导语：如何才能写好一篇流动资金计算方法，这就需要搜集整理更多的资料和文献，欢迎阅读由公务员之家整理的十篇范文，供你借鉴。
2.非实物流动资金的计算
除了实物流动资金的核定，非实物流动资金的核定也同样重要。私营工业企业需要根据企业生产经营的最低成本来确定流动资金占用量，保障企业的顺利经营。
二、私营工业企业流动资产需要量核定
私营工业企业流动资金需要量的核定对企业的发展来说极为重要，也是企业财务管理部门工作的重点之一。私营工业企业核定流动资金需要量的方法主要有两种，一种是分项核定法，另外一种是定额匡算比例法。两种方法各有优劣之处，企业要采取哪种方法进行核定主要是根据企业自身的发展情况和市场和国家政策的变化来决定。两种方法中总额匡算比例法与分项核定相比计算更加简单、便捷，因为总额匡算比例法能够敏感的扑捉到企业资金、生产、销售三者之间的关系，有助于企业在市场变化时以最快速度作出准确的调整。
1.总额匡算比例法的应用原理
在私营工业企业使用总额匡算比例法计算流动资金需要量总额之前所采用的是分项计算的方法，将储蓄资金、生产资金和成品资金分开来核定。总额匡算比例法在使用时有生产值流动资金率和收入流动资金率两大指标的要求，必须在这两大指标的基础上进行核定，才能精确的得出流动资金需要量。总额匡算比例法的计算方法是用企业工业的年度生产总值乘以前一年的产值流动资金比率再乘以工业企业年度非资金占用比例就可以得到。
2.我国私营工业企业流动资金平均比例的计算
3.私营工业企业流动资金需要量的确定
私营工业企业在核定流动资金需要量时不仅要核定总公司的流动资金需要量，还要核定分公司的流动资金需要量，企业总公司和分公司必须结合核定才能得出精确值。同时，私营工业企业还考虑自身实际情况和同行业的竞争情况以及发展水平，才能最终得出。私营工业企业流动资金需要量核定的方法是用企业年度总产值乘以实际的流动资金比例再乘以行业流动资金比例系数再乘以非加速阶段的资金周转率就能得出。
三、结语
关键词：应收账款；资金占用；成本
引言
对于企业来说，固定资产周转期较长，占有资金比较固定，变化不大；流动资产则完全不同，具有周转快、消耗大等特点，容易因市场需求减弱、滞销等原因引起库存和应收账款增长过快，进而导致企业资金的占用情况严重甚至短缺。流动资产的资金占用量的大小、规模和流转水平直接影响着企业财务状况的好坏。良性的流动资金循环会促进企业健康发展，否则造成流动资金紧张或短缺，严重会造成企业销售业绩下降、应收账款加大、库存积压，无法及时归还银行贷款，甚至破产倒闭。因此，我们有必要对于流动资产的资金占用进行分析，目的是提高流动资产的周转速度和流动资金的使用效率，进一步加强流动资产的管理水平。
据调查：大部分企业资金短缺的主要原因是：存货资金和应收账款资金占用双双大幅增加，因此，企业只有从内部出发，通过提高自身资金管理水平和加快资金周转等途径，来解决资金占用问题。
一、流动资产构成分析
流动资产主要包括货币资金、应收及预付款项、存货等。流动资产资金占用是指流动资产本身代表了一定的资金价值，它的存在总是占用了企业一定的资金量。在分析流动资产构成项目中，应着重对比重较大的项目进行分析，加快这些资产的周转速度，提高对其管理水平。此外，还应该对各项目中不能用于生产周转的资金进行分析，如企业是否有存入银行的保证金（如开出银行承兑汇票的保证金）等不可参与周转的货币资金，应收账款中是否有难以收回的款项和是否提足了坏账准备，以及在其他应收款中是否有收不回来的关联企业之间的往来款项，这些资产不能参与生产经营。对于部分资产，企业应该分析形成的原因，采取适当的措施降低这部分资金的占用。
二、应收账款占用资金分析
企业销售产品主要采用信用销售的方式，即通过赊销的方式销售产品，货款以后收取，形成企业的“应收账款”。在我国，目前企业之间相互拖欠货款造成逾期应收账款居高不下，导致应收账款质量不高，已成为经济运行中的一大顽症。
应收账款的质量好坏直接决定了应收账款资金占用的高低。一是快速周转的应收账款降低了资金占用金额；二是高质量的应收账款降低了坏账风险。逾期应收账款对企业的危害直接体现在坏账风险上，据统计，逾期应收账款在一年以上的，其追账成功率在50%以下。三是高额的应收账款直接影响企业的现金流入，引发财务危机的可能性增高。企业通过赊销不断扩大销售，由于企业的物流与资金流不一致，发出商品，开出销售发票，货款却不能同步回收，这种没有货款回笼的入账销售收入，势必产生没有现金流入的销售业务损益、销售税金上缴及年内所得税预缴。
（一）应收账款资金占用的计算
从计算标准的不同，应收账款占用资金一般有以下三种计算方法：
1）以应收账款平均余额为标准计算。这种方法将客户应付的全部销货款，包括成本和利润，均作为应收账款的资金占用。应收账款占用资金的计算公式为：
