预计美联储9月降息的可能性为63%，与周四晚些时候相比变化不大。较低的利率降低了持有无收益黄金的机会成本。
CapitalightResearch研究主管ChantelleSchieven表示，投资者应为黄金市场波动加剧做好准备。她解释说，传统上，夏季市场流动性较低，这会导致波动加剧。与此同时，由于市场试图猜测美联储的下一步行动，市场不确定性仍然极高。
她说：“黄金目前有点停滞不前，它对一切都做出了反应，因为我们不知道美联储会做什么。每一项超出预期的数据都足以让利率预期来回波动，推动黄金价格涨跌。”
本周，14位华尔街分析师参与了KitcoNews黄金调查，他们的回答对贵金属的近期前景表现出了完美的犹豫平衡。5位专家（占62%）预计下周金价将上涨，而同样多的分析师预测价格将下跌。其余4位（占总数的28%）预计未来一周金价将横盘整理。
与此同时，Kitco的在线调查共收到209票，其中普通投资者对黄金保持乐观态度。114名散户交易员（占55%）预计下周金价将上涨。另有38名（占18%）预计黄金价格将走低，而57名受访者（占剩余27%）预计未来一周金价将横盘整理。
美股道指录得5月以来的最大单周涨幅
美股周五收盘涨跌不一，道指录得5月以来的最大单周涨幅。英伟达连续第二个交易日走低。
道指周五上涨15.57点，涨幅为0.04%，报39150.33点；纳指下跌32.23点，跌幅为0.18%，报17689.36点；标普500指数下跌8.55点，跌幅为0.16%，报5464.62点。
本周道指累计上涨1.47%，录得5月份以来的最大单周涨幅。纳指较上周五收盘上涨0.5点。标普500指数上涨0.66%，为连续第三周上涨。
券商Stifel分析师BarryBannister表示，如果以过去的市场狂热为鉴，标普500指数今年可能会再上涨近10%。但和先前的“泡沫”一样，此次也会破裂。他称，随着投资者不断涌入，标普500料在2024年底前升至6000点大关。
周五，英伟达股价下跌3.22%，连跌第二日。周四，该股一度创下历史新高。英伟达在两天内损失了约2000亿美元。周五，其市值约为3.1万亿美元，低于苹果的3.2万亿美元和微软的3.3万亿美元。
尽管如此，这家芯片制造商今年迄今仍上涨155%，并在周二一度超过微软，成为市值最高的上市公司。
美国银行策略师表示，持续的人工智能热潮让英伟达本周一度成为全球市值最高的公司，也推动了创纪录的资金流入科技基金。据该银行援引EPFRGlobal数据的报告显示，截至6月19日当周，约87亿美元流入科技基金。
周五是所谓的“三巫聚首日”，据期权平台SpotGamma估算，周五美国股市约有5.5万亿美元的指数期权合约、个股期权、ETF期权到期。
国际油价周线强势收高
国际原油期货周五收跌，但本周录得连续第二周上涨。美国原油和汽油库存下降，为其国内需求前景提供保证，令原油价格得到支撑。
8月交割的西德州中质原油(WTI)期货价格周五下跌56美分或0.7%，收报80.73美元/桶。近月WTI本周上涨3.4%。
8月交割的布伦特原油期货价格价格下跌47美分或近0.6%，收报85.24美元/桶，近月布伦特本周上涨3.2%。
CFI全球教育和研究主管GeorgeKhoury表示，由于地缘政治问题可能会继续支撑价格，特别是如果冲突扩大，中东的紧张局势可能会加剧，原油本周收涨。
Khoury补充道：“这些紧张局势带来了市场不确定性，并可能导致原油价格进一步波动。”
原油价格上涨提振了能源股，本周该板块上涨2.4%，领涨标准普尔500指数。
根据摩根大通的数据，上周美国的汽油消费量飙升至每天940万桶，这是自新冠疫情大流行结束以来的最高水平。
StoneX市场分析师FawadRazaqzada报告指出，“自6月中旬以来，油价经历大幅复苏，最初是由强于预期的美国非农业就业报告和ISM服务业PMI数据所推动，上周的涨势部分系因OPEC延长减产决定的延迟反应，因该决定有助于抵消持续的需求担忧。投资者正预期驾驶季动能将提高，应可降低未来几周的石油库存。”
Richey指出，由于OPEC6月2日决定自10月起逐步取消自愿减产措施，引起市场最初“下意识的抛售反应”，这走势被视为过度抛售且大致上已逆转。
分析师指出，美国的驾驶出行高峰即将到来，也会造成原油需求旺盛、供应紧张。Richey说道：美国夏日驾驶季开始时国内需求强劲、海外地缘政治紧张局势加剧，以及市场重新期待美联储完美执行经济软着陆，这些均推动油价反弹。”