应收账款占用的资金=日赊销额×平均收款天数
=年赊销额/应收账款周转率
在这三种方法中，这种方法计算出来的应收账款资金占用额最大，因此也是最常用一种计算方法。
2）以应收账款中所含的销售成本为标准计算。这种方法系从垫付资金的角度看应收账款的资金占用，持这种观点的人认为只有销售成本才是企业垫付的资金，计算占用资金时只计算这一部分。应收账款占用资金的计算公式为：
应收账款占用的资金=日赊销额×平均收款天数×销售成本率
=年赊销额/应收账款周转率×销售成本率
3）以应收账款中所含的变动成本为标准计算。这种方法也是从垫付资金的角度看应收账款的资金占用。与前一种方法不同的是，这种观点主要考虑到，在一般情况下付现成本的大部分由变动成本构成，由此得出应收账款的占用资金主要来自于变动成本。应收账款占用资金的计算公式为：
应收账款占用的资金=日赊销额×平均收款天数×变动成本率
=年赊销额/应收账款周转率×变动成本率
这种方法计算出来的应收账款资金占用额最小，因此比较激进。在这种方法下，企业鼓励对客户延长信用期限，以扩大销售，提高销售毛利，但同时也会引起坏账等问题。
采用上述不同的方法，计算出来的应收账款投资成本是不同的，因此企业做出的应收账款信用政策以及收款政策都是不同的。在本文中，笔者鼓励采用第一种应收账款资金占用的计算方法，不但是因为这种方法被学术界普遍采用，还因为这种方法比较保守、准确和严谨。
（二）应收账款投资成本的计算
应收账款管理成本的计算步骤：
1）将全年发生的应收账款管理成本汇集到一起，加总算出全年应收账款的管理成本；应收账款管理成本=前期费用（制定信用政策、调查搜集信息等）+期中费用（记录、监管等）+后期费用（催收、差旅、诉讼等）
2）计算全年平均应收账款；平均应收账款=（年初应收账款+年末应收账款）/2
3）计算每元应收账款应分摊的管理费用；每元应收账款管理费用=全年应收账款管理成本/年均应收账款
4）计算一定期间应收账款的管理成本。某期应收账款的管理费用=每元应收账款管理费用×该期应收账款总额
2.资金占用成本。一般地，应收账款所占用的资金一部分来自于银行借款，一部分来自于应付账款等短期负债。应收账款所占用资金来自于银行的，就需要支付一定的利息，因此支付的利息也是应收账款投资的一项成本。计算公式如下：
应收账款资金占用成本=年平均应收账款×一定百分比（来自银行占总体）×银行贷款利率。
4.坏账成本。应收账款基于商业信用而产生，存在无法收回的可能性，即为坏账成本。为规避发生坏账成本而给企业生产经营带来的不利影响，企业按规定应以应收账款余额的一定比例提取坏账准备。坏账准备=应收账款余额×坏账提取比例。
实际中，逾期（半年以上）应收账款的坏帐可能性与收账成本是成正比，帐龄在三年以上的应收账款发生坏账的可能性为100%。因此，应收账款投资的总成本的计算公式就应该是以上四种成本的加总，即：应收账款投资总成本=应收账款管理成本+应收账款资金占用成本+应收账款机会成本+坏账成本。
（三）应收账款投资收益的计算
应收账款的发生是企业采用信用销售方式而产生的，它的发生有助于企业的销售价格的提高、销量的增加、竞争力的增强、产品品牌知名度的提升以及市场占有率的扩大等。从广义上说，这些都是应收账款投资带来的收益，但除了销售价格和销量，其他指标都无法量化，因此也就很难计算出来它们给企业带来的收益具体是多少。这里，我们只能计算采用信用销售时，因销售价格提高和销量增加而带来的收益。
采用信用销售时的销售利润=（采用信用销售时的价格-单位成本）×采用信用销售时的销量
采用现金销售时的销售利润=（采用现金销售时的价格-单位成本）×采用现金销售时的销量
应收账款投资净收益=（采用信用销售时的销售利润-采用现金销售时的销售利润）
根据历史经验，估计现金销售量为信用销售量的一定比例。
采用信用销售时的资金占用额=日销售量×平均收现期×变动成本率
信用销售的资金损失=资金占用额×资金成本率
采用信用销售时的净收益=净利润-信用销售的资金损失
信用销售的净收益与现销净利润的差=采用信用销售时的净投资利润-现销净利润
如果它们的差大于零，则说明采用信用销售是合适的必要的。
三、结论
应收账款投资的收益可以加强竞争力，价格提高、销售量的增加带来的收入增长，毛利的增长，但同时应收账款的存在又增加了资金占用。因此，企业应收账款管理的核心就是要确定一个最佳信用政策，使其增加销售所产生的边际利润超过增加应收账款投资的边际成本。即：执行一定应收账款信用政策的净收益=应收账款投资的收益-应收账款投资的成本，如果净收益大于0，则施行这种信用政策；否则，不施行。
参考文献：
[1]丁兴良，伯建新.回款决定一切：企业应收账款管理实用策略[M].北京：企业管理出版社，2011.
关键词：项目投资；现金净流量；估算
无论是哪一种类型的项目投资，我们在进行现金流量估算时，都应从建设期现金流量、运营期现金流量及终结点现金流量三个方面进行。下面我们从现金净流量计算的基本方法及简化方法入手并结合具体案例对单纯固定资产投资项目的现金净流量、完整工业投资项目的现金净流量及更新改造投资项目的现金净流量进行分析。
一、单纯固定资产投资项目的现金净流量分析
单纯的固定资产投资项目是指在项目投资中，只进行固定资产投资，不会涉及到其他的投资项目。财务管理教材中如果没有特别说明，一般计算的都是税后的现金净流量。
（一）建设期NCFt=现金流入量－现金流出量=0－固定资产投资=－固定资产投资（建设期其它时点，无现金流入流出量）
（二）运营期税前NCFt=现金流入量－现金流出量=营业收入＋回收净残值－付现经营成本=营业收入＋回收净残值－（总成本－折旧－利息）
=营业收入－总成本＋利息＋折旧＋回收净残值=息税前利润＋折旧＋回收净残值
（三）运营期税后NCFt=现金流入量－现金流出量=营业收入＋回收净残值－付现经营成本－所得税=营业收入＋回收净残值－（总成本－折旧－利息）－（营业收入－总成本）×所得税税率=营业收入－总成本－所得税＋折旧＋利息＋回收净残值=净利润＋折旧＋利息＋回收净残值
二、完整工业投资项目的现金净流量分析
完整工业投资项目是指在项目投资中，既包括固定资产投资，还可能包括无形资产投资、开办费投资、流动资金投资等。其在估算现金净流量时与单纯固定资产投资项目思路相同。
（一）建设期NCFt=现金流入量－现金流出量=－原始投资额
（二）运营期税前NCFt=现金流入量－现金流出量=营业收入－（总成本－折旧－摊销－利息）＋回收额
=营业收入－总成本＋利息＋折旧＋摊销＋回收额
=息税前利润＋折旧＋摊销＋回收额
（三）运营期税后NCFt=现金流入量－现金流出量=营业收入－（总成本－折旧－摊销－利息）＋回收额－所得税
=营业收入－（总成本－折旧－摊销－利息）－（营业收入－总成本）×所得税税率＋回收额
=营业收入－总成本－（营业收入－总成本）×所得税税率＋折旧＋摊销＋利息＋回收额
=净利润＋折旧＋摊销＋利息＋回收额
完整工业投资项目在终结点一次回收净残值和流动资金，上述公式中的回收额包括回收净残值和流动资金。
三、更新改造投资项目现金净流量分析
更新改造投资项目主要是指购入新固定资产来替换旧固定资产，也可能存在新增流动资金投资。我们在进行现金流量分析时考虑的均是新旧固定资产产生的差量现金流量。
（一）若更新改造存在建设期
1.建设期NCFt=现金流入量－现金流出量=旧固定资产变价净收入－新固定资产投资－流动资金投资
2.建设期末NCFt=旧固定资产提前报废发生的净损失抵税=（账面价值－变现价值）×所得税税率=营业外支出（结转固定资产清理净损失）×所得税税率
注：若为清理净收益，则应纳税。计算时用营业外收入（结转固定资产清理净收益）×所得税税率3.经营期NCFt=净利＋折旧＋净残值
（二）若更新改造不存在建设期
1.第一年初NCF0=现金流入量－现金流出量=旧固定资产变价净收入－新固定资产投资－流动资金投资
2.经营期第一年末NCF1=净利＋折旧＋固定资产提前报废发生的净损失抵税
3.经营期其他年度NCFt=净利＋折旧＋净残值＋回收流动资金
其中，折旧=新固定资产折旧额－旧固定资产折旧额
=（新固定资产投资额－新固定资产净残值）/经营期－（旧固定资产账面价值－旧固定资产净残值）/经营期
=（新固定资产投资额－旧固定资产变现净收入）－新旧固定资产残值之差/经营期
注：一般在旧固定资产处置时，其账面价值都高于变价收入，按会计准则规定，当账面价值大于可收回金额时，应计提固定资产减值准备，提完减值准备后，固定资产的账面价值就等于其可收回金额。所以折旧差额是用其可变现收入来计算的。
四、典型案例解析
案例1：A公司建设期初以自有资金购置一台设备，价款为240000元，使用6年，期满净残值为12000元，直线法折旧。建设期为2年，使用该设备每年为公司增加经营收入100000元，新增经营成本为20000元，所得税税率为25%。要求对计算期内每年的税后NCF进行分析。
方法1：利用NCF=现金流入－现金流出，进行计算年折旧=240000－12000/6=38000（元）
NCF0=0－240000=－240000（元）
NCF1=NCF2=0（元）
NCF3-7=营业收入－经营成本－所得税
=100000－20000－（100000－20000－38000）×25%=69500（元）
NCF8=NCF3＋12000=81500（元）
方法2：根据简化计算法，利用公式计算
年折旧、NCF0-2的计算同方法一。
NCF3-7=净利润＋折旧=（100000－20000－38000）
×（1－25%）＋38000=69500（元）
NCF8=NCF3＋残值=69500＋12000=81500（元）
案例2：B公司拟以自有资金12000元购入一台设备以扩充生产能力，采用直线法折旧，无建设期，使用寿命为5年，5年后有残值收入2000元。5年中每年销售收入8000元，付现成本第一年为3000元，以后随着设备陈旧，逐年将增加修理费400元，另需垫支流动资金3000元，假设所得税税率为25%。要求对计算期内每年的税后NCF进行分析。
方法1：NCF=现金流入－现金流出
年折旧=12000－2000/5=2000（元）
NCF0=0－12000－3000=－15000（元）
NCF1=营业收入－经营成本－所得税
=8000－3000－（8000－3000－2000）×25%=4250（元）
NCF2=8000－3400－（8000－3400－2000）×25%=3950（元）
NCF3=8000－3800－（8000－3800－2000）×25%=3650（元）
NCF4=8000－4200－（8000－4200－2000）×25%=3350（元）
NCF5=8000－4600－（8000－4600－2000）×25%＋回收残值＋回收流动资金=3050＋2000＋3000=8050（元）
方法2：简化计算法
年折旧、NCF0的计算结果同方法1。
NCF1=净利润＋折旧
=（8000－3000－2000）×（1－25%）＋2000=4250（元）
NCF2=（8000－3400－2000）×（1－25%）＋2000=3950（元）
NCF3=（8000－3800－2000）×（1－25%）＋2000=3650（元）
NCF4=（8000－4200－2000）×（1－25%）＋2000=3350（元）
NCF5=净利润＋折旧＋回收额（8000－4600－2000）×（1－25%）＋2000＋2000＋3000=8050（元）
五、结语
[1]财务管理项目化教程.南京大学出版社，2011，8.
【颁布单位】国家工商管理局经济合同司
出租方：＿＿＿＿；承租方：＿＿＿＿；承租经营者：＿＿＿＿租赁企业名称：＿＿＿＿地址：＿＿＿＿、所有制性质：＿＿＿＿帐号：＿＿＿＿、经营范围：＿＿＿＿
出租方与承租方双方根据＿＿＿＿，经协商签订本合同。
一、租赁企业概况（详见附表1）
1．固定资产：＿＿＿＿
2．自有流动资金：＿＿＿＿
3．产品、产值、产量：＿＿＿＿
二、租赁期限共＿＿＿＿年，即自＿＿＿＿年＿＿＿＿月＿＿＿＿日＿＿＿＿起至＿＿＿＿年＿＿＿＿月＿＿＿＿日止。
三、交接手续：＿＿＿＿
四、经营目标
承租方在承租期内必须完成下列指标：
1．总产值：＿＿＿＿元，其中＿＿＿＿年＿＿＿＿元；＿＿＿＿年＿＿＿＿元；＿＿＿＿年＿＿＿＿元。
2．实现利润：＿＿＿＿元，其中＿＿＿＿年＿＿＿＿元；＿＿＿＿年＿＿＿＿元；＿＿＿＿年＿＿＿＿元。
3．＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿。
4．＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿。
五、租金
1．租金数额：＿＿＿＿
2．租金计算方法：＿＿＿＿
3．租金交付期限和交付办法：＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
六、租赁收入的分配
1．承租期间所得收入，除依法纳税外，以下列比例划分为承租方收入（含租金）、生产发展基金、奖励基金和福利基金：＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
2．对承租方的收入，扣除租金外，每一租赁年度支付给承租方＿＿＿＿，其余部分作为风险基金留存，承租方无权支配。具体办法为：＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
3．承租经营者合伙承租成员在租赁期间可预支生活费。数额为：＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿，预支办法为：＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
4．＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
七、企业租赁前债权债务及遗留亏损的处理＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
八、担保
1．承租方提供下列财产作抵押：现金＿＿＿＿元；＿＿＿＿、＿＿＿＿、＿＿＿＿，折价＿＿＿＿元；总额计为＿＿＿＿元。
2．＿＿＿＿自愿作为承租方的保证人，提供下列财产作为担保：＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿，总额＿＿＿＿元。
3．＿＿＿＿＿＿＿＿自愿作为承租方的保证人，提供下列财产作为担保＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿，总额为＿＿＿＿元。
九、双方的权利和义务
出租方有权：
1．＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
2．＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
3．＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
承租方有权：
出租方有义务：
承租方有义务：
十、合同的变更和解除＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
十一、违约责任
出租方的责任
承租方的责任
1．因亏损不能交纳租金时，先以风险基金抵交；风险基金不足抵交的部分，以承租方的抵押财产抵交；抵押财产不足抵交的部分，以＿＿＿＿、＿＿＿＿的保证财产抵交。此外，还应在＿＿＿＿天内支付出租方违约金，违约金的计算方法为：＿＿＿＿
5．＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
6．承租方对应交付的违约金和赔偿金，应如期交付。不按期交付时，＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
十二、租赁期满后资产的返还和验收＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
十三、争议的解决方式
双方因本合同发生纠纷时，应协商解决。协商不成时，以下列第＿＿＿＿种方法解决：
1．提交＿＿＿＿工商行政管理局经济合同仲裁委员会仲裁。
2．提交＿＿＿＿人民法院审判。
十四、＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
十五、本合同自＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿时起生效。合同正本一式2份，出租方和承租方各执1份，＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿；副本一式＿＿＿＿＿份，＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿＿
附件：1．企业概况材料＿＿＿＿份；
2．＿＿＿＿
3．＿＿＿＿
出租方：（公章）承租方：
地址：地址：
法人代表（签章）：承租经营者（签章）：
人：
承租方保证人：1．＿＿＿＿
关键词：金融业总产出金融服务FISIM参考利率
一、引言
金融业是一个瞬息万变的行业，每天都有新的金融(衍生)工具被创造。金融服务几乎渗透到国民经济的每个角落，成为各国经济发展不可或缺的一部分。然而，金融业作为服务行业，其总产出与增加值的计算较为困难，尤其金融业具有其他服务行业不具备的一些特性，如金融机构的高杠杆性，金融服务产品的多样性，金融业的风险性等。近二十年来金融市场迅速发展，金融活动发生了巨大变化，使得对金融服务的总产出的计算成为世界各国国民经济核算的难点。目前，世界上如UNSD(联合国统计署)、OECD(经济合作与发展组织)、Eurostat(欧洲统计局)等国际组织都成立专门研究小组对金融服务的核算进行研究。随着我国经济的稳定发展，金融业在机构数量、资产规模和产品种类上都有了迅速发展，特别是金融衍生工具如货币互换、利率互换等业务的展开，金融服务业的总产出的官方估计值难以充分反映服务业快速扩张的实际情况。因此，对金融服务业总产出计算的研究是十分必要和迫切的。
二、金融活动性质变化分析
(二)风险管理分析风险管理是金融机构的主要活动，金融市场的变化逐渐改变了这项活动的内容。传统的风险管理是指金融机构通过吸收存款的方式集中资金，通过发放贷款的方式向社会提供资金，管理不同期限的存贷款获得收益。资产负债表可以很好地反映出金融机构提供的服务，且服务形式并没有大的改变。而金融创新则迅速改变了金融机构的服务方式，这种传统的“风险管理”已失去其重要性，放松管制、全球化和增加资本的流动性激化了金融机构之间的竞争。投资者将相当一部分资金从银行转移到非银行金融机构，采用新的方式积累资本。在这种背景环境下，银行成为主要的创新者，以努力促进风险转移和分配给那些最能承受的客户。如今风险管理的方式演变为利用复杂的金融工具，打包和拆分不同的风险。金融机构通过将风险进行交易，使风险从风险厌恶者转移到风险偏好者。因此。分担风险和转移风险成为新风险管理的主要特征，改变了金融机构的收入形式。大量的服务由表外的复杂的金融工具进行提供，而这些服务是无法在资产负债表中得到体现。
三、国际组织对金融服务总产出核算方法的研究
(一)国际金融服务总产出核算方法概述国际上目前流行的金融服务总产出的核算方法是根据93SNA计算FISIM的规定，采用参考利率间接计算金融服务的总价值。这些服务的价值是按实际支付利率、实际收取利率和参考利率的进行测算的。这里所用的参考利率代表借入资金的“纯”成本，即是一种尽最大限度剔除风险成本和不含任何中介服务的利率。不同的国家可能选择不同的参考利率，银行间拆借利率是比较合适的选择，也可以采用中央银行贷款利率。计算公式为：金融总产出=间接计算的金融中介服务产出(FISIM)+实际服务产出…(1)。近几年国际组织对金融服务总产出核算方法的研究主要是围绕公式(1)进行的。
(二)经济合作组织的金融服务总产出核算方法OCED于2002年成立了特别工作组(TheTaskForce)，并于2002年举行了关于国民经济核算中金融服务产出的第一次会议。TheTaskForce主要围绕五方面对金融服务产出进行研究：金融机构的定义和界定；FISIM的计算和分摊；做市商服务的测量；金融服务的产量和价格的测量；非人寿保险服务的产量和价格的测量。TheTaskForce认为应该从服务本质而非中介活动来定义金融机构，这将扩大金融机构的数量。那些完全利用自有资金向许多客户提供资金并因此承担金融风险的机构，其提供的服务应该纳入到金融服务核算范围内。而对于只向一个企业或一个集团提供金融服务的机构，如果
具有一整套完整的会计核算，且能独立取得资产和负债，则视为金融机构。因此，TheTaskForce建议通过重新界定金融机构的范畴，改善金融服务产出的核算结果。
(四)国际金融服务业总产出核算方法分歧在计算FISIM时一个争论的焦点就参考利率的选择，各国根据实际情况选择的参考利率是不同的。如日本在计算FISIM时则采用金融机构之间的借贷利率作为参考利率；美国则采用的是银行持有的国债和联邦机构债券的平均利率；欧盟在计算FISIM时则规定用银行间利率作为单一参考利率。对于是否采用统一的参考利率，也有不同看法。有学者提出争议，认为资产的到期结构不同可能会存在多个无风险利率，这样五年到期与十年到期的无风险率(比如库存债券有零风险率)是不同的，这样就会有不只一个基准或参考利率。而对于FISIM的进出口的计算如何选择合适的参考利率也是目前研究的内容之一。此外，TheTaskForce认为由于目前无法计算金融机构持有收益和损失的服务产出，建议在计算产出时不予考虑，但关于持有收益和损失的研究应该作为研究SNA修订时议程之一。
四、我国金融服务总产出核算方法改进建议
关键词：工业企业成本管理存在的问题对策
一、工业企业成本管理中存在的问题
（一）忽视企业的成本管理
（二）成本管理观念落后
大部分的人认为工业企业的成本管理就是要无限地降低成本，其实不是这样的，企业成本的降低是有条件和限度的，不是无限制的。如果一个企业不顾及到企业的实际情况、只是一味的想尽办法去控制成本费用，这样一来只会导致企业的产品质量下降，最后严重危及到企业的最终效益，所以控制企业的成本要以保证产品质量为前提。还有人认为工业企业的成本管理就是制造成本管理，认为制造成本是工业企业产品成本构成的主要部分，对企业成本的控制管理就是对制造成本管理，这种认识也是不正确的，片面的。其实，每个企业每天的水电支出就是一笔庞大的支出，所以在这些方面做到节约，也是控制成本的一个重要的途径。随着科学技术的不断进步和市场经济的不断发展，使得企业的制造成本在产品成本中所占的份量也是越来越小。相反的一个企业研发成本、营销成本、售后服务成本等其他成本所占的份量却越来越大。如果一个企业研发出来的产品没有销售市场，即使制造成本控制到最低，也不会给企业带来很多的收益，这就是那么多企业为什么还没扩大就已消失的原因。所以，落后的成本管理观念已经远远的不能够适应当前的市场经济环境。
（三）成本管理系统缺乏
工业企业的成本计算是每个行业成本计算当中最为复杂的，它的涉及面很广，有的产品种类丰富，有的时候经常要跨期生产等都是成本计算应该考虑的问题，并且成本计算的方法非常的多。这些困难都带给了工业企业在如何选择适应自身企业的产品成本计算方法方面带来了困难。企业如果没有一个专业的成本管理的团队，没有一个完整的成本管理系统，在应对这方面的问题就会出现纰漏。一个企业想要加强工业企业的成本管理，就必须要找到适应自身的成本管理方法。目前大多数的工业企业对自身的成本计算方法都不是特别了解，也不知道应该如何去计算是最好的。这样就使得企业在企业出现问题出现困难的时候不能够提出有效的对策和建议，这间接增加了企业的损失。企业没有一个好的成本管理系统，就会使企业在成本支出上无限制的增长，最终也是降低了企业的收益。
（四）成本管理方法落后
目前有的企业已经意识到企业的成本管理的问题，它们也是引进成本电算化的管理方法，这是好的方面。但是其管理的方法落后，虽然引进了电算化，但是很少有人会操作，大部分工作还是停留在手工核算阶段，并没有真正的运用到现代化的电算方法。传统的手工核算阶段不能够满足对成本的归集和分配进行精确核算、综合分析的要求，导致无法进行日常的成本管理。这样不仅会增加企业的计算成本，还会让企业的效率低下，不能很快的完成预期的要求，还可能会造成一些不必要的麻烦。
二、加强工业企业成本管理的对策
（一）形成正确的成本管理理念
企业的各个环节都会要涉及到企业成本管理，都要控制企业成本费用，但是现在大多数的企业管理者和员工对成本管理理念不是很清楚，不是很了解。所以，工业企业要加强企业的成本管理，就必须要开始培养企业管理者和员工对企业成本管理理念的认识和理解，对企业成本管理理念进行宣传教育工作，让大家都认识到加强企业成本管理的重要性。如企业可以开展节约的主题讨论会，更正员工‘不是用自己的，随意浪费’的思想，通过这种有针对性的主题教育，规范企业员工们对日常活动中的资源节约的问题。工业企业只有加强了企业的成本管理，才能最大限度的为企业获得利润。
（二）找到适应自身的成本管理方法
（三）建立信息化管理方式
（四）加强工业企业资金管理
资金也是工业企业管理的一个很重要的部分。资金具有流动性大，不容易掌控和管理的特点，但是它的收益率却是相比其它方面算是比较低的。工业企业要想合理的安排资金的使用，就需要企业把一定份额的资金作为企业的临时开支，不能把企业的流动资金用于其他项目活动，要充分的考虑到资金的使用效率。企业不能只是注重于项目的投资，而不对项目的进行可行性分析，这样的做法不符合企业的经济效益原则。所以，一个企业要想加强企业的成本管理，就要对资金的管理采用现在的科学的有效的财务管理方法，对资金的成本管理进行统筹规划，做到不浪费，不奢侈，确保企业产品的生产所占用的资金占流动资金的比例较小，从而提高企业的生产效率，节约企业成本。
三、结束语
随着我国改革开放的步伐进一步加快，市场经济越来越繁荣，应该采用科学的技术和管理方法来降低企业的成本，实现企业价值的最大化。而想要达到这以目标，企业要重视对工业企业的成本管理，加强企业管理者对企业的成本管理意识，培养企业管理者和员工对企业成本管理理念的认识和理解，加强自身的成本管理，找到适应自身的成本管理方法，建立工业企业科学的、完善的成本管理体系，采用以计算机为基础的信息化管理方式，丢掉以往的手工做账体系，建立会计电算化，对资金的管理采用现在的科学的有效的财务管理方法，对资金的成本管理进行统筹规划，确保企业产品的生产所占用的资金占流动资金的比例较小。通过这种“节流”的方法，提高产品的毛利率，使工业企业在市场经济中获得竞争力，获取更多更大的利益。
[1]郝福锦.新经济下的工业企业成本管理的策略研究[J].科技和产业，2012
[2]温阿妮.工业企业节能降耗存在的问题和对策[J].中国计量，2010
关键词借款费用；资本化；资本化率
《企业会计准则第17号――借款费用》(简称“新准则”)与《企业会计准则――借款费用》(简称“原准则”)相比更注重借款费用的经济实质，基本上实现了与国际财务报告准则的趋同。
新准则与原准则关于借款费用资本化处理的主要差异如下：
一、借款费用资本化的资产范围有所不同
原准则规定，借款费用应予资本化的资产范围是固定资产。只有发生在固定资产购置或建造过程中的借款费用，才能在符合条件的情况下予以资本化；发生在其他资产(如存货、无形资产)上的借款费用，不能予以资本化。
这里所指的固定资产。既包括企业自己购买或建造的固定资产，也包括委托其他单位建造的固定资产。
二、借款费用资本化的借款范围有所不同
原准则规定应予资本化的借款范围为专门借款，即为购建固定资产而专门借入的款项，不包括流动资金借款等。
新准则规定的借款包括专门借款和一般借款。专门借款是指为购建或者生产符合资本化条件的资产而专门借入的款项。专门借款通常应当有明确的用途。即为购建或者生产某项符合资本化条件的资产而专门借入的，并通常应当具有标明该用途的借款合同。一般借款是指除专门借款之外的借款。相对于专门借款而言，一般借款在借入时，其用途通常没有特指用于符合资本化条件的资产的购建或者生产。
可见，新准则在原准则的基础上，将借款费用资本化的借款范围进一步扩大，不仅仅包括专门借款。还包括符合资本化条件的一般借款。这直接体现了“实质重于形式”的原则，对相应资产价值的确定更加准确、客观。
三、关于资本化金额的确定有所不同
(一)专门借款
原准则规定，计算因专门借款而发生的利息资本化金额，应与发生在该项资产上的支出挂钩，根据至当期末止购置或建造该项资产的累计支出加权平均数乘以资本化率确定。
新准则规定。为购建或者生产符合资本化条件的资产而借入专门借款的，应当以专门借款当期实际发生的利息费用。减去将尚未动用的借款资金存入银行取得的利息收入或进行暂时性投资取得的投资收益后的金额确定。
可见，新准则简化了专门借款利息资本化金额的计算方法。使得资本化金额的计算变得更加简便、清晰，还避免了部分列入财务费用而对利润产生的影响。
(二)折价或者溢价
原准则规定，如果专门借款存在折价或溢价，还应当将每期应摊销的折价或溢价金额作为利息的调整额，对资本化率作相应调整。折价或溢价的摊销，可以采用实际利率法。也可以采用直线法。
新准则规定，借款存在折价或者溢价的，应当按照实际利率法确定每一会计期间应摊销的折价或者溢价金额，调整每期利息金额。
新准则取消了直线法，只允许采用实际利率法摊销。这样对利率的分摊更为恰当、合理，减少了企业的会计选择，使企业计算的利息费用更准确，也使企业之间会计信息的可比性有所增强。
(三)一般借款利息
原准则没有关于一般借款利息资本化的规定，全部予以费用化。
新准则规定。为购建或者生产符合资本化条件的资产而占用了一般借款的，企业应当根据累计资产支出超过专门借款部分的资产支出的加权平均数乘以所占用一般借款的资本化率，计算确定一般借款应予资本化的利息金额。资本化率应当根据一般借款加权平均利率计算确定。
分红政策
对于一个股份公司来说,每年都应支付股东一定的股息。而相较于合伙公司则没有股利的分发,其利润则用于后续的投资中。在通常情况下红利是不可以高于决算盈余的。为了红利的分发更容易觉得和计算更方便,从而有了分红政策。分红政策减小了股东的影响,有一种说法认为,如果小股东为了生存更喜欢更高的股息,而大股东会因为税收的因素选择利润再投资,以实现投资盈利。分红政策,为了计算股利(股息),是公司政策中重要的一部分。股利是年度利润净额的一部分并不可以再被公司使用,是必须要分配给股东的。而剩下的利润则被公司累积起来。使用分红政策公司可能会考虑到例如帐户的目的和目标,资本的需求,流动资金的多少,有多少分配红利,以及以何种方式支付。分发红利的方式有很多种,比如现金股利,现金股利依赖于企业的利润,而该利润是在扣除公司所得税后产生的;股票股利,其分配给股东的股利不是以现金的形式而是以股份的形式分发的;实物股利,这种分配股利的方式既不是现金也不是股份,而是以货物或资产来取代的。
而现实中经常有这样的问题,投资者不能获得关于成本、利润或战略等全面的信息。这种情况称之为信息不对称。对于这种情况有一种可能性可以避免,即分红政策,股利的趋势和发展体现的利润和现金流是很容易理解的并可以帮助投资者更好的决策。公司的经营者的目标是考虑股东的利益,为市场价值的最大化努力,其前提条件是公开所有必要的信息,避免信息不对称。此外,股利的变化被视为一个可靠的信号。此理论被称为信号理论。当信号是负面的,股利下降。当信号变为积极的,则下降的股利减少。根据巴塔查亚模型股利依赖于较高的股利支付的交易成本和税收的缺点。在信号作用的影响下,股利政策将取决于资本市场参与者的希望。所以在高股利分配和投资计划之间就产生了矛盾。基本上如果内部的回报率高于资本成本率,公司更倾向于资本积累。然而这和资本市场导向的分红政策是相矛盾的。当前,公司不仅要分发资金,还要为投资融资。因此,更好的评估和积极的信号是公司未来盈利的优势。
税收
税收对股份公司的利润分配的影响也就是对分红政策的影响,税收金额的高度被视为分配给投资者的利润的总税收负担。公司的投资者都有自己的个人税率和政策选择,所以每个公司会有不同的股息政策,当投资者因为较高的税率而必须交纳更多的税时,则分发的股利就会减少;当投资者因为较高的股利分发时就会从较低的税率中获利。所以一个公司的分红政策,对利润的分发还是积累,都取决于税收的影响。在一个公司分发股利的情况下,投资者需要支付股利的税务,但是当公司不分发股利,而向投资者回购股票时,投资者的获利可以被看作是分发的股利,但是税收取决于资本收益税。投资者在这两者如何取舍,依赖于这两种税收的税率。当分红的税率高于资本收益税时,投资者更倾向于股票回购;当这两种税率同样高时,投资者依然更倾向于股票回购,因为股票回购的获利更快。不过这也取决于投资者的类型,长期的投资者会因为高额的税务选择股票回购,而短期的投资者或无税务负担的投资者则对分红更感兴趣。诚然,没有一个投资者愿意支付税务,为了达到股东价值最大化,投资者都尽可能延迟税务的缴纳或尽可能缴纳更少的税,例如采取准备金的融资等。根据调查,企业所得税呈现下降的趋势,从2008年开始趋于稳定,税率为25%。
近两年国内经济下行压力较大，愈来愈多的企业资金回笼较慢，企业流动资金比较紧张，企业经营状况愈来愈多受到资金的困扰而停止不前。民间资金借贷利息高而不规范。为此，愈来愈多的企业通过把自己企业的机器设备抵押给银行来获得资金，这个方法规范而利息低。要完成机器设备银行抵押贷款项目这一经济行为，就必须提供资产价值参考的依据，这就需要对机器设备进行资产评估。
作者：樊歆睿单位：四川师范大学商学院财务管理专业
小知识
聪明理财表项目有说道
编辑小A打开龙哥给他的“个人理财档案”模板文档,这个Excel工作簿里包含3种表格――分月明细表、财务状况汇总表、耐用品折旧表。
1.分月明细表(见图1)
“每月有一张分月明细表,有5列,你先根据内容提示,往里面填收支情况。”
2.财务状况汇总表(见图2)
“再看看第二张。”龙哥告诉小A,“财务状况汇总表是对你财务状况的总览,以后你每个月填的分月明细表,都会到财务状况汇总表来集合。”
小A发现,分月明细表中自己的零散记录(吃饭、看病、还信用卡、水电费等),到了财务状况汇总表中,被分成了几类――收支类(包括收入、支出、损益)和资产负债类(包括资产、负债、信用卡)。为什么会智能归类呢龙哥说出了其中的奥秘,分月明细表中的C列是“科目”,已经分了这几类,到财务状况汇总表中,根据“科目”归类一下就行。实现起来很简单。比如C3单元格(1月的工资),公式为=SUMIF('1月明细表'!C:C,A3,'1月明细表'!D:D),表示把“1月明细表”中的C列等于“工资”的D列求和。其他科目的公式也类似。
3.耐用品折旧表
复式记账深度体验
1.建立表格与初始化盘点
在刚开始建立理财表的时候,需要对自己当前拥有的全部资产和负债做一个初始化盘点工作,填入表格。
小A经过盘点统计,把自己目前的资产负债状况填入了“财务状况汇总表”的B列中,发现财务状况堪忧,信用卡欠款3000元,手头上又没有多少现金和存款……
2.日常记录
每天对当天发生的财务收支进行记录,既包括收入和支出,也包括不同资产之间的转换,例如:取款(存款转化为现金)、购买耐用品(现金转化为耐用品)等。对于经常发生的支出,例如饮食,可以把一天中的三餐合并到一起计算,以简化操作。
小A大手大脚的毛病暂时没改过来,买衣服、K歌……钱是照花不误,发完工资之后,赶紧把信用卡欠的3000元钱还了,否则就要收高额利息了。还钱之后,存款又所剩无几。一次逛街的时候,小A看到一款心仪已久的手机,可是囊中羞涩啊,怎么办呢想起自己还有信用卡,一咬牙,买了下来。
3.月底结账和总结
月底要做一些结账和对账的工作。有些收支是连续性的,需要在月底统一记账,例如耐用品折旧、投资损益等。记完之后,要检查一下自己记录的各项资产和实际资产是否一致,如果发现不一致,就查找原因,看是否有漏记,如果找不到原因或者差异较小,可以计入“其他损益”;最后要确保实际金额与账面金额一致,校验单元格为0。
小A经过结账和对账之后,审视了一下自己月底的资产状况,发现尽管耐用品增加了,但是流动资金(包括现金、存款等)依然短缺,信用卡上依然是“债台高筑”,糟糕的财务状况尽收眼底。C19虽然有2269元月结余,但是原来B30就有3000元信用卡账目,这个月又刷卡花了2000元买手机,没计划,反省!